Để thành thạo phân tích kỹ thuật, cần nhiều yếu tố kết hợp hoàn hảo với nhau. Những yếu tố đó bao gồm: nắm vững kỹ năng giao dịch, duy trì sự kiên trì, dành nhiều thời gian và sở hữu những tố chất tính cách phù hợp. Nhưng quan trọng nhất là khả năng học hỏi từ sai lầm. Chỉ khi đó, trader mới có thể xây dựng một đường cong học tập ổn định và bền vững, không ngừng tối ưu hóa chiến lược dựa trên kinh nghiệm của bản thân và người khác.
Hướng dẫn này sẽ thảo luận về những sai lầm phổ biến nhất trong phân tích kỹ thuật, giúp bạn chuẩn bị trước và tránh những lỗi tưởng chừng đơn giản nhưng lại tốn kém vô cùng.
Tránh những sai lầm phổ biến nhất trong phân tích kỹ thuật
Trong cuốn sách \"Cuộc đời có mục đích: Bạn ở trên trái đất này để làm gì?\" (The Purpose Driven Life: What on Earth Am I Here for), Rick Warren đã viết:
\"Học từ kinh nghiệm của bản thân là thông minh, học từ kinh nghiệm của người khác còn thông minh hơn.\"
Chân lý phổ quát này áp dụng cho mọi khía cạnh của cuộc sống, và giao dịch cũng không ngoại lệ. Thành thạo phân tích kỹ thuật là một hành trình dài, đầy rẫy những cạm bẫy tiềm ẩn. Nhưng đồng thời, nó cũng mang đến cơ hội xây dựng sự nghiệp và đạt lợi nhuận ổn định.
Cách tốt nhất để tránh cạm bẫy và nắm bắt cơ hội là học từ sai lầm của người khác. May mắn thay, phân tích kỹ thuật có hàng thập kỷ lịch sử thị trường để chúng ta tổng kết những sai lầm phổ biến và học cách tránh chúng.
1. Lao thẳng vào vùng nước sâu
Bạn có thể quen với cảm giác này — khi bắt đầu tiếp xúc với một điều mới mẻ mà mình đam mê, bạn nóng lòng muốn bắt tay vào làm ngay. Tuy nhiên, trong giao dịch, bị thúc đẩy bởi sự bốc đồng này là vô cùng nguy hiểm.
Nhiều trader mới nóng lòng muốn hoàn thành giao dịch đầu tiên của mình. Nhưng thường thì, sự phấn khích đó nhanh chóng biến thành tức giận hoặc thất vọng. Lý do là phân tích kỹ thuật về bản chất là một môn khoa học, kết hợp toán học, kinh tế học, tài chính, thống kê, và quan trọng hơn hết, phụ thuộc vào khả năng nhận diện mô hình và đọc hiểu biểu đồ của mỗi cá nhân.
Vì vậy, quá trình thành thạo phân tích kỹ thuật và giao dịch giống như một cuộc marathon hơn là một cuộc chạy nước rút 100 mét. Bạn nên đi từng bước một, đừng chỉ vì ai đó nói với bạn \"cái này kiếm tiền nhanh lắm\" mà lao đầu vào vùng đất chưa biết.
Hãy nhớ rằng, trong giao dịch, một người kiếm được tiền nghĩa là một người khác đang thua lỗ. Muốn đứng về phía kiếm tiền, cách duy nhất là chuẩn bị kỹ càng hơn những trader khác. Ngoài ra, phần còn lại chỉ là may mắn. Và trong lĩnh vực giao dịch, may mắn không phải là một chiến lược bền vững.
Cách tránh:
Trước khi đổ tiền thật vào giao dịch, hãy luyện tập với tài khoản demo. Giao dịch bằng vốn ảo giúp bạn nắm vững kiến thức cơ bản, đồng thời đánh giá xem chiến lược giao dịch của mình có ổn định và nhất quán không.
