2021년 여름, 아마 이맘때쯤이었을 겁니다.
친구: "나 또 계좌 터졌어……"
나: "뭐? 또 터졌다고? 너 이미 계좌 몇 개나 날렸잖아……"
친구: "그러니까, 연초부터 EUR/USD가 계속 하락했잖아? 한 4,000핍 정도 빠졌나, 그때 터졌어!"
나: "......할 말이 없네"
이 친구가 마틴게일 전략을 쓴 이후로 계좌를 터뜨린 게 최소 네 번은 되는 것 같습니다…… 7~8년 전에 한때 판을 쳤던 이런 트레이딩 전략을 아직도 쓰는 사람이 있다니요.
"마틴게일 전략" 해부하기
먼저, 마틴 전략은 초기 카지노에서 쓰이던 전략으로, "카지노 전략"이라고도 부릅니다.
어떤 홀짝 도박판이든, 저는 한쪽에만 걸 수 있고, 틀리면 베팅 금액을 두 배로 늘려 계속 걸다가 이겨야만 반대쪽으로 바꿀 수 있습니다.
예를 들어:
먼저 1원을 걸고 큰 쪽에 베팅…… 이때 작은 쪽이 나옴…… 1원 손실
두 번째 판에 2원을 걸고 큰 쪽에 베팅…… 또 작은 쪽이 나옴…… 2원 추가 손실(앞 판에서 잃은 1원 합쳐 총 3원 손실)
세 번째 판에 4원을 계속 큰 쪽에 베팅, 역시 작은 쪽이 나옴…… 4원 손실(앞 두 판 합쳐 총 7원 손실)
네 번째 판에 8원을 계속 큰 쪽에 베팅, 드디어 큰 쪽이 나옴…… 8원 획득
총 8원(네 번째 판 획득) - 7원(앞 세 판 총 손실) = 1원 획득
1원을 딴 후에는 이 라운드를 끝내고, 이렇게 번 1원으로 다시 새로운 라운드를 시작합니다.
결점이 없어 보이고 반드시 이기는 것처럼 보이는 이 전략에는 사실 매우 중요한 전제 조건이 있습니다. 바로 충분히 큰 자금이 있어야 한다는 것입니다!
도박판에서 만약 10판이나 20판 연속 반대쪽이 나와도, 계속 두 배로 베팅할 돈이 있어야 하니까요!
얼마나 드는지 계산해 보세요.
1, 2, 4, 8, 16, 32, 64, 128, 256, 512, 1024, 2048, 4096, 8192, 16,384……
어떻게 10판이나 20판 연속 한쪽만 나올 수 있겠냐고 생각하실 수 있습니다. 확률이 너무 낮지 않냐고요!?
그럼…… 10판 연속 한쪽이 나올 확률을 계산해 봅시다.
(1/2)의 10제곱이 1/512인가요?
틀렸습니다! 오답입니다!
답은 여전히 1/2입니다.
눈을 의심하지 마세요! 100번째 판이어도 1/2입니다. 즉, 확률이 변하지 않는 상황에서 계속 초과 자금을 투입하면, 지갑은 물론 전 재산을 더 빨리 탕진하게 될 뿐입니다!
이것이 카지노 전략의 가장 큰 미신입니다.
그런데 금융 거래 시장에서도 이 마틴게일 전략을 적용하는 사람들이 있습니다.
주식 시장에서는 흔히 "물타기"라고 부릅니다.
예를 들어:
어떤 주식의 현재 가치가 100원이라고 합시다.
먼저 1주를 매수하고, 며칠 후 가격이 90원으로 떨어지면 1주 더 매수하고, 다시 80원으로 떨어지면 계속 1주 더 매수합니다.
결국 이 주식이 90원으로만 반등하면, 세 주식의 손익을 합쳐 본전이 됩니다. (기타 비용 제외)
특히 많은 주식 투자 주부들이 이런 방식으로 주식을 한다는 것을 알게 될 겁니다!
