거래는 난이도가 높고 복잡성이 큰 작업으로, 그 이면에는 규율성과 적응력이 강한 성격, 그리고 치밀한 계획과 실행력이 필요합니다. 좋은 거래 심리는 뛰어난 트레이더가 되기 위한 핵심 요소입니다. 초보자에서 능숙한 트레이더가 되는 과정은 긴 훈련을 거쳐야 하며, 그중에서도 심리 조정과 배양이 가장 중요한 한 축입니다. 뛰어난 트레이더는 감정을 효과적으로 통제하고 거래에서 항상 규율을 준수합니다. 자신의 내면을 '고요한 물처럼 평온한' 상태로 단련해야만 진정으로 뛰어난 거래 성과를 실현할 수 있습니다.
감정적 거래
시장은 수많은 참여자로 구성되어 있으며, 이 참여자들의 감정 변동은 시장 변동에 직접적인 영향을 미칩니다. 인간은 시장 참여자로서 흥분, 상실, 기쁨, 고통, 공포 등 다양한 감정의 영향을 피할 수 없습니다. 가장 뛰어난 트레이더조차 공포와 탐욕의 간섭을 완전히 피할 수는 없습니다. 대부분의 초보 트레이더는 '감정적 거래' 단계에 빠진 적이 있으며, 시장 변동에 직면해 조급해지고 감각에 의존해 거래하며 이성적이고 냉정한 분석과 계획이 부족하고 오직 빠른 수익만을 추구합니다. 이러한 감정적 행동은 거래에서 극히 흔합니다.
'감정적 거래'에 맞서는 가장 효과적인 방법은 자율성을 기르는 것입니다. 트레이더는 거래 전에 상세한 거래 계획을 수립하고 이를 단호하게 실행해야 합니다. 다른 분야와 마찬가지로 계획이 있어야 목표를 더 잘 실현할 수 있으며, 거래도 마찬가지입니다. 많은 트레이더가 거래 결정을 내린 후에야 '세 번 생각하고 행동하라'는 말을 떠올리며 사전에 거래 계획이 있어야 한다는 것을 깨닫습니다. 거래 계획 수립은 매우 중요하며, 트레이더가 거래 시 자신감을 유지하고 이미 한 거래의 결과를 더 잘 분석하는 데 도움이 됩니다. 자신감 부족은 거래에서 위험하며 각종 실수를 초래하기 쉽습니다.
거래 심리에 대한 인식
거래 심리를 이해하는 것은 복잡한 과제이며, 거래 과정을 직접 경험하지 않고서는 그 도전을 완전히 이해하기 어렵습니다. 트레이더들은 심리의 중요성을 충분히 인식하고 있으며, 특히 단기 트레이더에게 그러합니다. 데이트레이더의 경우 극히 짧은 시간 내에 결정을 내리고 주문의 수익 또는 손실을 빠르게 판단하며 이전에 수립한 거래 계획을 고수해야 합니다. 이 과정에서 시간이 촉박하여 감정적 결정을 내리지 않도록 더욱 좋은 감정 통제가 필요합니다.
거래 심리를 이해하는 핵심은 공포와 탐욕을 인식하는 것입니다. 거래에서는 손실이 불가피하게 발생합니다. 손실에 직면했을 때 내면의 불안과 공포를 극복하는 것은 큰 도전입니다. 마찬가지로 이익이 났을 때 흥분과 들뜸을 통제하는 것도 어렵습니다. 뛰어난 감정 관리자가 되고 규율 있는 트레이더가 되는 것이 중요합니다. 손실 시 마음을 가라앉히는 데는 일정한 시간이 필요합니다. 성공적인 트레이더가 되고자 한다면 손실과 이익 모두에 대해 냉정한 심리를 유지해야 합니다.
거래에서의 공포 이해
공포는 돈을 잃는 데서 비롯됩니다. 공포는 돈을 잃을 때 따라오며, 포지션 규모가 너무 클 때 공포도 배로 커집니다. 특히 계획이 없는 상황에서는 손실额度(액수)가 감당 범위를 초과할 수 있어 공포 감정이 더욱 무한히 확대됩니다.
거래 경험은 계좌 자금에 손실이 발생했을 때 냉정을 유지하고 평상심으로 손실을 대하며 자신의 공포 감정을 억제하도록 가르쳐 줍니다.
