Nhiều khi việc giải mã các mô hình biểu đồ có thể mở ra cánh cửa lợi nhuận cho trader. Hôm nay chúng ta sẽ đi sâu tìm hiểu "mô hình biểu đồ hai đỉnh (Triple Top Chart Pattern)", một mô hình được giới trader đánh giá cao nhờ khả năng dự đoán khá chính xác và phản ánh tâm lý của cả bên mua lẫn bên bán.
Tại sao lại nói như vậy? Bởi vì so với các mô hình đảo chiều xu hướng khác, mô hình hai đỉnh mạnh mẽ hơn và có độ tin cậy cao hơn — giá liên tiếp ba lần không thể phá vỡ mức giá quan trọng, điều này cho thấy tồn tại vùng kháng cự hoặc hỗ trợ mạnh hơn.
Trên biểu đồ, mô hình hai đỉnh bao gồm ba "đỉnh" gần như đạt cùng một mức giá, cho thấy giá có thể không còn trong xu hướng tăng nữa, ngầm báo hiệu giá có thể sắp đảo chiều giảm. Mô hình hai đỉnh có thể xuất hiện trên mọi khung thời gian, nhưng nó phải tuân theo một xu hướng tăng trước đó thì mới được xem xét. Mô hình đảo chiều này trên biểu đồ nến trông giống như chữ "M".
Ngược lại với hai đỉnh, mô hình biểu đồ hai đáy (Triple Bottoms Chart Pattern) trông giống như chữ "W", mô hình này xuất hiện sau một xu hướng giảm, với ba đáy chạm cùng một mức giá trước khi phá vỡ kháng cự.
Tuy nhiên, đáng lưu ý là dù hai đỉnh và hai đáy rất đáng tin cậy, tần suất hình thành của chúng không cao và khó duy trì.
Chiến lược giao dịch mô hình biểu đồ hai đỉnh là gì?
Như đã biết, chiến lược giao dịch mô hình biểu đồ hai đỉnh là một chiến lược đảo chiều, nhằm tận dụng một mô hình biểu đồ đơn giản nhưng cực kỳ mạnh mẽ. Một trong những ưu điểm chính của chiến lược giao dịch đảo chiều là nó cho bạn cơ hội tham gia vào xu hướng mới ngay từ đầu.
Như đã đề cập ở trên, mô hình hai đỉnh thực tế có thể mất khá nhiều thời gian để hình thành, nhưng nó phản ánh cuộc chiến gay gắt giữa bên mua và bên bán.
Tuy nhiên, trên khung thời gian giao dịch trong ngày, đảo chiều hai đỉnh có thể xuất hiện thường xuyên hơn, đó cũng là lý do chúng tôi ưu tiên giao dịch trong ngày bằng chiến lược mô hình biểu đồ hai đỉnh.
Mô hình hai đỉnh là gì?
Theo định nghĩa truyền thống, mô hình hai đỉnh là một trong nhiều mô hình đảo chiều, thể hiện trực quan sự chuyển dịch quyền kiểm soát xu hướng.
Cấu trúc đảo chiều hai đỉnh hoàn hảo bao gồm ba đỉnh gần như hoặc hoàn toàn cùng một mức giá, mà thị trường không thể phá vỡ mức giá đó. Hơn nữa, phản ứng lần thứ ba từ vùng kháng cự cho thấy sự quan tâm của bên bán đã vượt qua bên mua, xu hướng đang đảo chiều.
Chúng ta cần định nghĩa một vài quy tắc cho mô hình hai đỉnh:
◎ Quy tắc 1: Để đảo chiều, phải có một xu hướng trước đó làm bối cảnh để đảo ngược. Trong trường hợp đảo chiều hai đỉnh, chúng ta cần tìm một xu hướng tăng cuối cùng đi vào vùng đỉnh swing, từ đó có đủ áp lực bán để ngăn chặn xu hướng tăng tiếp diễn.
◎ Quy tắc 2: Độ mạnh của xu hướng tăng có thể quyết định độ mạnh của đợt bán tháo tiếp theo.
Bây giờ, hãy cùng tìm hiểu sâu về các yếu tố tâm lý đằng sau đảo chiều hai đỉnh.
Cơ chế tâm lý đằng sau mô hình hai đỉnh
Tâm lý đằng sau đảo chiều hai đỉnh cho thấy động lực của bên mua đang dần cạn kiệt, hoặc họ không đủ sức để đẩy giá lên cao hơn.
Đồng thời, bên bán trở nên hung hăng hơn vì họ sẵn sàng giao dịch ở mức giá cao hơn. Cuối cùng, chúng ta đạt đến điểm cân bằng giữa lực mua và lực bán.
