在技術分析中，沃爾夫波浪（Wolfe Waves）是一種很常見的形態，它由5個浪組成，可以準確地預測價格的變化範圍。正確地使用它，其準確度可以說是很讓人意外了，還可以用來預測價格走向以及價格到達目標價位所需的時間。
顧名思義，沃爾夫波浪交易系統是基於沃爾夫波浪這種圖表形態，至少來說是一種有趣的價格行為交易策略。沃爾夫波浪是一種分析價格走勢形態的技術分析方法，這種分析方法也可以用於股票、外匯及商品期貨等市場。
沃爾夫波浪圖表形態看起來像一個三角形或楔形（沃爾夫稱之為「上升的楔子」），並具有一些特殊的細微差別。這種交易方法可以檢測到一種形態，根據此形態可以找到入場的時間和方向，並且還有益於預測價格會達到的目標，以及達到目標的時間。
辨別沃爾夫波浪形態最重要的一條是它的對稱性
沃爾夫波浪形態反映了市場的供需狀況，揭示了向一個均衡價位的發展過程。其基本形態展現了供需之間的一種「鬥爭」，呈現出向平衡或均衡發展的趨勢。這些自然形成的波浪形態並非人為製造，而是人們發現的一種方法，可用於預測供需水平。
這些形態不僅可以在幾分鐘的短期時間框架內形成，也可以在數週的長期時間框架中出現。而且，利用這些形態可以精準地預測價格的變化範圍，其準確度令人驚訝。
因此，正確運用沃爾夫波浪將會非常有效。我們可以利用它來準確預測價格的走勢，以及價格達到目標價位所需的時間。沃爾夫波浪形態的最重要特徵之一是其對稱性，辨識這一特點至關重要。
◒ 如何識別沃爾夫波浪形態？
「沃爾夫波浪」是由比爾·沃爾夫（Bill Wolfe）最先發現並描述的圖形分析形態。沃爾夫最初通過此結構主要交易對象是標準普爾指數。
沃爾夫波浪的結構建立在牛頓物理第一定律的基礎上：每個行為都會有其相對應的反作用力。當波動性很大的時候，沃爾夫波浪會非常明顯。
要在圖表上識別此形態，你應該遵循以下4條規則。
以下規則將幫助你識別沃爾夫波浪形態，並繪製它們（如上圖）：
◔ 波浪3和4必須在由波浪1和2構建的通道內
◔ 波浪1、2相似於波浪3、4（顯示對稱性）
◔ 所有波浪之間有規律的時間
◔ 波浪5超過波浪1和3構建的趨勢線，並且是入場點
此外，你必須知道一個看漲和看跌的沃爾夫波浪形態，並且也知道如何繪製EPA線。
EPA代表價格走勢的目標位。那你應該怎麼畫呢？
那就是，你只需將點1和點4與趨勢線連接，你就可以獲得EPA線，這對於看漲和看跌的沃爾夫波浪形態都有用。
◒ 看漲沃爾夫波浪
下行通道將在看漲沃爾夫波浪形態中形成，包含 4 浪沃爾夫波浪形態。價格將連續創出更低的低點（LL）和更低的高點（LH），呈現下降趨勢。
通道突破後，將形成第 5 浪。
做多規則：
◔ 看漲的沃爾夫波浪似乎正在形成。
◔ 繪製連接點1和3的較低趨勢線，並等待價格達到點5。
◔ 當價格觸及5時，看看是否有看漲反轉K線出現。
◔ 將一個買入停損單（buy stop）設置於至少高於上漲反轉K線2個點。
◔ 將停損點放在反轉K線的低點，但如果市場價格太接近，可以稍微移動一點，以免過早停損。
◔ 利潤目標是當價格達到EPA線時。
◒ 看跌沃爾夫波浪
在看跌形態中，將形成一個上升通道，其中將包含波浪。價格將連續創出更高的高點（HH）和更高的低點（HL），表明上升趨勢。
突破後，將在第 5 浪開始看跌趨勢。
做空規則：
◔ 尋找一個看跌的沃爾夫波浪形態。
◔ 繪製連接點1和3的趨勢線，並等待價格到達點5。
◔ 當價格觸及5點時，你看看是否有看跌反轉K線。
◔ 將賣出停損單（sell stop）設置於至少低於該看跌反轉K線低點下方2個點。
◔ 停損點放在看跌反轉K線高點上方，但如果市場價格太接近，可以稍微移動一點，以免過早停損。
◔ 利潤目標是當價格達到EPA線時。
◒ 沃爾夫波浪形態告訴交易者什麼？
沃爾夫波浪形態具有對稱性，它總是在價格圖表上重複出現。它展示了價格的自然行為，並表明它將適用於世界上每個市場。
交易心理告訴交易者，在三次嘗試和突破之後，趨勢反轉即將發生。價格總是以波浪的形式移動（上漲和下跌）。
例如，在看漲的沃爾夫波浪中，價格形成三個較低的低點，表明市場現在處於超賣狀態，現在將開始看漲趨勢。向下突破通道表明突破了臨界水平並完成了機構買單。這也是看漲趨勢逆轉的一個因素。
◒ 如何衡量沃爾夫波浪的目標水平？
將第 1 浪的起點連接到第 4 浪的起點，然後延長線，直到它在某個點與價格相交。
看漲和看跌形態都遵循類似的方法。
沃爾夫波浪中沒有固定的目標或止盈水平。因為它會改變，所以它會在某些形態中提供巨大的風報比，但有些形態則不會。因此，建議交易者交易存在高風報比的形態。
◒ 沃爾夫波浪交易策略
在這裡我們將舉例說明沃爾夫波浪策略。
第一步是確定更高的時間框架趨勢。你可以通過簡單地標記更高的高點（HH）或更低的低點（HL）來做到這一點。這將幫助你僅在趨勢方向上進行交易。
在下一步中，應用規則並識別圖表上的形態。如示例圖中所示，它顯示了更高時間框架趨勢方向的趨勢反轉。讓我們知道如果它與主要趨勢相反，我們將跳過此交易設置。
第三個重要步驟是進入。當價格突破時，等待價格在通道內再次收盤。當價格在通道內收盤時開啟買入交易。衡量目標水平並將停損設置在價格形成的最後低點下方。
順勢交易是一種簡單的策略。
◒ 沃爾夫波交易系統的優勢
◍ 沃爾夫波浪交易策略是一個具有很高收益的系統。如果交易按預期方式運作，那麼回報比率相當大。
◍ 反轉K線將增強買入或賣出的沃爾夫波動交易。
◒ 沃爾夫波交易系統的缺點
◍ 如果你是新手交易者，那麼沃爾夫波浪可能是一個難以理解和實施的交易模式。
◍ 你必須訓練你的眼睛，在你的圖表上尋找沃爾夫波浪形態，它們不像支持和阻力水平那麼明顯。
總結
與艾略特波浪一樣，沃爾夫波浪策略是預測和交易市場的最佳方式。這種形態在交易者中並不流行，但它具有很高的勝率和風險回報比。