Dalam seri kedua psikologi trading, Tom Hougaard membahas secara mendalam tentang "penipuan grafik", apakah sistem trading sempurna itu ada, dan kesadaran diri dalam proses trading.
Ia menjelaskan trendline melalui grafik pergerakan harga historis, menguraikan makna kalimat "menerima trading apa adanya", serta pentingnya memasang stop loss. Hougaard juga membahas secara mendalam pertanyaan penting yang harus ditanyakan setiap trader pada dirinya sendiri: Apa filosofi tradingmu? Apakah itu benar-benar sesuai dengan kepentingan terbaikmu?
Selain itu, Hougaard juga berbagi pengalamannya selama sepuluh tahun mengamati orang-orang melakukan trading, serta kesalahan yang sering dilakukan trader. Hougaard juga membandingkan trading dengan berbagai metode diet, dengan poin utama: kita harus menyadari dengan jelas di mana kita terus-menerus mengulangi kesalahan yang sama.
Yang saya maksud dengan "penipuan grafik" adalah mata kita secara aktif mencari hal-hal yang bisa membenarkan penilaian kita yang sudah ada. Itu membuat kita cenderung mencari hasil yang ingin kita lihat, bukan mengamati fakta secara objektif.
Saya tidak tahu permainan apa yang dimainkan anak-anak Inggris, tapi di Amerika, atau di Denmark tempat saya dibesarkan, saat kecil kadang kami diberi buku gambar titik-titik. Di kertas itu hanya ada angka dan gambar kosong, kita harus menghubungkan 1 dengan 2, lalu 2 dengan 3, dan seterusnya, hingga akhirnya muncul gambar yang indah, mungkin traktor, rumah, peri, atau pola Natal.
Jadi, ketika kita mulai mengenal analisis teknikal, secara alami kita juga menghubungkan satu swing high dengan swing high kedua, ketiga, lalu memperpanjang garis itu ke masa depan, dan menyebutnya trendline.
Ketika trendline ditembus, kita mendapat sinyal, yang disebut breakout trendline.
Semua ini terlihat sangat indah, karena ketika kita duduk melakukan riset historis, semuanya tampak begitu sederhana. Berapa banyak dari kita yang tidak pernah menciptakan "kekayaan" di atas kertas dengan menggambar garis-garis yang tepat di grafik?
Tapi seperti yang saya katakan, grafik menipu kita melalui apa yang disebut pareidolia. Saat backtest, kita secara alami mengabaikan beberapa breakout trendline yang tidak valid; tapi dalam trading real-time, kita melihatnya dan menganggapnya sebagai sinyal breakout yang sesungguhnya.
Lalu, ketika pasar tidak bergerak sesuai ekspektasi, kita pun terkejut.
Karena yang terlihat saat backtest adalah: trendline ditembus, pasar langsung naik, dan kita berhasil ikut menumpang. Tapi ketika kita benar-benar trading, pasar bukannya naik cepat, malah terus turun.
Dalam contoh ini, kecuali stop loss dipasang terlalu ketat, pada akhirnya harga penutupan mungkin masih bisa menyelamatkanmu.
Banyak strategi yang tampil cemerlang di atas kertas, tapi sama sekali tidak bisa dieksekusi di pasar real-time.
Misalnya, dari pukul 14:30 hingga 21:00, indeks Dow Jones akan membentuk 78 kandil 5 menit. Kamu harus berada di depan layar untuk setiap kandilnya, kalau tidak kamu mungkin melewatkan breakout trendline yang sempurna, dan justru sinyal itulah yang bisa membuatmu ikut menumpang pergerakan naik atau turun pasar.
Tentang grafik, ada banyak hal yang saya percaya, dan banyak hal yang tidak saya percaya. Yang terakhir saya sebut ketidaktahuan.
Orang pintar pun bisa berada dalam ketidaktahuan karena belum mendapatkan informasi yang benar.
Ada hal-hal yang tidak saya percaya. Saya tidak percaya pada belahan jiwa, tidak percaya pada zodiak, dan tentu saja tidak percaya bahwa bumi itu datar. Saya bahkan lebih tegas dan yakin tidak percaya bahwa di dunia ini ada sistem trading sempurna, indikator teknikal sempurna, atau pola grafik sempurna.
Semuanya tidak ada.
Saya rasa, sekarang saatnya kita menerima trading apa adanya.
Bagi saya, trading hanyalah serangkaian peluang. Saya tidak menaruh ekspektasi berlebihan pada setiap trade, tapi saya tahu saya akan memasang stop loss, dan stop loss itu sesuai dengan risiko yang bersedia saya tanggung.
Masalah risk-reward ratio
Risk-reward ratio juga merupakan konsep yang ingin saya hancurkan dengan shotgun.
Ketika kita membahas risk-reward ratio, bagaimana kamu tahu berapa reward akhirnya? Apa kamu punya bola kristal?
Izinkan saya memberikan contoh konkret.
Misalkan saya sedang trading indeks DAX Jerman, dan memutuskan untuk menanggung risiko 20 poin. Sebagai trader yang serius dan teliti, saya akan berkata: "Saya akan mengambil risiko 20 poin, berharap mendapat 40 poin."
