両者はしばしばトレーダーに混同されますが、需給レベルは通常、サポートとレジスタンスのレベルと関連しています。
多くの共通する特徴があることは認めますが、構造的には依然として若干異なります。
本記事では、需給レベルが示すいくつかの特徴と、それらがプライスアクション・トレーディングとどのように関係しているかを探ります。
まずは供給と需要レベルの定義から始めましょう。
需給レベル
需給レベルはサポートとレジスタンスのレベルに非常に近いものです。ほとんどのトレーダーはサポートとレジスタンスに馴染みがあるでしょうから、それはあなたがトレードを新たな高みへと引き上げる準備ができていることも意味します。
1. 供給レベル
供給レベルとは何でしょうか？それはチャート上で以下のいずれかの印がある位置です：
1. そのレベルの前に強い上昇ローソク足、または供給レベルの後に強い下落ローソク足がある
2. いくつかの小さなローソク足の集合領域
2. 需要レベル
需要レベルは供給レベルとちょうど逆です。
需要レベルに該当するには、2つのオプションのいずれかを満たす必要があります：
1. そのレベルの前に強い弱気ローソク足、またはその後に強い強気ローソク足が出現する
2. 需要レベルの周囲に小さなローソク足の集合領域が形成される
サポートとレジスタンスのレベル
サポートとレジスタンスのレベルとは何か、そしてそれらは需給レベルと大きく異なるのでしょうか？
正直に言えば、それらのレベルはほぼ同じです。上述したように、レジスタンスと需給およびサポートの唯一の違いは、これらのレベル周辺のプライスアクションです。
それ以外は、まったく同じ特徴を持っており、プライスアクション・トレーダーにとって、それらは確かに非常に強力なツールです。
1. サポートレベル
繰り返しますが、サポートレベルとは需要が十分に強く、価格が下落しない水準のことです。その背後にある論理は、価格が下がるにつれて、市場参加者にとって買いがより安く魅力的になるというものです。
価格がサポートレベルにあるとき、供給が需要を上回り、価格は反発して上昇します。
2. レジスタンスレベル
レジスタンスレベルはサポートレベルと逆です。これは売り手がそれ以上買いを続けたくない水準であり、その位置では価格が高すぎるためです。
背後にある論理は、買い手が買いに躊躇し始めると、売り手が介入して機能し、価格を押し下げるというものです。
ゾーンとレベル
では、需給ゾーンと需給レベルはどの程度異なるのでしょうか？
それらはまったく異なります。主な違いは、それらが含む領域にあります。トレーダーがそれらを使用する方法は似ています。
需給レベルは、そのレベルがチャート上で価格のスペースをあまり占めないため、負担するリスクが少なくて済みます。
一方、需給ゾーンはチャート上でより多くのスペースを占めるため、トレーダーに一定のマネーマネジメントの実践能力を要求します。
以下にゾーンとレベルのいくつかの例を見てみましょう。
供給ゾーンと供給レベル
供給ゾーンは名前の通り、強いレジスタンスゾーンです。それは供給レベルよりも大きな領域を含みます。
反対側の供給レベルは細い線であり、ゾーンの最高点を示します。それはレジスタンスレベルとほぼ同じ特徴を持っています。
需給トレーダーにとって、供給ゾーンでのトレードはより困難です。心理的に、彼らは良いストップロスを見つけるのが難しいと感じます。しかし、供給レベルの場合、ストップロスを設定する位置を見つけるのは通常より簡単です。
私の意見では、供給ゾーンは供給レベルよりも効果的です。トレードは精密科学ではないため、供給ゾーンの方が大多数の大規模な市場参加者（ヘッジファンド、銀行などの機関）がどこにいるかをトレーダーによりよく示すことができると私は考えています。
供給レベルは、特に週足や月足チャート上で、非常に強力なレジスタンスレベルとなり得ます。
日足チャートでは、適切に使用すれば、供給ゾーンは通常トレーダーをよりよく助けることができます。
需要ゾーンと需要レベル
供給レベル/ゾーンと同様に、需要ゾーンは需要レベルよりも大きなスペース（領域）を含みます。
供給ゾーンと非常に似て、需要ゾーンは日足未満の時間足で使用するのに適しています。需要レベルは週足や月足チャートでより識別しやすくなります。
需要レベルは、特定のゾーンの最高点から延びる水平線です。
ゾーンかレベルか？
