Nếu bạn đã giao dịch một thời gian, chắc chắn bạn sẽ nhận ra một sự thật khá đau lòng: chỉ báo thì có thể cài cả đống, nhưng thứ thực sự giúp bạn kiếm tiền ổn định lại thường nằm ngay trong chính giá.
Casey Stubbs, một trader kỳ cựu đã lăn lộn trên thị trường gần hai mươi năm, khi nói về price action có một quan điểm rất cốt lõi — đừng làm giao dịch trở nên phức tạp, "chiến lược price action tối thượng" thực sự chính là học cách đọc phản ứng thật của thị trường tại các vùng giá then chốt.
Ông cho rằng price action không phải là huyền học, nó có thể được huấn luyện, có thể được review, có thể được định lượng. Bạn không cần mỗi ngày tìm mười tín hiệu, bạn chỉ cần tập trung vào hai thứ — đường xu hướng và hỗ trợ kháng cự. Khi thị trường tôn trọng chúng, bạn thuận theo xu hướng; một khi hỗ trợ bị phá vỡ và biến thành kháng cự, bạn đừng cố gồng. Dùng cắt lỗ để khóa rủi ro, dùng sự kiên nhẫn để chờ cơ hội xuất hiện, đó mới là thứ "đơn giản" đáng giá nhất trong giao dịch price action.
Nếu bạn cũng muốn biến giao dịch từ "dựa vào cảm giác" thành "kiếm tiền theo quy tắc", thì những nội dung về price action mà Casey Stubbs chia sẻ tiếp theo đây nhất định bạn phải đọc tiếp.
Nếu bạn chỉ mới quan tâm đến giao dịch dù chỉ một thời gian ngắn, chắc chắn bạn đã nghe câu nói cũ rích: "mua thấp bán cao". Nhìn theo nghĩa đen, câu này đối với người muốn xây dựng một bộ chiến lược giao dịch hiệu quả thực sự là một điểm khởi đầu rất tốt, vì logic rất đơn giản, bạn đương nhiên muốn mua trước khi giá chuẩn bị tăng, rồi bán khi nó vẫn còn dư địa lợi nhuận tốt.
Nhưng nói đi cũng phải nói lại, "mua thấp bán cao" tuy là một nguyên tắc cơ bản đúng, nhưng nếu bạn muốn tạo ra một bộ chiến lược giao dịch hoàn chỉnh hơn, có thể thực thi được hơn, thì cuối cùng vẫn phải thêm vào những phương pháp chi tiết hơn, có tầng lớp hơn, chứ không thể chỉ dựa vào bốn chữ "mua thấp bán cao".
Giao dịch price action là một chiến lược giao dịch, chủ yếu thông qua đường xu hướng để thực hiện "mua thấp bán cao" đã nói ở trên. Nói cách khác, trader price action sẽ không đi nghiên cứu "giá trị nội tại" của một công cụ giao dịch nào đó là bao nhiêu, họ quan tâm hơn đến biểu hiện của giá tại vùng hỗ trợ và kháng cự, và dùng những vùng giá then chốt này để phán đoán khi nào nên vào lệnh, khi nào nên thoát lệnh.
Nói chung, vì giao dịch price action không nhấn mạnh vào phân tích giá trị nội tại của công cụ giao dịch (như cổ phiếu, tiền mã hóa và vàng, v.v.), nên nó phù hợp hơn với giao dịch ngắn hạn, tức là thiên về cách giao dịch chu kỳ ngắn hơn.
Trong bài viết này, chúng ta sẽ nói về logic cơ bản của giao dịch price action, và cách phương pháp trông có vẻ đơn giản nhưng thực sự hiệu quả này được dùng để nâng cao lợi nhuận giao dịch hàng ngày của bạn.
Giao dịch price action thực chất đang giao dịch điều gì?
Ví dụ, bất kể "giá trị thực" của một cổ phiếu là bao nhiêu, giá của nó trong một ngày đều sẽ liên tục dao động lên xuống, đây là trạng thái bình thường của thị trường.
Cách tiếp cận của giao dịch price action không giống giao dịch động lượng. Giao dịch động lượng thường lao vào ngay khi giá vừa bắt đầu di chuyển; nhưng giao dịch price action sẽ kiên nhẫn hơn một chút, nó sẽ chờ đến khi giá thực sự thoát ra khỏi cái gọi là "vùng chết", tức là phá vỡ kiểu "vùng dao động nhiễu vô nghĩa", và xuất hiện sự lệch hướng rõ ràng, mới bắt đầu cân nhắc ra tay.
Lấy thêm một ví dụ là bạn hiểu ngay. Giả sử bạn xem lịch sử biến động của một cổ phiếu, phát hiện giá của nó từ lâu đã dao động qua lại giữa 9 USD và 11 USD (cổ phiếu này thường ở quanh mức 10 USD). Nếu vào một ngày nào đó trong phiên, giá của nó đột nhiên rơi xuống 8,50 USD, thì bạn có lý do để cho rằng nó có thể đã rơi ra khỏi "vùng chết" ban đầu, bắt đầu xuất hiện một đoạn price action rõ ràng.
Trường hợp này được gọi là một "cơ hội price action". Tất nhiên, nó cũng có thể tiếp tục rơi xuống, nhưng dữ liệu lịch sử sẽ cho bạn biết, xác suất lớn hơn là nó sẽ quay trở lại vùng bình thường ban đầu (tức là tăng trở lại về khoảng 9 đến 11 USD). Vậy nên trong trường hợp này, một trader price action thường sẽ chọn mở một vị thế trong thời gian ngắn, nắm bắt đoạn hồi quy tiềm năng này.
