Menguasai analisis teknikal memerlukan satu siri faktor yang bekerjasama dengan sempurna. Faktor-faktor ini termasuk memperoleh kemahiran dagangan, ketabahan, meluangkan masa yang banyak dan memiliki ciri peribadi yang betul. Namun, yang paling penting, ia memerlukan keupayaan untuk belajar daripada kesilapan. Dengan cara ini, pedagang boleh membina keluk pembelajaran yang stabil dan mampan, dan boleh merangka strategi dagangan berdasarkan pengalaman sendiri dan pengalaman rakan sejawat. Artikel ini membincangkan kesilapan paling biasa dalam analisis teknikal, yang akan membantu anda bersedia sepenuhnya dan mengelakkan kesilapan biasa dalam dagangan yang mungkin menyebabkan anda kehilangan sejumlah besar wang.
Elakkan Kesilapan Paling Biasa dalam Analisis Teknikal
Penulis terkenal dan paderi inovatif Rick Warren menulis dalam bukunya "The Purpose-Driven Life: What on Earth Am I Here For?": "Walaupun bijak belajar daripada pengalaman, lebih bijak belajar daripada pengalaman orang lain."
Kebenaran universal ini terpakai kepada semua aspek kehidupan, dan tidak terkecuali apabila melibatkan dagangan. Menguasai analisis teknikal adalah perjalanan yang panjang, penuh dengan perangkap berpotensi. Namun, ia juga menawarkan pelbagai peluang untuk membina kerjaya dan memastikan sumber keuntungan yang stabil.
Cara terbaik untuk mengelakkan perangkap dan memanfaatkan peluang adalah dengan belajar daripada kesilapan orang lain. Nasib baik, sejarah pasaran analisis teknikal selama beberapa dekad membolehkan kita merumuskan kesilapan paling biasa dan mengajar kita cara mengelakkannya.
1. Terjun Terus ke Air Dalam
Anda mungkin tahu perasaan bersemangat apabila anda mencintai sesuatu yang baru. Anda mahu terus menceburi diri. Namun, dalam dagangan, membiarkan diri anda merasakan perkara ini mungkin memerlukan kos yang tinggi.
Ramai pedagang baru teruja untuk membuat dagangan pertama mereka. Selalunya, pedagang yang paling bersemangat akan cepat melihat kegembiraan itu bertukar menjadi kemarahan atau keputusasaan. Puncanya ialah analisis teknikal terutamanya bersifat saintifik. Ia menggabungkan matematik, ekonomi, kewangan, statistik, dan yang paling penting, seseorang perlu mempunyai keupayaan untuk mencari hubungan dan mentafsir corak yang berbeza.
Itulah sebabnya menguasai analisis teknikal dan keseluruhan proses dagangan adalah maraton, bukan pecut. Anda harus melakukannya secara berperingkat. Elakkan terjun ke wilayah yang tidak diketahui kerana seseorang memberitahu anda bahawa anda boleh mendapat keuntungan cepat di sana.
Ingatlah bahawa untuk seseorang mendapat wang melalui dagangan, mesti ada orang lain yang berada di pihak yang rugi. Cara terbaik untuk memastikan anda berada dalam kumpulan yang untung adalah dengan bersedia lebih baik daripada pedagang lain. Segala-galanya adalah nasib semata-mata. Dan dalam dagangan, nasib bukanlah strategi yang mampan.
Cara Mengelakkan
Mulakan dengan berdagang menggunakan wang maya dalam akaun demo untuk menguasai prinsip asas dagangan dan menilai prestasi konsisten strategi dagangan anda.
2. Menggandakan Pertaruhan Selepas Kerugian
Satu perangkap biasa ialah terlalu terikat pada sesuatu dagangan dan terus berdagang walaupun ia terus merugi. Sebagai contoh, seorang pedagang mungkin telah melihat beberapa sistem yang terbukti "menyelesaikan pasaran" di tempat lain, atau telah menghabiskan berminggu-minggu merangka strategi yang tidak mahu dilepaskan. Namun, berpegang teguh pada persediaan dagangan yang tidak berkesan adalah bencana.
Jadi, bagaimana untuk mengetahui sama ada strategi anda berkesan? Secara logiknya, sistem yang baik harus menghasilkan lebih banyak dagangan yang untung daripada yang rugi. Atau, kadar kejayaan harus melebihi 50%. Satu peraturan tidak bertulis dalam industri ialah persediaan dagangan yang berjaya mempunyai nisbah untung/rugi 2:1 atau 3:1. Atau, jika anda berada di pihak yang untung dalam kira-kira 66%-75% dagangan, anda memenuhi median industri.