2. Đặt cược gấp đôi sau khi thua lỗ
Một cạm bẫy phổ biến là quá cố chấp với một chiến lược giao dịch, dù nó liên tục thua lỗ vẫn không chịu từ bỏ. Ví dụ, một số trader có thể thấy ở đâu đó một hệ thống \"đã được chứng minh là có thể đánh bại thị trường\", hoặc họ đã dành hàng tuần trời thiết kế chiến lược tỉ mỉ nên không nỡ buông tay. Nhưng nếu bạn cứ bám chặt lấy một hệ thống giao dịch không hiệu quả, gần như chắc chắn sẽ dẫn đến thảm họa.
Vậy làm sao để biết một chiến lược có hiệu quả hay không?
Một hệ thống giao dịch tốt phải tạo ra nhiều giao dịch có lợi nhuận hơn giao dịch thua lỗ. Nói cách khác, tỷ lệ thắng phải vượt quá 50%. Quy tắc bất thành văn trong ngành là một hệ thống giao dịch thành công phải có tỷ lệ rủi ro/lợi nhuận là 2:1 hoặc 3:1. Hoặc, nếu bạn có thể thắng trong khoảng 66%～75% số giao dịch, thì bạn đã đạt mức trung bình của ngành.
Nhưng nếu chiến lược của bạn liên tục không đạt được tiêu chuẩn hiệu quả đó, bạn nên cảnh giác và kịp thời \"mở nắp xem bên trong có vấn đề gì\". Bạn phải hoàn thành bước này trước khi mất quá nhiều tiền. Nếu chiến lược của bạn đã thể hiện kém ngay từ mười giao dịch đầu tiên (trong điều kiện thị trường bình thường), thì khả năng nó đột nhiên bắt đầu sinh lời sau đó là cực kỳ nhỏ. Như trader hàng hóa hàng đầu Phố Wall Ed Seykota đã nói: \"Yếu tố của giao dịch tốt là: (1) cắt lỗ, (2) cắt lỗ, (3) vẫn là cắt lỗ.\"
Cách tránh:
Luôn kiểm tra chiến lược của bạn trên tài khoản demo. Mục tiêu là luôn đạt tỷ lệ rủi ro/lợi nhuận ít nhất 3:1, nếu có thể thì cao hơn. Hiệu quả như vậy sẽ cho bạn dư địa sinh lời ngay cả khi có trượt giá nhẹ khi vào tài khoản thật. Nếu bạn không thể làm được điều này ngay cả trên tài khoản demo, thì việc gặp \"những bất ngờ khó chịu\" khi giao dịch thật chỉ còn là vấn đề thời gian.
3. Thay đổi chiến lược liên tục
Nhiều trader lại đi đến thái cực ngược lại. Hãy tưởng tượng: bạn dành hàng tuần học các chỉ báo kỹ thuật khác nhau, phân tích hiệu quả kết hợp giữa chúng, tùy chỉnh cấu hình phù hợp với chiến lược của mình. Kết quả là, sau vài giao dịch thất bại liên tiếp, bạn lập tức muốn đại tu chiến lược. Nhưng điều đó có thể hoàn toàn không cần thiết.
Hãy biết rằng, bản chất của các công cụ phân tích kỹ thuật là phát tín hiệu dựa trên những sự kiện thị trường cụ thể. Tuy nhiên, nếu động lượng thị trường đột ngột thay đổi mạnh mẽ, nguyên nhân rất có thể nằm ngoài phạm vi bao phủ của chiến lược bạn. Và những thay đổi dữ dội thường do các sự kiện ngắn hạn, đột xuất (ví dụ như flash crash) gây ra. Một khi những sự kiện đó qua đi, thị trường trở lại bình thường, chiến lược của bạn cũng thường quay về mức hiệu suất ban đầu.
Vì vậy, chỉ nên cân nhắc thay đổi chiến lược khi nó vẫn liên tục thất bại trong chính môi trường thị trường mà nó được thiết kế để thích ứng. Nếu không, bạn có thể sẽ vô cớ từ bỏ một hệ thống vốn hoạt động tốt, chỉ vì nó thể hiện kém trong một giai đoạn nào đó.