그들은 소위 좋은 회사의 주식을 샀다면, 그런 주식이 매일 떨어질 리가 없다고 생각합니다. 간단히 말해 회사가 망하지 않고 주식이 휴지가 되지 않는 한, 언젠가 다시 오를 때까지 기다리면 된다는 것입니다.
하지만 외환 시장과 선물 시장은 다릅니다…… 주식 시장과 달리 둘 다 증거금 시장입니다. 증거금 시장에서는 하나의 계약을 사는 것이며, 이 계약은 시장의 "예상" 움직임에 따라 정해집니다.
증거금 시장의 상품에는 좋고 나쁨이 없으므로, 반드시 다시 오를 것이라고 믿을 이유도 없습니다.
하지만 선물 시장에 비해 통화 시장에는 두 가지 타고난 장점이 있습니다.
1. 레버리지가 높아서 필요한 증거금이 매우 적습니다.
2. 초기 진입 자금이 적어서 아주 작은 자금으로 마틴을 시작할 수 있습니다. 대부분 0.01랏, 0.02랏…… 이런 규모로 시작합니다.
이렇게 보면, 통화 시장의 특성이 "마틴게일 전략"의 생존에 완벽히 부합하는 것처럼 보이지 않나요!
하지만 정말 그럴까요?
이제 외환 시장의 "마틴게일 전략"에 대해 이야기해 보겠습니다.
외환 시장의 "마틴게일 전략"
외환 시장에서 많은 투자자들이 마틴 전략을 0.01부터 시작합니다.
고정 2배 랏수와 고정된 이동 거리
즉, 이동 거리에 도달하면 이전 주문의 두 배 랏수로 주문을 넣는 것입니다.
이 방법은 비교적 단순하지만, 지금은 비교적 드뭅니다.
왜냐하면 단방향 추세가 너무 커서 엄청난 평가손실이 발생하는 것을 피하기 위해, 사람들이 다양한 유형의 마틴게일 전략 조합을 연구하기 시작했기 때문입니다.
가장 흔한 것은 다음 두 가지 변형입니다.
주문 배수를 변동시키되 거리는 동일하게 고정
주문 배수는 고정하되 거리를 불균등하게 변동
여기까지 보시면 아시겠지만, "마틴게일 전략"은 결국 이 세 가지를 조정하는 것입니다.
1. 시작 랏수
2. 주문 배수
3. 주문 거리
마틴 전략을 찬양하는 많은 사람들이 머리를 싸매고, 꼼꼼히 연구하고, 밤낮으로 뒤척이며 찾고 있는 것이 바로 이 세 가지 매개변수를 조합한 "황금 비율"입니다.
속담에 이르기를: "매개변수만 잘 바꾸면 인생에 걱정 없고, 비율을 잘못 맞추면 평생 터진다."
하지만 제가 최근 몇 년간 관찰한 바로는…… 90% 이상의 마틴게일 전략이 살아남지 못했습니다.
어쩌면 10% 정도는 있을지도 모르지만, 저는 아직 보지 못했습니다.
혹은 지금 이 글을 읽고 있는 당신이 자신의 것이 유일한 10%에 속한다고 생각한다면, 모두와 공유해 주시면 좋겠습니다.
시장에서 볼 수 있는 마틴게일 유형 전략의 가장 흔한 거래 대상은 90% 이상이 EUR/USD입니다.
지난 몇 년간 EUR/USD는 모든 통화쌍 중에서 대부분의 시간 동안 상하 횡보를 보였기 때문입니다.
이렇게 오랜 시간 동안 약 15,000핍 이내에서 오르내리는 등락은 마틴게일 전략에게 매우 유리합니다!
누워서 돈 버는 "패시브 인컴"을 경험할 수 있을 겁니다. 이런 추세는 거의 매일 계좌로 돈이 들어오게 해서, 인생이 이제 달라질 것 같고 곧 인생의 정점에 오를 것 같은 기분이 들게 합니다!
이것이 대부분의 초보자가 마틴게일 전략을 접할 때 매료되는 주된 이유입니다.
하지만 일단 단방향 대추세를 만나면, 마틴 유형 전략이 살아남는 경우는 거의 없습니다.