트레이더가 계획 없는 위험에 처해 있을 때 투자자의 심리는 큰 영향을 받습니다. 따라서 반드시 계획이 있어야 하고 거래 계획을 엄격히 실행하며 규율성이 높은 트레이더가 되어야만 자신의 공포 심리를 최대한 줄일 수 있습니다.
리스크 관리를 잘 해두면 손실이 과도할까 걱정하지 않아도 되고 공포 감정도 그에 상응해 크게 줄어들며, 최종적으로 손실을 평온하게 대하는 심리에 도달하게 됩니다.
대부분의 프로 트레이더는 손실을 일종의 '학비', 즉 '돈을 주고 교훈을 사는 것'으로 여깁니다.
충동 거래의 위험
충동 거래는 거래에서 흔한 문제이며, 많은 경우 우리의 거래 결정은 순간적인 충동 감정 속에서 내려집니다. 거래가 순조롭고 계좌가 빠르게 수익을 낼 때는 마치 돈이 하늘에서 떨어지는 듯 느껴집니다. 그러나 실제로는 충동 거래가 잘못된 거래 방향으로 이어지는 경우가 많으며, 이것이 충동 거래의 전형적인 결과입니다. 순간적인 충동 감정 속에서 자신을 위험에 노출시키면 그 결과는 극히 심각합니다.
충동 거래는 공포, 분노, 상실 등 거래에 불리한 여러 감정을 유발합니다. 시장 흐름이 예상과 반대로 움직일 때 가장 먼저 분노 감정이 생기고, 자책과 충동 거래에 대한 후회가 따릅니다. 너무 고집스러워 거래 방향이 틀린 것을 알면서도 손절하여 청산하지 않으려 하면 공포 감정의 씨앗이 싹트고 손실이 계속 커지며 내면의 공포 감정이 점차 고조됩니다.
거래에서의 공포를 극복하려면 먼저 공포를 인식해야 합니다. 계좌가 계속 손실을 보면 거래 심리가 영향을 받고 공포 감정이 다시 생겨 악순환이 형성됩니다. 최악의 경우는 손실 주문을 죽도록 붙들고 계속 주문이 수익으로 돌아서기만을 기다리는 것이며, 이는 계획 없는 거래의 전형적인 모습입니다.
충동 거래에 효과적으로 맞서는 방법은 좋은 리스크 관리를 실행하고 각 주문에 대해 감수할 위험额度(한도)를 설정하며 손절을 실행하고 포지션 규모를 잘 통제하는 것입니다. 거래에서 과도한 위험은 종종 위험한 결말을 초래합니다. 시장은 흔히 비이성적으로 움직이며 참여자의 행동도 비이성적 요인으로 가득 차 있는데, 이것이 거래 심리의 핵심 이론입니다. 시장 참여자의 심리와 행동을 정확히 파악할 수 없기 때문에 시장 흐름을 정확히 예측하는 것은 결코 불가능합니다. 따라서 언제나 너무 큰 위험을 감수해서는 안 되며, 리스크 통제는 거래 성공의 핵심입니다.
연속 손실에 어떻게 대응할까?
연속 손실은 거래에서 흔한 상황이며 트레이더의 심리에 큰 압박을 줍니다. 연속 손실에 어떻게 대응하느냐는 규율성을 시험하는 순간입니다. 거래를 하기 전에 미리 감당할 수 있는 최대 연속 손실 주문 수와 감당할 수 있는 최대 자금 손실을 고려해야 합니다. 심리적 준비가 되어 있어야만 심리에 과도한 충격이 가해지는 것을 피할 수 있습니다. 이 또한 리스크 관리의 일부, 즉 심리적 준비입니다. 심리적 준비가 있으면 손실 시에도 상대적으로 냉정을 유지하고 부정적 감정을 더 잘 없애며 이성적인 태도로 거래를 계속할 수 있습니다.