Cách tránh:
Một lần nữa, nếu bạn đã kiểm tra kỹ lưỡng chiến lược trên tài khoản demo và đạt kết quả tốt, thì không cần thiết phải vội vàng thay đổi lớn. Bạn nên tự hỏi: Thị trường có thay đổi gì không? Có đang trong giai đoạn cú sốc kinh tế vĩ mô hay địa chính trị không? Có xuất hiện biến động cao hoặc thanh khoản căng thẳng không? Nếu những yếu tố này thực sự tồn tại, bạn có thể chọn chờ thị trường trở lại bình thường, hoặc sao chép chiến lược và điều chỉnh để phù hợp với môi trường thị trường hiện tại.
4. Không kiểm soát được cảm xúc
Giao dịch khơi dậy những cảm xúc mạnh mẽ ở trader — dù là khi có lợi nhuận hay thua lỗ. Để thành công, trader cần có tâm lý kiên cường và khả năng kiểm soát cảm xúc của mình mọi lúc.
Điều này là vì cảm xúc ảnh hưởng đáng kể đến cách trader ra quyết định. Nhiều khi, khi trader gặp thua lỗ lớn, họ rơi vào chán nản, lập tức vứt bỏ kế hoạch giao dịch ban đầu và vội vàng tìm cách gỡ gạc. Hành vi này được gọi là \"giao dịch trả thù\". Nhưng thực tế, giao dịch trả thù thường chỉ mang lại thua lỗ lớn hơn. Vòng luẩn quẩn này khiến trader hoàn toàn bị cảm xúc chi phối, đưa ra quyết định bốc đồng, và lúc đó lợi nhuận hay thua lỗ cơ bản chỉ còn phụ thuộc vào may mắn.
Dù không ai hoàn toàn không có cảm xúc, nhưng phải nhớ rằng: thị trường tài chính vận hành hoàn toàn dựa trên logic, không phải cảm xúc. Đó chính là lý do nó được gọi là \"phân tích kỹ thuật\". Nếu bạn đi chệch khỏi logic đằng sau chiến lược, về bản chất là bạn đang giao quyền kiểm soát cho những yếu tố bạn không thể nắm bắt.
Paul Tudor Jones đã nói: \"Mỗi ngày, tôi đều giả định rằng mọi vị thế tôi đang nắm giữ đều sai.\" Tư duy này giúp bạn chuẩn bị cho tình huống xấu nhất và đối mặt với nó bằng thái độ tích cực.
Cách tránh:
Có thể bắt đầu từ hai phương diện: phòng ngừa trước và ứng phó sau. Trước khi giao dịch, hãy chấp nhận sự thật rằng thua lỗ là phần không thể tránh khỏi trong quá trình giao dịch, ngay cả những trader giỏi nhất cũng không ngoại lệ. Thứ hai, sau khi thua lỗ, hãy tạm dừng một chút, thậm chí dừng cả một ngày giao dịch. Chỉ khi bạn đã bình tĩnh, đầu óc sáng suốt, sẵn sàng quay lại tuân thủ kế hoạch giao dịch ban đầu, mới tiếp tục giao dịch.
5. Mù quáng sao chép chiến lược giao dịch của người khác
Điều tuyệt vời nhất của phân tích kỹ thuật là: nó đã có lịch sử hàng trăm năm. Con đường đã được trải sẵn, bạn không cần tự mò mẫm qua vô số sai lầm. Bạn có thể học hỏi từ những trader thành công, tham khảo phương pháp của họ.
Nhưng điều đó không có nghĩa là sao chép mù quáng chiến lược của người khác sẽ đạt được thành công tương tự. Ngược lại, làm vậy có thể phản tác dụng. Lý do là thành bại của một chiến lược giao dịch liên quan đến quá nhiều biến số, và những biến số đó thường khác biệt rất lớn giữa bạn và người khác. \"Bối cảnh\" của giao dịch (bối cảnh thị trường, điều kiện cá nhân, v.v.) là vô cùng quan trọng.
Ngay cả khi bề ngoài chiến lược của người khác có vẻ giống với phong cách của bạn, đằng sau cũng có thể tồn tại nhiều khác biệt, cuối cùng khiến bạn thua lỗ. Ví dụ, dù các bạn giao dịch cùng một loại tài sản, nhưng đối phương có thể có nhiều vốn hơn, quy tắc thoát lệnh khác, hoặc ưu tiên khung thời gian giao dịch khác.