Namun, jika persediaan anda secara konsisten gagal mencapai tahap kecekapan ini, maka sudah tiba masanya untuk menyemak semula atau meneliti sama ada sistem dagangan anda mempunyai sisihan. Jika strategi anda secara konsisten berprestasi buruk dalam sepuluh dagangan pertama atau lebih (dalam persekitaran dagangan biasa), maka peluang ia akan mula menjana keuntungan secara ajaib selepas itu adalah tipis. Seperti yang dikatakan oleh pedagang komoditi terkenal dunia Ed Seykota:
"Elemen dagangan yang berjaya ialah: (1) kurangkan kerugian, (2) kurangkan kerugian, (3) kurangkan kerugian."
Cara Mengelakkan
Sentiasa uji strategi anda dalam akaun demo. Sasarkan untuk sentiasa mencapai nisbah untung/rugi sekurang-kurangnya 3:1 atau lebih tinggi. Kecekapan sedemikian akan memberi ruang pembetulan apabila anda benar-benar berdagang, dan anda masih akan untung. Jika anda boleh melakukannya semasa dagangan langsung, anda akan meminimumkan risiko menghadapi "kejutan tidak menyenangkan" apabila berdagang menggunakan modal akaun sebenar.
3. Terlalu Kerap Menukar Strategi
Ramai pedagang pergi ke ekstrem yang lain. Bayangkan anda menghabiskan berminggu-minggu mempelajari penunjuk teknikal yang berbeza, menganalisis penunjuk mana yang berfungsi paling baik bersama-sama, dan menyesuaikannya dengan keperluan strategi anda, kemudian melihatnya gagal dalam beberapa dagangan, dan anda cepat mula mencari penyelesaian. Namun, ini mungkin tidak perlu.
Ingatlah bahawa idea alat analisis teknikal adalah untuk memberi anda isyarat berdasarkan peristiwa pasaran tertentu. Namun, jika momentum pasaran berubah secara mendadak, puncanya selalunya di luar skop strategi anda. Selain itu, perubahan dramatik biasanya disebabkan oleh peristiwa sekali sahaja yang singkat, seperti flash crash atau peristiwa angsa hitam. Selepas peristiwa ini berlalu dan pasaran kembali normal, strategi anda sepatutnya berprestasi seperti yang dirancang asalnya.
Pastikan anda hanya membuat perubahan apabila strategi anda secara konsisten berprestasi buruk dalam keadaan yang serupa dengan yang anda reka untuknya. Jika tidak, anda mungkin membuang sistem dagangan yang berfungsi sepenuhnya tetapi tidak berkesan pada masa tertentu secara tidak perlu.
Cara Mengelakkan
Begitu juga, jika anda telah menguji strategi anda secara meluas dalam latihan dan ia berprestasi baik, maka tiada sebab untuk membuat perubahan besar. Sebaliknya, anda harus mempertimbangkan apa yang telah berubah dalam pasaran—mungkin tempoh turun naik makroekonomi atau geopolitik, turun naik yang tinggi, kekurangan kecairan, dan sebagainya. Jika masalah ini wujud, maka sama ada tunggu sehingga ia berlalu, atau salin strategi anda dan sesuaikannya dengan persekitaran pasaran semasa.
4. Tidak Dapat Mengawal Emosi Sendiri
Dagangan mencetuskan emosi yang kuat dalam diri pedagang, sama ada mereka untung atau rugi. Untuk berjaya, pedagang memerlukan minda yang tabah dan sentiasa tenang, tidak membiarkan emosi mempengaruhi keputusan.
Puncanya ialah emosi boleh mempengaruhi cara pedagang membuat keputusan dengan ketara. Biasanya, apabila pedagang mengalami kerugian besar, mereka berasa kecewa dan segera meninggalkan pelan dagangan mereka, mula mencari cara untuk menampung kerugian. Tingkah laku ini dipanggil "dagangan dendam". Namun, dalam kebanyakan kes, dagangan dendam hanya mengumpul kerugian yang lebih besar. Proses ini akan membuat pedagang terperangkap dalam lingkaran menurun, dikawal sepenuhnya oleh emosi dan membuat keputusan tergesa-gesa. Pada saat itu, menang hanyalah soal nasib.
Walaupun tiada pedagang yang tidak beremosi, penting untuk diingat bahawa pasaran kewangan didorong sepenuhnya oleh logik, bukan emosi. Akhirnya, ia dipanggil analisis teknikal atas sebab tertentu. Jika anda berhenti mengikut logik di sebalik persediaan dagangan anda, maka anda sebenarnya menyerahkan kawalan kepada faktor yang tidak dapat anda pengaruhi.