上記の2つの図からわかるように、需要レベルとゾーンは同じ意味を持っています — どちらも強力なサポート位置として使用されます。
唯一の違いは、チャート上で一方（ゾーン）が他方（水平線）よりもはるかに多くのスペースを占めることです。需給トレーダーはこのトレードモデルに対して異なるアプローチを使用しますが、最終的には同じ市場構造を共有しています。
練習を通じて、チャート上でそれらを見つけることが最初に思えたよりも簡単であることに気づくでしょう。正しいトレード戦略と方法があれば、成功の半分は達成したも同然です。
整数レベルと需給の関係
他のインジケーターやトレードツールと同様に、需給レベルは整数レベル付近で優れたパフォーマンスを発揮します。
これは主に市場参加者の群集心理によるものです。
人は考えるときに整数を基準にしがちです。
考えてみてください。店で24.95元の商品を買うとき、潜在意識の中で25元を思い浮かべるかもしれません。
私たちの脳は長い数字を単純化し、処理しやすい情報の塊に短縮する傾向があります。
市場価格も同じです。
私たちは自然に小数を考えるわけではありません。したがって、買いまたは売りをするとき、整数を考慮する方が簡単です（他の条件が等しい場合）。
これが、需給ラインが整数レベル付近でより良いパフォーマンスを発揮する主な理由です。それらは魔法の数字ではなく、単により多くの人が買い/売り注文を出すことをいとわない水準なのです。
プライスアクションと供給レベル
需給レベルとトレードする際、プライスアクションは中心的な役割を果たします。
実際、プライスアクションは需給レベル/ゾーンをより魅力的にし、その逆もまた然りです。供給または需要レベルを確認する最良の方法は、プライスアクションを注意深く調べることです。
完全な供給レベルがあり、そこでショートトレードをしたい例を挙げましょう。
最初に何が思い浮かびますか？
インジケーター？
トレンドライン？
移動平均線？
私は実際にプライスアクションを採用します。ローソク足は重要な需給レベルを確認するための貴重なツールです。
プライスアクションと需要レベル
供給レベルと非常に似て、需要レベルは需給トレーダーがプライスアクションの確認を求めるレベルです。
プライスアクションを採用してトレードするには、まず確認済みのレベルが必要です。
需給レベル指標
多くのトレーダーが毎日、需給レベルやゾーンに関する指標を使用しているかどうかを私に尋ねます。
いいえ。指標と需給レベルを組み合わせて使用するトレーダーを知っていますが、私ではありません。
私はプライスアクションと需給レベルを組み合わせることが他の何よりも価値があると感じています。指標と需給レベルの組み合わせが機能しないと言っているわけではありませんが、個人的には試して失敗しました。
時間足と需給レベル
需給レベルを使用する際のもう一つの非常に重要な概念は時間足です。需給トレーダーは異なる時間足のチャートを使用します。
実際、5分足から月足チャートまで使用するトレーダーに会ったことがあります。
方法によりますが、私のトレードスタイルに最適な時間足チャートは4時間足、日足、週足、月足であり、特に日足と4時間足が好きです。
トレーダーによって異なる時間足を使用するかもしれません。一部のトレーダーは1つの時間足のみを使用することを好むかもしれません。それは完全に個人の好みによりますが、私の経験では、需給レベルをトレードする際には日足と4時間足が最良のチャートの組み合わせです。
需給レベル付近のローソク足の大きさ
需給トレードのもう一つの重要な要素は、需給レベル付近のローソク足の大きさです。
レベルが非常に強い場合、大きなローソク足が表示されます。これは多くの市場参加者がこのレベルに関心を持っていることを示す良い兆候であり、それ自体が優れた確認となります。
まとめ
日々のトレードでは、需給レベルやゾーンを特定するのは難しいかもしれません。このトレード方法を習得するには時間と経験が必要であることは間違いありません。
人生の他のことと同じように、ある分野を習得するために費やす時間が多ければ多いほど、あなたは上手になり、同時にどれだけ多くの人が急速に諦めているかを見ることになるでしょう。
これはあなたに成功のチャンスをより多く与えます — 自分にとって有効なものに固執するほど、将来の結果はより良くなるのです。