실계좌 거래 전에 먼저 모의 거래를 할 것을 권장합니다. 연속으로 십여 건의 손실이 난다면 이는 심리 문제만이 아니라 거래 전략의 문제일 수 있습니다. 모의 거래를 통해 거래 전략을 테스트하고 보완하여 안정적이고 지속적인 수익이 나올 때까지 다듬을 수 있습니다. 일반적으로 6개월 이상 모의 거래에서 수익이 난다면 당신의 거래 전략이 수익성이 있음을 보여줍니다. 모의 거래에서도 좋은 성과를 내기 어렵다면 실계좌 거래는 더욱 어렵습니다. 실계좌 거래 환경에서는 감정이 거래에 미치는 영향이 더욱 두드러지는데, 이는 모의 거래에서는 충분히 드러나지 않을 수 있습니다. 모의 거래에는 실제 돈이 오가지 않기 때문입니다.
탐욕은 양날의 검
트레이더에게 탐욕은 양날의 검입니다. 탐욕은 당신이 위험을 감수하도록 자극할 수 있으며, 리스크 관리 계획이 있다면 적당한 탐욕은 바람직합니다. 예를 들어 주문 방향이 시장 추세와 일치할 때 더 큰 수익을 얻고자 한다면 시장 추세가 바뀔 때까지 계속 보유하면 되며, 이때 당신의 탐욕은 긍정적인 역할을 합니다.
그러나 탐욕은 때때로 부정적인 역할을 합니다. 오직 돈 버는 것만 생각하고 거래 전략과 거래 계획을 무시할 때 탐욕은 당신의 악마가 됩니다. 주문의 수익이 이미 목표 수익 수준에 도달했는데도 탐욕 때문에 청산하지 않으려 하고 더 벌고 싶어 한다면, 그때 당신은 이미 거래 계획을 버렸고 거래 규율을 버렸으며 계획도 규율도 없는 도박꾼이 되기 시작한 것입니다.
탐욕이 부정적인 역할을 하는 경우는 여러 가지입니다. 가장 나쁜 상황은 본래 수익이던 주문이 손실 주문으로 바뀌는 것입니다. 그때 당신은 매우 화가 나고, 계속 주문을 보유하다가 시장이 예상과 반대 방향으로 움직이게 됩니다. 돈을 잃기 시작하면서 화는 공포로 바뀌고, 이전에 설정한 손절 위치를 다시 옮기게 되며 손실은 계속 커집니다.
탐욕의 부작용은 극복하기 어렵습니다. 우리 중 많은 이가 가능한 한 수익을 내고 가능한 한 더 많이 벌고자 하며 탐욕스러워집니다. 그러나 당신은 이성적인 태도를 가져야 하며, 목표 이익이 요구 수준에 도달하면 모든 비현실적인 수익 환상을 버려야 합니다.
정리
시장의 수많은 트레이더가 그로부터 이익을 얻고자 갈망하지만, 이것은 제로섬 게임이며 한쪽이 이익을 보면 다른 쪽이 손실을 봅니다. 강자는 살아남고 약자는 도태되는 이 환경에서 성공적인 트레이더가 되려면 반드시 심리 문제를 극복하고 규율성을 길러야만 시장에서 생존하고 성공할 수 있습니다.
손실은 거래에서 피할 수 없는 일부이며, 트레이더는 이 현실을 받아들여야 합니다. 그렇지 않으면 소액 손실에도 공포를 느껴 전체적인 의사결정 판단에 영향을 미칩니다. 마찬가지로 돈을 버는 것도 거래의 일부이지만 트레이더는 탐욕의 감정을 통제해야 합니다. 리스크 관리와 거래 계획을 엄격히 실행하는 전제하에 탐욕 때문에 원래 계획을 어겨서는 안 됩니다.
시장 심리는 탐욕과 공포가 주도하며, 이는 트레이더의 심리에도 영향을 미칩니다. 이 두 감정을 극복해야만 트레이더는 '고요한 물처럼 평온한' 상태에 도달할 수 있습니다. 시장에는 거래 심리에 관한 많은 책이 있지만, 단순히 읽는 것만으로는 충분하지 않습니다.
실천이 필요하며, 실제로 시도하고 경험해야만 트레이더는 거래 심리가 생겨나는 원리와 극복 방법을 진정으로 이해할 수 있습니다. 속담처럼 "아는 것은 쉽고 행하는 것은 어렵다!" 심리 문제는 대다수 트레이더의 손실을 초래하는 '병근(근본 원인)'이며, 이 문제를 완전히 치유하는 것은 참으로 매우 어렵습니다.