Paul Tudor Jones berkata: "Setiap hari, saya menganggap setiap kedudukan yang saya pegang adalah salah. Minda ini membolehkan anda bersedia untuk senario terburuk yang mungkin berlaku dan menghadapinya secara positif."
Cara Mengelakkan
Terdapat pendekatan pencegahan dan rawatan selepas kejadian untuk mengelakkan masalah ini. Sebelum mula berdagang, terimalah bahawa kerugian adalah bahagian penting dalam proses dagangan, walaupun bagi pedagang terbaik. Seterusnya, selepas satu dagangan yang rugi, berhenti seketika, walaupun untuk seluruh sesi dagangan. Hanya teruskan berdagang apabila anda telah tenang, fikiran jelas, dan bersedia untuk mengikut pelan dagangan asal anda semula.
5. Mengikut Persediaan Dagangan Orang Lain Secara Buta
Perkara terbaik tentang analisis teknikal ialah ia telah wujud selama berabad-abad. Jalan ini telah dipijak dengan baik, anda tidak perlu belajar kerumitan analisis teknikal melalui percubaan dan kesilapan. Sebaliknya, anda boleh belajar daripada pedagang yang berjaya dan mempertimbangkan kaedah mereka.
Namun, jangan percaya secara buta bahawa meniru persediaan dagangan orang lain akan terus menjadikan anda berjaya. Sebaliknya, ia mungkin memberi kesan yang bertentangan. Puncanya ialah terlalu banyak pembolehubah yang menentukan kejayaan strategi dagangan. Atau, konteks persekitaran hampir tidak akan sama antara anda berdua. Dan konteks persekitaran adalah penting.
Walaupun pada zahirnya kaedah pedagang lain mungkin sesuai untuk anda, tanpa mengambil kira banyak faktor pembezaan lain, anda mungkin mengalami margin call. Sebagai contoh, walaupun berdagang instrumen yang sama, dia mungkin mempunyai lebih banyak modal, strategi keluar yang berbeza, atau lebih menggemari kekerapan dagangan yang berbeza.
Meniru kaedah pedagang lain secara buta adalah seperti cuba memakai kemeja rakan anda—saiznya mungkin sesuai untuk anda, tetapi ia pasti tidak akan sesuai dengan sempurna. Begitu juga, bergantung pada analisis yang dilakukan oleh pedagang berpengalaman lain adalah idea yang baik, tetapi bergantung sepenuhnya padanya adalah pilihan yang tidak bijak.
Cara Mengelakkan
Ingatlah bahawa anda boleh dan harus belajar daripada pedagang lain, tetapi jangan sekali-kali mengikut atau meniru strategi mereka secara buta. Jika anda berkeras untuk mencuba persediaan lain, lakukanlah sekurang-kurangnya dalam akaun demo. Dengan cara ini, anda boleh mengetahui sama ada strategi itu juga sesuai untuk anda dan menyelesaikan potensi masalah tanpa mempertaruhkan modal anda.
6. Menggunakan Terlalu Banyak atau Terlalu Sedikit Penunjuk
Apabila merancang strategi dagangan, salah satu kebimbangan pertama pedagang ialah berapa banyak penunjuk teknikal yang perlu digunakan. Walaupun tiada peraturan jelas tentang berapa banyak penunjuk yang perlu digunakan, peraturan tentang berapa banyak yang tidak boleh digunakan adalah jelas.
Kesilapan biasa ramai pedagang ialah bergantung pada satu penunjuk sahaja (contohnya, penunjuk moving average convergence/divergence, MACD). Bergantung pada satu penunjuk bermakna anda bergantung sepenuhnya pada isyaratnya. Namun, ini adalah kesilapan yang mahal kerana tiada penunjuk yang sempurna dan 100% tepat pada setiap masa.
Sebaliknya, sesetengah pedagang berpendapat semakin banyak penunjuk semakin baik. Akibatnya, mereka melengkapkan strategi dagangan mereka dengan enam atau tujuh alat teknikal untuk cuba meningkatkan kadar kemenangan dagangan. Namun, hakikatnya ialah semakin banyak penunjuk yang anda tambah, semakin banyak bunyi yang mungkin anda hadapi. Bayangkan—anda membuka carta, terdapat enam atau tujuh alat untuk dilihat, sebahagian daripadanya isyaratnya datang daripada memantau elemen berbeza secara serentak (histogram, dua atau lebih garis, dan sebagainya). Ditambah dengan lilin harga, anda akan mendapat persediaan yang semakin kompleks, yang akan sukar dikendalikan walaupun oleh pedagang paling berpengalaman. Keadaan ini juga dipanggil "kelumpuhan analisis". Selain itu, menambah terlalu banyak penunjuk meningkatkan risiko isyarat bercanggah atau palsu.