Sao chép mù quáng chiến lược của người khác giống như mặc thử áo của bạn bè — trông có vẻ cùng cỡ, nhưng mặc vào lại không vừa. Tương tự, tham khảo phân tích của những trader giàu kinh nghiệm là ý hay, nhưng phụ thuộc quá mức mới là rủi ro.
Cách tránh:
Hãy nhớ rằng, bạn có thể và nên học hỏi từ các trader khác, nhưng tuyệt đối không được mù quáng đi theo hoặc sao chép chiến lược của họ. Nếu bạn thực sự muốn thử một chiến lược mới, ít nhất hãy kiểm tra nó trên tài khoản demo trước. Như vậy bạn có thể đánh giá liệu chiến lược đó có phù hợp với bản thân không, đồng thời phát hiện những vấn đề tiềm ẩn mà không phải chịu rủi ro từ tài khoản thật.
6. Sử dụng quá nhiều hoặc quá ít chỉ báo kỹ thuật
Khi thiết kế chiến lược, nhiều trader nghĩ ngay đến câu hỏi: nên dùng bao nhiêu chỉ báo? Dù không có quy định cứng nhắc về \"nên dùng bao nhiêu chỉ báo\", nhưng có một điều rõ ràng: đừng dùng quá nhiều hoặc quá ít.
Một sai lầm phổ biến của nhiều trader là chỉ dựa vào một chỉ báo duy nhất (ví dụ MACD). Phụ thuộc vào một chỉ báo duy nhất nghĩa là bạn hoàn toàn dựa vào tín hiệu của nó. Tuy nhiên, đây là sai lầm tốn kém, vì không có chỉ báo nào là hoàn hảo và chính xác 100%.
Thái cực ngược lại là một số trader cho rằng \"càng nhiều chỉ báo càng tốt\". Thế là họ trang bị cho chiến lược của mình sáu bảy chỉ báo kỹ thuật, tưởng rằng điều đó sẽ nâng cao hiệu quả. Nhưng thực tế, càng nhiều chỉ báo thì nhiễu có thể càng lớn. Hãy tưởng tượng: bạn mở biểu đồ, trước mắt là sáu bảy công cụ, trong đó có cái hiển thị dạng biểu đồ cột, có cái là nhiều đường cong, đồng thời bạn còn phải theo dõi biểu đồ nến. Ngay cả trader giàu kinh nghiệm nhất cũng khó đọc hiểu hiệu quả một biểu đồ phức tạp như vậy. Trạng thái này được gọi là \"tê liệt phân tích\". Ngoài ra, quá nhiều chỉ báo cũng có thể phát ra những tín hiệu mâu thuẫn lẫn nhau.
Cách tránh:
Nên sử dụng 2-3 chỉ báo bổ trợ lẫn nhau, giúp bạn phân tích thị trường từ nhiều góc độ khác nhau. Nếu bạn là trader giàu kinh nghiệm hơn, cũng có thể xây dựng hệ thống phức tạp hơn, nhưng nhất định phải chú ý đến tính tương thích giữa các chỉ báo, tránh để chúng xung đột với nhau.
7. Giao dịch quá mức
Một số trader năng động thường cho rằng mình phải luôn ở trong trạng thái giao dịch. Nếu một thời gian không giao dịch, họ bắt đầu nảy sinh \"nỗi sợ bỏ lỡ\" (FOMO) và cố gắng bù đắp khoảng \"trống\" đó. Kết quả là họ bắt đầu giao dịch ngay cả khi không có cơ hội sinh lời rõ ràng.
Hãy nhớ rằng, giao dịch đòi hỏi rất nhiều phân tích và cần thời gian để hoàn thiện chiến lược kỹ thuật của bạn. Ngay cả khi bạn không phân tích thị trường mà chỉ kiên nhẫn chờ đợi, điều đó cũng có thể khôn ngoan hơn nhiều so với giao dịch mù quáng. Một số trader có thể chỉ thực hiện chưa đến ba giao dịch một năm mà vẫn đạt được lợi nhuận xuất sắc.