물론 반드시 그렇게 극단적인 시장에서만 위험한 것은 아닙니다.
앞서 말했듯이 마틴게일 전략의 매개변수는 랏수와 거리의 정비례 관계이므로, 마틴게일 전략의 주문 거리가 단방향 시장을 얼마나 버틸 수 있는지를 결정합니다.
2018년 같은 단방향 10,000핍 시장도 인생을 의심하게 만들 정도로 터뜨릴 수 있습니다!
그 후 이 마틴 전략 신봉자들은 이런 문제를 해결하기 위해…… 이리저리 궁리하고, 밤낮으로 잠 못 이루고, 칠일 칠야 끝에…… 또 새로운 방법을 생각해 냈습니다!
먼저 이렇게 말할 수도 있겠죠…… 그거 간단하지 않냐…… 그냥 횡보장에서만 돌리면 되잖아! 추세가 나오면 끄면 되고!
……그럼 제가 반문하겠습니다: "다음에 추세가 올지 횡보가 올지 어떻게 압니까?"
이것은 전 세계 모든 트레이더가 정답을 줄 수 없는 문제 아닙니까?
그래서 그들은…… 이런 큰 시장을 피할 수 없다면…… 두 가지 해결책을 생각해 냈습니다!
1. 양방향 마틴게일 전략
간단히 말해 동시에 매수(롱)와 매도(숏)를 하는 것입니다.
가격이 하락하면 SELL 주문은 이익을 보고 청산되고, BUY 주문은 마틴을 시작합니다. 반대로 BUY 주문이 이익을 보고 청산되면 SELL 주문이 마틴을 시작합니다.
이 방법은 단방향 시장이 발생할 때 계좌가 평가손실을 버텨야 하고, 이때 이익이 없으면 증거금이 계속 줄어드는데, 반대쪽의 이익을 더하면 계좌 자금을 늘려 원금을 계속 키울 수 있습니다. 많은 마틴 신봉자들이 즐겨 쓰는 방법 중 하나입니다.
2. 다종목 마틴게일 전략
다종목은 말 그대로입니다. 현재 이 통화쌍이 평가손실을 버티고 있다면, 계좌에 몇 개 통화쌍을 더 추가해 마틴을 돌리는 것입니다. 목적 역시 계좌 자금을 늘려 원금을 계속 확대하는 것입니다.
예를 들어 원래 EUR/USD를 돌렸다면, USD/JPY와 EUR/JPY를 추가해서 이 세 개로 돌리는 것입니다!
단방향 시장에서 하나의 주문이 평가손실을 보고 있어도, 적어도 나머지 두 개가 버틸 수 있습니다.
그들은 이렇게 세 종목을 돌리는 마틴게일 전략을 포장해서 "삼각 차익거래"라고 부릅니다.
만약 더 많은 종목을 돌리면 "다중 전략 조합"이라고 부릅니다.
놀라지 마세요. 이런 것들과 말솜씨를 저도 실제로 겪어봤으니까요……
어떤 일은 굳이 명확히 말하지 않는 게 좋습니다. 사람을 불편하게 만들기 쉬우니, 다들 마음속으로 이해하면 됩니다.
정리
그러니 앞으로 누군가가 자신의 전략이 얼마나 신통하고 대단한지 말한다면…… 눈을 크게 뜨고 잘 보세요!
겉만 바꾸고 속은 그대로일 수 있으니, 본질은 여전히 "마틴게일 전략"일 수 있습니다.
당신은 정말로 "누워서 돈 버는" 트레이딩 전략을 얻었다고 생각하지만, 사실 당신이 다른 사람의 "패시브 인컴"이 되는 것입니다.
마틴게일 전략으로 거래하면, 이론적으로 계좌가 터지는 것은 반드시 일어납니다. 빨리 일어날 수도 있고, 한참 후에 일어날 수도 있습니다.
당신이 할 수 있는 일은 조용히 기도하는 것뿐입니다.
어떤 전략을 사용하든, 저는 스스로 배워야 하며 이런 도구에 의존하지 말아야 한다고 생각합니다. 거래에는 지름길이 없습니다.