Nhận diện kháng cự và hỗ trợ
Khi phân tích biểu đồ giá (thường sẽ bao gồm giá mở cửa, giá đóng cửa, giá cao nhất và giá thấp nhất của vài ngày giao dịch gần nhất), thứ mà trader price action tập trung tìm kiếm nhất thực ra chỉ có hai thứ: vùng kháng cự và vùng hỗ trợ.
Khi giá ở trạng thái "kháng cự", nghĩa là giá của nó đã tăng lên vị trí khá cao, trên thị trường bắt đầu xuất hiện đủ lực bán đè xuống, giá rất có thể sẽ bị đẩy xuống (lấy ví dụ trên, 12 USD đại khái thuộc vùng kháng cự).
Ngược lại, khi cổ phiếu ở trạng thái "hỗ trợ", nghĩa là giá của nó đã giảm xuống vị trí tương đối thấp, trên thị trường sẽ xuất hiện đủ lực mua đỡ giá lên (cũng lấy ví dụ đó, đại khái sẽ xuất hiện quanh vùng 8 USD).
Tất nhiên, giao dịch chưa bao giờ có "chắc chắn 100%". Nếu một đường xu hướng vốn đóng vai trò hỗ trợ, sau khi giá đi vào và thoát ra khỏi "vùng price action giới hạn" đó mà vẫn tiếp tục rơi xuống, thì đường hỗ trợ từng có này sau đó có thể sẽ biến thành đường kháng cự. Điều này thường có nghĩa là, biến động giá trong ngày có thể không chỉ là nhiễu bình thường, mà là có yếu tố lớn hơn đang thúc đẩy (như tin tức, dữ liệu kinh tế, v.v.).
Đi theo xu hướng thị trường và dao động vùng
Một điều mà trader price action cần đặc biệt chú ý là, giá của công cụ giao dịch này có thực sự phá vỡ vùng dao động bình thường ban đầu của nó hay không.
Hãy nhớ rằng, nếu một cổ phiếu "trong lịch sử" (lịch sử này đôi khi chỉ cần nhìn vài ngày gần nhất) luôn duy trì dao động trong một vùng nào đó, thì tốt nhất bạn nên chờ đến khi giá lệch rõ ràng khỏi đường xu hướng rồi mới cân nhắc ra tay, chứ đừng cố giao dịch khi nó đang dao động qua lại trong vùng.
Ngoài ra, bạn cũng cần cố gắng nhận diện hai nhịp vận động giá phổ biến: đẩy giá theo xung và hồi lại, rồi giao dịch dựa trên chúng.
Nhịp đẩy giá theo xung thường khá êm, từ từ đi lên, cần thời gian tích lũy. Nhịp hồi lại thường xảy ra nhanh hơn, đến đột ngột và đi cũng nhanh.
Rốt cuộc nên theo đường xu hướng nào? Xem dữ liệu khung thời gian nào?
Muốn biết nên theo đường xu hướng nào, và những dữ liệu lịch sử nào mới "có ý nghĩa tham khảo", bạn phải làm rõ trước tiên, giá hiện tại đang ở giai đoạn nào.
Nói chung, các giai đoạn thị trường thường xuất hiện theo thứ tự (chu kỳ giá Wyckoff): gom hàng (Accumulation) → tăng (Advancing) → phân phối (Distribution) → giảm (Declining).
Nếu bạn muốn giao dịch price action hiệu quả hơn, tốt nhất chỉ hành động khi một giai đoạn nào đó đã khởi động rõ ràng. Vì trong khoảng thời gian "xác nhận breakout", rủi ro thường cao hơn, nếu bạn cố dùng chiến lược này trong giai đoạn đó, rất dễ bị vả mặt.
Làm thế nào để thực thi chiến lược price action hiệu quả hơn?
Trader price action theo đuổi việc nắm bắt "điểm ngọt" trong biến động giá — tức là vào lệnh trước khi giá có khả năng tăng hoặc giảm cao nhất.
Nhưng kiểu giao dịch này tất nhiên cũng có rủi ro. Tin tốt là bạn có thể dùng một số phương pháp để bảo vệ vốn của mình, ví dụ dùng lệnh cắt lỗ hoặc giao dịch cắt lỗ, có thể hiệu quả tránh được hai tình huống:
1) Thị trường đột nhiên biến động bất thường khiến bạn lỗ quá nhiều.
2) Xu hướng đi xong mà bạn không kịp chốt lời.
Ngoài ra, ví dụ trên thị trường chứng khoán, đồng thời nắm giữ cả vị thế long và short trên cùng một cổ phiếu cũng có thể nâng cao tính linh hoạt trong mua bán của bạn, giúp bạn dễ ứng phó với các diễn biến khác nhau hơn.
Tổng kết
Khi bạn xây dựng chiến lược giao dịch price action, nhất định phải nhớ rằng, thị trường không phải ngày nào cũng cho bạn cơ hội. Những trader price action thực sự giỏi thường có ba năng lực, đó là biết kiên nhẫn chờ đợi, hiểu ý nghĩa của các đường xu hướng lịch sử, và có trực giác nắm bắt thời điểm vào lệnh.