Ví dụ, Jesse Livermore, một trong những người tiên phong nổi tiếng của giao dịch trong ngày, đã nói: \"Kiếm tiền là nhờ chờ đợi, không phải nhờ giao dịch.\"
Nếu trader trong ngày nổi tiếng nhất cũng nói như vậy, thì bạn không cần lý do nào khác để thuyết phục bản thân rằng không phải lúc nào cũng phải giao dịch.
Dù việc nhìn người xung quanh kiếm tiền trong khi mình đứng ngoài thực sự có thể gây bực bội, nhưng phải nhớ rằng, giao dịch là một cuộc marathon, không phải một cuộc chạy nước rút. Nếu thị trường không có cơ hội sinh lời rõ ràng, thì đừng cố gắng \"tạo ra\" cơ hội — vì bạn không thể làm được. Giao dịch không có tín hiệu đáng tin cậy là giao dịch rủi ro cao, và bạn cần nhận thức rõ ràng rằng loại giao dịch này có nhiều khả năng khiến bạn thua lỗ hơn là sinh lời.
Cách tránh:
Tuân thủ nghiêm ngặt chiến lược giao dịch của bạn, chỉ giao dịch khi có tín hiệu rõ ràng. Hãy nhớ rằng, một số tín hiệu giao dịch có thể cần thời gian mới hình thành, và hành động vội vàng chỉ khiến bạn mất tiền.
8. Thiếu chiến lược thoát lệnh
Xây dựng một chiến lược giao dịch kỹ thuật vững chắc không chỉ là chọn lựa và kết hợp các chỉ báo kỹ thuật tốt nhất, mà quan trọng hơn là thiết lập các ưu tiên và mục tiêu giao dịch của bạn. Một trong những điều quan trọng nhất là: khi nào thoát khỏi thị trường.
Rất nhiều trader (và con số này không hề nhỏ) hoàn toàn không có chiến lược thoát lệnh, cuối cùng trở thành nạn nhân của sợ hãi hoặc tham lam. Người thuộc nhóm đầu thoát lệnh quá sớm rồi bỏ lỡ khoản lợi nhuận lẽ ra có thể đạt được; người thuộc nhóm sau sau khi có lợi nhuận nhỏ vẫn tiếp tục tham lam \"tận dụng đà thắng\", đến khi đảo chiều xảy ra thì đã quá muộn.
Chiến lược vào lệnh cũng quan trọng không kém. May mắn thay, phân tích kỹ thuật cung cấp nhiều công cụ giúp bạn xác định thời điểm vào lệnh và thoát lệnh tốt nhất. Phần còn lại phụ thuộc vào việc bạn có sẵn sàng thực hiện nghiêm ngặt hay không.
Cách tránh:
Hãy xây dựng chiến lược vào lệnh và thoát lệnh trước khi bắt đầu giao dịch, và tuyệt đối không được vi phạm nó. Đặt mục tiêu lợi nhuận hoặc mức cắt lỗ, một khi đạt được thì thoát lệnh ngay lập tức. Hãy nhớ: sợ hãi và tham lam là kẻ thù lớn nhất của bạn, đừng để chúng kiểm soát bạn và khiến bạn đưa ra quyết định thoát lệnh trái với ý định ban đầu.
9. Không ghi nhật ký giao dịch
Nhật ký giao dịch giúp bạn ghi lại hoạt động giao dịch của mình. Tại sao điều này quan trọng? Vì trong quá trình trở thành trader giỏi hơn, ưu tiên hàng đầu của bạn là sao chép những thao tác thành công, tránh lặp lại sai lầm trong quá khứ. Và cách hiệu quả nhất để đạt được mục tiêu này là ghi nhật ký giao dịch, ghi lại bối cảnh, chi tiết, cảm giác sau giao dịch và những thông tin quan trọng khác của từng giao dịch.
Điều này vô cùng quan trọng vì không thể theo dõi thì không thể cải thiện; không theo dõi thì cũng sẽ không cải thiện. Hãy nghĩ đến thể thao: võ sĩ quyền anh, cầu thủ bóng đá, cầu thủ bóng rổ — huấn luyện viên luôn phát lại video trận đấu để giúp họ nhận diện điểm yếu và tránh mắc lại sai lầm trong tương lai. Ngay cả người chơi poker cũng ghi chú trong các giải đấu.