Cara Mengelakkan
Adalah disyorkan untuk menggunakan dua hingga tiga penunjuk yang saling melengkapi, membantu anda menganalisis pasaran dari sudut yang berbeza. Jika anda berpengalaman, anda boleh membina persediaan yang lebih kompleks, tetapi berhati-hati dengan keadaan di mana penunjuk berbeza tidak serasi antara satu sama lain.
7. Berdagang Berlebihan
Sesetengah pedagang aktif sering berpendapat bahawa mereka mesti sentiasa berada dalam keadaan berdagang. Jika mereka tidak berdagang untuk seketika, mereka mula merasakan ketakutan ketinggalan peluang (FOMO), dan biasanya akhirnya cuba menampungnya. Akibatnya, walaupun tanpa peluang keuntungan yang jelas, mereka memasuki dagangan, yang dikenali sebagai "tidak dapat mengawal tangan".
Ingatlah bahawa dagangan melibatkan banyak analisis dan masa untuk menyempurnakan strategi dagangan teknikal anda. Walaupun anda tidak menganalisis pasaran, tetapi hanya menunggu dengan sabar, anda mungkin membuat keputusan yang lebih baik daripada berdagang secara aktif. Sesetengah pedagang mungkin hanya melaksanakan kurang daripada tiga dagangan setahun, tetapi masih mampu menghasilkan pulangan yang cemerlang.
Sebagai contoh, salah seorang perintis dagangan harian, Jesse Livermore, pernah berkata bahawa wang dibuat dengan duduk, bukan dengan berdagang. Jadi, jika pedagang harian paling terkenal berkata demikian, maka anda tidak memerlukan pengesahan lain untuk menjelaskan mengapa anda tidak perlu sentiasa berdagang.
Walaupun duduk tanpa berdagang ketika rakan sejawat membuat keuntungan mungkin mencabar, penting untuk diingat bahawa dagangan adalah maraton, bukan perlumbaan. Jika tiada peluang keuntungan, jangan cuba mencipta peluang itu—anda tidak akan mampu melakukannya. Dagangan tanpa isyarat yang boleh dipercayai adalah dagangan berisiko tinggi, dan anda harus tahu dengan pasti bahawa anda mungkin kerugian lebih daripada keuntungan yang boleh anda peroleh.
Cara Mengelakkan
Berpegang teguh pada strategi dagangan anda, dan hanya berdagang apabila ada isyarat yang jelas. Ingatlah bahawa sesetengah isyarat mungkin memerlukan masa untuk terbentuk, dan tergesa-gesa hanya akan menyebabkan kehilangan wang, tiada yang lain.
8. Kekurangan Strategi Keluar
Membina strategi dagangan analisis teknikal yang kukuh bukan sekadar memilih dan menggabungkan penunjuk terbaik. Ia juga melibatkan menjelaskan keutamaan dan matlamat anda. Antaranya yang paling penting ialah bila untuk keluar dari pasaran.
Pedagang tanpa strategi keluar biasanya akhirnya menjadi mangsa ketakutan atau ketamakan. Dalam kes pertama, mereka keluar dari pasaran terlalu awal, kehilangan keuntungan yang mungkin diperoleh dalam tempoh yang lebih lama. Sebaliknya, selepas memperoleh keuntungan kecil, pedagang yang tamak biasanya terus mengejar keuntungan yang lebih besar sehingga terlambat.
Begitu juga dengan strategi masuk pasaran. Nasib baik, analisis teknikal menyediakan banyak penunjuk untuk membantu anda mencari titik masuk dan keluar yang terbaik. Yang tinggal hanyalah sama ada anda bersedia melakukannya.
Cara Mengelakkan
Rangka strategi masuk dan keluar anda sebelum mula berdagang, dan jangan sekali-kali melanggarnya. Tetapkan sasaran keuntungan atau stop loss. Sebaik sahaja mencapainya, pastikan anda keluar. Jangan lupa bahawa ketakutan dan ketamakan adalah musuh terbesar anda, jadi jangan biarkan mereka mengawal anda dan memaksa anda melanggar strategi keluar.
9. Tidak Menyimpan Jurnal Dagangan
Jurnal dagangan membantu anda merekod aktiviti dagangan anda. Jadi, mengapa ini penting? Puncanya ialah, dalam proses menjadi pedagang yang lebih baik, keutamaan utama anda adalah meniru langkah-langkah keuntungan anda, sambil meninggalkan kesilapan biasa anda pada masa lalu, tidak mengulanginya. Cara terbaik untuk mencapai matlamat ini adalah dengan menyimpan jurnal dagangan, yang merangkumi rekod sejarah anda, maklumat terperinci tentang dagangan tertentu, serta perasaan selepas dagangan dan butiran berkaitan lain.