Mô hình hai đỉnh là một mô hình đảo chiều mạnh mẽ hơn vì nó thất bại lần thứ ba trong việc phá vỡ kháng cự. Nhiều bên bán nhận thấy bên mua yếu đi, không thể đẩy giá lên, nên họ tham gia tích cực hơn và cuối cùng thành công trong việc đè giá xuống.
Lưu ý: Tâm lý đám đông cho thấy việc ba lần liên tiếp không thể phá vỡ kháng cự càng củng cố tầm quan trọng của mức giá đó.
Bây giờ, hãy cùng xem cách sử dụng hiệu quả chiến lược giao dịch mô hình biểu đồ hai đỉnh và thu lợi nhuận từ nó.
Cách giao dịch bằng chiến lược mô hình hai đỉnh
Mô hình hai đỉnh hiếm khi xuất hiện trên khung thời gian cao, đó là lý do chúng tôi chủ yếu áp dụng chiến lược giao dịch biểu đồ hai đỉnh trên biểu đồ trong ngày. Tất nhiên, bạn cũng có thể sử dụng chiến lược này một cách an toàn trên khung thời gian cao hơn, nhưng bạn cần rất nhiều kiên nhẫn vì tín hiệu ít hơn.
Bước #1: Đảo chiều hai đỉnh bao gồm ba đỉnh tròn
Bạn cần nhận diện ba đỉnh tròn để coi mô hình hai đỉnh là có thể giao dịch. Nhưng đỉnh tròn là gì?
Trong phân tích kỹ thuật, đỉnh tròn thường xảy ra sau một xu hướng tăng; giá di chuyển lên trước, sau đó nhanh chóng giảm trở lại, tạo thành một đỉnh tròn, đôi khi có dạng chữ "V" ngược.
Theo cấu trúc đảo chiều hai đỉnh, kích thước và biên độ của đỉnh chữ V ngược sẽ khác nhau. Dù sao, điểm mấu chốt là chúng ta cần thấy giá tăng nhanh rồi giảm nhanh để xác định một đỉnh tròn.
Lưu ý: Đừng theo đuổi sự hoàn hảo, vì trong giao dịch, bạn cần thoát khỏi tư duy lý tưởng hóa — đỉnh chữ "V" ngược không phải lúc nào cũng trông hoàn hảo, nên hãy linh hoạt ứng biến.
Bước #2: Cho phép sai lệch 10-15 pip giữa ba đỉnh
Tiêu chí thứ hai của mô hình hai đỉnh có thể giao dịch là cần cho phép sai lệch 10-15 pip giữa ba đỉnh.
Điều này có nghĩa là gì?
Xác suất ba đỉnh xuất hiện ở cùng một mức giá gần như bằng không. Bạn sẽ thấy ba đỉnh này thường có sai lệch nhỏ, nhưng chúng xuất hiện gần cùng một vùng giá.
Quan trọng hơn là giá đóng cửa — nếu mô hình hai đỉnh có vị trí tốt, giá đóng cửa có thể thẳng hàng hoàn toàn. Đó là lý do chúng tôi chủ trương thoát khỏi tư duy lý tưởng hóa.
Bước #3: Vào lệnh ở lần kiểm tra kháng cự thứ ba, và vào lệnh thêm khi hỗ trợ bị phá vỡ
Nếu bạn muốn chấp nhận rủi ro cao hơn và là một trader hung hăng, bạn có thể vào lệnh ở lần kiểm tra kháng cự thứ ba, kỳ vọng đảo chiều hai đỉnh sẽ thành lập. Chúng tôi thiên về chia nhỏ rủi ro — vào một nửa vị thế ở lần kiểm tra lại thứ ba, và nửa còn lại khi hỗ trợ bị phá vỡ.
Từ góc độ giao dịch swing, bạn cần thấy dấu hiệu tâm lý thị trường chuyển từ tăng sang giảm. Tín hiệu này chỉ có thể được cung cấp bởi sự phá vỡ hỗ trợ của đảo chiều hai đỉnh.
Lưu ý: Hỗ trợ ở đây được tạo thành bởi các đáy hình thành trong quá trình mô hình hai đỉnh hình thành (tương tự "đường cổ" của mô hình vai đầu vai).
Tiếp theo chúng ta cần xác định điểm chốt lời hợp lý cho chiến lược giao dịch mô hình biểu đồ hai đỉnh.
Bước #4: Mục tiêu chốt lời bằng khoảng cách giá từ đỉnh cao nhất đến đáy thấp nhất
Mức giảm trung bình tối thiểu sau khi phá vỡ đảo chiều hai đỉnh đại khái bằng khoảng cách giá từ đỉnh cao nhất đến đáy thấp nhất.