Đối với trader kỹ thuật cũng vậy. Nhật ký giao dịch cho phép bạn quan sát hiệu suất của mình từ \"góc nhìn của Chúa\". Tất cả dữ liệu bạn tạo ra trong quá trình giao dịch chứa đựng vô số thông tin ẩn giúp bạn cải thiện trong tương lai. Dù bạn là trader mới hay trader kỳ cựu, nhật ký giao dịch đều rất hữu ích. Nó giúp trader mới hình thành thói quen tốt, tăng tốc học hỏi và phát triển; cũng giúp trader chuyên nghiệp tinh chỉnh chiến lược, phân tích sâu và tối ưu hóa thêm.
Cách tránh:
Rất đơn giản — hãy bắt đầu ghi nhật ký giao dịch từ ngày đầu tiên. Duy trì tính nhất quán, ghi lại tất cả hoạt động giao dịch, bao gồm cả giao dịch có lợi nhuận và thua lỗ. Hiện nay có nhiều công cụ nhật ký giao dịch tự động giúp bạn thực hiện những việc này, một số thậm chí còn có tính năng nâng cao như backtest, tối ưu hóa giao dịch, tổng kết hiệu suất, v.v.
10. Áp dụng công cụ phân tích kỹ thuật cho các thị trường khác nhau nhưng kỳ vọng kết quả tương tự
Một số trader cho rằng chỉ cần một chiến lược hiệu quả trên thị trường hợp đồng tương lai thì nó cũng nhất định áp dụng được cho cổ phiếu, trái phiếu, forex hoặc các thị trường khác. Nhưng thực tế không phải vậy. Các loại tài sản khác nhau có yêu cầu và đặc điểm khác nhau.
Ví dụ, nếu bạn giao dịch cổ phiếu blue-chip hoặc trái phiếu chất lượng cao, biến động có thể không phải là trọng tâm trong chiến lược của bạn. Nhưng nếu bạn giao dịch đồng tiền của một quốc gia có độ bất ổn cao, hoặc hợp đồng tương lai và quyền chọn sắp đáo hạn, thì bạn phải đối mặt với những biến động giá dữ dội.
Luôn nhớ rằng: phân tích kỹ thuật là một trò chơi xác suất, không phải phán đoán tuyệt đối. Điều này có nghĩa là, ngay cả khi hệ thống giao dịch của bạn hoạt động hoàn hảo trên hợp đồng tương lai ngô, cũng không thể sao chép thành công một cách tuyến tính sang các thị trường khác. Ngược lại, khả năng dự đoán của nó có thể trở nên không đáng tin cậy, thậm chí có thể đánh lừa bạn. Đây cũng là lý do tại sao không nên áp dụng chỉ báo kỹ thuật được thiết kế cho một loại tài sản này sang một loại tài sản khác.
Cách tránh:
Hãy tùy chỉnh hệ thống phân tích kỹ thuật của bạn theo loại tài sản bạn giao dịch, để đảm bảo hành vi của nó phù hợp với kỳ vọng của bạn. Nếu bạn mới bắt đầu giao dịch, nên tập trung vào một loại tài sản trước, thay vì cố gắng tham gia tất cả các thị trường ngay từ ngày đầu tiên.
Tổng kết
Mục tiêu hàng đầu của giao dịch là bảo toàn vốn, và chỉ sau đó mới là đạt được tăng trưởng. Tuy nhiên, nhiều trader lại mắc sai lầm ở chính chân lý cơ bản nhất này.
Theo nhiều thống kê khác nhau, 80% đến 99% trader cuối cùng đều thua lỗ. Nếu bạn muốn mình trở thành 1% đến 20% còn lại, thì phải bắt đầu từ những điều cơ bản — chuẩn bị nghiêm túc, giảm thiểu tối đa khả năng xảy ra sai lầm.
Mỗi trader sử dụng phân tích kỹ thuật đều đã từng mắc ít nhất một sai lầm trong danh sách trên, và phần lớn có thể mắc nhiều hơn. Một trong những cách tốt nhất để tránh những sai lầm phổ biến này là hiểu rõ chúng trước. Danh sách sai lầm trên chính là một điểm khởi đầu tuyệt vời