Ini penting kerana anda tidak boleh memperbaiki apa yang tidak anda jejaki, dan apa yang tidak anda jejaki tidak akan anda perbaiki. Ambil contoh sukan. Peninju, pemain bola sepak, pemain bola keranjang—jurulatih sentiasa menunjukkan kepada mereka rakaman perlawanan tertentu untuk membantu memperbaiki kelemahan mereka dan mengelakkannya pada masa hadapan. Malah pemain poker juga membuat nota semasa perlawanan.
Begitu juga dengan pedagang teknikal. Jurnal dagangan membolehkan anda memahami prestasi anda secara menyeluruh. Semua data yang dihasilkan semasa berdagang mengandungi banyak maklumat tersembunyi yang boleh membantu anda memperbaiki pada masa hadapan. Menyimpan jurnal dagangan memberi manfaat kepada kedua-dua pemula dan profesional. Ia membantu pemula membina tabiat dan bergerak pantas ke arah dagangan yang lebih berjaya. Bagi profesional, ia membolehkan penyesuaian strategi dagangan mereka, menjadikannya lebih mudah untuk analisis mendalam yang terperinci.
Cara Mengelakkan
Mudah sahaja, simpan jurnal dagangan dari hari pertama. Kekal konsisten, dan rekod semua aktiviti, termasuk dagangan yang untung dan rugi. Terdapat banyak penyelesaian jurnal dagangan yang boleh membantu anda melakukannya secara automatik. Sesetengahnya malah menawarkan ciri lanjutan untuk backtest, pengoptimuman dagangan, metrik prestasi ringkasan, dan sebagainya.
10. Menggunakan Alat Analisis Teknikal pada Pasaran Berbeza dan Mengharapkan Hasil yang Sama
Sesetengah pedagang berpendapat bahawa apa sahaja strategi yang berkesan untuk futures juga berkesan untuk saham, bon, forex atau pasaran lain. Namun, keadaan tidak begitu. Kelas aset yang berbeza mempunyai keperluan dan ciri yang berbeza.
Sebagai contoh, jika anda berdagang saham blue-chip atau bon berkualiti tinggi, turun naik mungkin bukan asas strategi anda. Sebaliknya, jika anda berdagang mata wang negara yang sangat tidak stabil atau futures dan opsyen yang hampir matang, anda perlu mengambil kira turun naik harga yang besar.
Sentiasa ingat bahawa analisis teknikal adalah permainan kebarangkalian, bukan permainan mutlak. Ini bermakna jika persediaan dagangan anda berprestasi sempurna dalam pasaran futures jagung, kejayaannya tidak akan berterusan secara linear ke pasaran lain. Sebaliknya—ciri ramalannya mungkin menjadi kurang boleh dipercayai, malah mengelirukan anda. Oleh itu, anda tidak sepatutnya membuat kesilapan menggunakan penunjuk teknikal yang direka untuk satu kelas aset pada kelas aset yang lain.
Cara Mengelakkan
Sesuaikan persediaan teknikal anda dengan kelas aset yang akan anda dagangkan untuk memastikan ia akan berkelakuan seperti yang anda jangkakan. Jika anda baru bermula, fokus pada kelas aset tertentu, dan jangan cuba berdagang semua pasaran dari hari pertama.
Kesimpulan
Dagangan terutamanya adalah tentang melindungi modal, dan kedua tentang mengembangkan modal. Namun, ramai pedagang bergelut dengan "kebenaran" asas ini.
Mengikut anggaran yang berbeza, 80% hingga 99% pedagang akan kehilangan wang. Untuk berada dalam 1% hingga 20% yang tinggal, anda harus membina asas yang kukuh dengan membuat kerja rumah dan mengurangkan peluang kesilapan berpotensi. Setiap pedagang yang menggunakan analisis teknikal telah melakukan sekurang-kurangnya satu kesilapan dalam senarai ini. Kebanyakan melakukan lebih banyak kesilapan. Salah satu cara terbaik untuk mengelakkan kesilapan biasa ini adalah dengan menyedarinya. Senarai kesilapan paling biasa ini adalah permulaan yang baik. Namun, dunia analisis teknikal sangat mendalam dan memerlukan pembelajaran berterusan. Jika anda ingin berjaya dalam pasaran, pastikan anda terus mengembangkan pengetahuan anda.