Nếu chúng ta chiếu cùng khoảng cách giá đó xuống dưới, ta sẽ có vùng chốt lời đầu tiên của chiến lược giao dịch mô hình biểu đồ hai đỉnh.
Một điều quan trọng khác cần xác định tiếp theo là vị trí đặt cắt lỗ bảo vệ.
Bước #5: Đặt cắt lỗ bảo vệ cao hơn một chút so với kháng cự do mô hình hai đỉnh tạo thành
Chiến lược giao dịch mô hình biểu đồ hai đỉnh cung cấp cho trader một cách đơn giản để định lượng rủi ro, vì bạn có thể đặt cắt lỗ bảo vệ cao hơn một chút so với kháng cự của mô hình hai đỉnh.
Chìa khóa khi giao dịch mô hình hai đỉnh là bày tỏ quan điểm dựa trên phán đoán sáng suốt, đồng thời kiểm soát rủi ro tối đa. Bạn cũng không muốn dùng cắt lỗ quá rộng.
Áp dụng lý thuyết Dow trong chiến lược giao dịch ngược xu hướng với mô hình hai đỉnh
"Xu hướng tiếp diễn cho đến khi có tín hiệu đảo chiều rõ ràng" là một nguyên tắc cực kỳ quan trọng trong lý thuyết Dow. Nếu nắm vững quan điểm này, bạn có thể nhận ra xu hướng sẽ tiếp diễn hay đảo chiều, từ đó xác định chiến lược giao dịch đúng đắn.
Ví dụ, nếu trong một xu hướng tăng, đỉnh mới nhất và đáy mới nhất đều không dịch chuyển lên, và thấp hơn đáy gần nhất, thì có thể phán đoán xu hướng tăng sẽ đảo chiều thành xu hướng giảm. Cách tư duy theo lý thuyết Dow giúp nâng cao độ chính xác của giao dịch ngược xu hướng.
Như đã đề cập, ba "đỉnh núi" của hai đỉnh không nhất thiết phải cùng độ cao, có thể sai lệch ít nhiều. Điểm áp dụng lý thuyết Dow ở đây nằm ở mối quan hệ vị trí giữa các đỉnh. Một khi các đỉnh bắt đầu dịch chuyển xuống, có thể xuất hiện đảo chiều xu hướng; và nếu các đáy cũng dịch chuyển xuống, xác suất sẽ tăng mạnh.
Nếu hai đỉnh xuất hiện gần đỉnh của thị trường, điều đó đại diện cho sự kết thúc của xu hướng tăng. Khi giải mã thị trường, có thể chú ý rằng dù đỉnh đã được kiểm tra hướng lên 3 lần, tất cả đều bị chặn ở cùng một vùng kháng cự, và cuối cùng đáy dịch chuyển xuống, gây ra đảo chiều xu hướng.
Giống như vai đầu vai, nếu giá phá vỡ "đường cổ", đà giảm sẽ trở nên dữ dội hơn. Do đó, nên vào lệnh khi giá phá vỡ đường cổ. Ngoài ra, nếu có thể dự đoán chính xác mô hình biểu đồ sẽ hình thành hai đỉnh, cũng có thể vào lệnh tại đỉnh thứ ba.
Thao tác vào lệnh
(A) Với điều kiện tiên quyết là xu hướng tăng phù hợp lý thuyết Dow, sau khi mô hình hai đỉnh hình thành, vào lệnh short khi giá phá vỡ đường cổ.
(B) Với điều kiện tiên quyết là xu hướng tăng phù hợp lý thuyết Dow, sau khi mô hình hai đỉnh hình thành, vào lệnh short tại đỉnh thứ ba.
Tổng kết
Mô hình hai đỉnh không xuất hiện thường xuyên như các mô hình biểu đồ khác, nhưng một khi xuất hiện, nó có thể mang lại cho bạn lợi nhuận hậu hĩnh. Hơn nữa, đảo chiều hai đỉnh là một mô hình giá rất đáng tin cậy, chúng tôi khuyến nghị giao dịch nó trên khung thời gian trong ngày vì tần suất xuất hiện cao hơn.
Ý nghĩa của chiến lược giao dịch mô hình biểu đồ hai đỉnh nằm ở chỗ nó cho bạn cơ hội vào lệnh ngay từ khi xu hướng mới bắt đầu.
Ngoài ra, khi áp dụng lý thuyết Dow để giao dịch các mô hình biểu đồ như hai đỉnh hay vai đầu vai, cần nắm rõ đặc điểm của từng mô hình, có như vậy mới nâng cao được tỷ lệ thắng giao dịch.