Kali ini, penilaian saya kebetulan benar.
Misalkan saya beli DAX di posisi 20 poin, lalu harga mulai naik, pertama ke 40, lalu ke 60. Ketika harga mencapai 60, secara akuntansi, profit saya sudah mencapai dua kali lipat risiko.
Menurutmu apa yang terjadi ketika harga mencapai 60?
Kamu pikir saya akan berkata: "Oke, sudah cukup, saya ambil profit dan keluar."
Tentu saja tidak, setidaknya cara berpikir saya tidak akan membiarkan saya melakukannya.
Otak saya akan berkata: "Mungkin sebaiknya tahan sebentar lagi, mungkin pasar masih akan bergerak ke arah yang menguntungkan."
Jadi, seluruh konsep menetapkan target profit di muka sama sekali mengabaikan bagaimana trader yang benar-benar profit melakukan trading.
Mereka tidak menetapkan target profit yang tetap.
Apa filosofi tradingmu?
Trading saya pada akhirnya dibangun di atas filosofi yang sangat sederhana.
Saya percaya, filosofi yang dipegang trader yang baik dan benar-benar profit sangat berbeda dari 70%, 80%, bahkan 90% trader lainnya. Inilah yang selanjutnya ingin saya luangkan waktu untuk bahas.
Saat ini, di platform trading saya masih ada posisi terbuka, dengan floating profit sekitar £70.000 (sekitar Rp1,4 miliar). Jika pasar bergerak beberapa poin lagi, profit saya akan bertambah £700 (sekitar Rp14 juta).
Saya bisa katakan dengan pasti, jika saya bisa melakukannya, kamu juga bisa.
Saya tidak mulai dengan posisi sebesar ini. Saya masuk ke pasar trading bukan dengan lahir bergelimang harta, juga tidak mewarisi kekayaan besar. Menjadi perawat dan memperbaiki vacuum cleaner tidak menghasilkan banyak uang, saya hanya bisa mengandalkan diri sendiri untuk merintis jalan.
Melalui pendekatan trading yang sangat fokus dan berdedikasi, saya secara bertahap memperbesar posisi hingga seperti sekarang.
Saat pertama kali trading di CMC Markets, saya hanya trading £2 per poin, lalu meningkat ke £3 per poin, kemudian £5 per poin. Setiap kali menaikkan ukuran posisi, saya selalu merasa sedikit gugup.
Hari ini, saya ingin membantu kamu menjawab satu pertanyaan: Apa filosofi tradingmu? Apakah filosofi trading itu benar-benar sesuai dengan kepentingan terbaikmu?
Izinkan saya membantu kamu memikirkan pertanyaan ini. Mungkin kamu tidak perlu menjawabnya sekarang, tapi simpanlah dalam pikiranmu.
Jika kamu ingin mendapatkan banyak poin dari pasar, ada dua metode yang bisa digunakan.
Yang pertama adalah menanggung risiko banyak poin, untuk mendapatkan banyak poin.
Yang kedua adalah hanya menanggung sedikit risiko, tapi kamu harus siap salah berulang kali.
Sistem sukses dengan win rate hanya 20%
Di sini saya ingin bercerita tentang seorang rekan di industri. Dia adalah trader senior berpengalaman yang sangat saya hormati.
Dia pernah mengelola sebuah fund, menggunakan grafik 1 menit untuk trading saham Afrika Selatan.
Ya, sebelumnya saya bahkan tidak tahu bahwa bisa menggunakan grafik 1 menit saham Afrika Selatan untuk mengelola hedge fund.
Mereka menggunakan indikator TD Sequential yang diciptakan oleh Tom DeMark. Kamu mungkin pernah mendengarnya, tapi jangan tanya saya terlalu dalam, karena saya pasti bukan ahli di bidang ini. Saya hanya tahu prinsip dasar indikator TD Sequential.
Tapi yang benar-benar menyegarkan bagi saya adalah ketika teman saya berkata: "Win rate kami biasanya hanya sekitar 20%. Ketika pasar berjalan baik, win rate bisa mencapai 30% hingga 35%."
Jika kamu tidak familiar dengan persentase ini, artinya dari setiap 100 trade, biasanya hanya 20 yang benar.
Jika sebuah sistem trading salah 80 kali dari 100, bagaimana perasaanmu? Bisakah kamu menerimanya dengan tenang?
Sebagai perbandingan, bukankah kamu lebih suka percaya pada iklan-iklan indah yang kamu lihat di mesin pencari? Mereka menjanjikan win rate 90%, 100%, bahkan mengklaim tidak akan pernah rugi setelah menggunakan sistem tertentu.
Bagaimana mungkin orang waras mau menggunakan sistem trading dengan win rate hanya 20%?
Namun, teman saya tidak hanya menggunakannya, tapi juga meraih kesuksesan besar.
Akhirnya, mereka berkata: "Sudah cukup, kita sudah tidak muda lagi, dan sudah menghasilkan cukup banyak uang. Bawa hasil kemenangan ini dan hidup di tepi pantai yang cerah, tugas kita sudah selesai."
Saya bertanya padanya: "Dengan win rate hanya 20%, tidak mengganggumu?"
Dia berkata: "Kenapa harus terganggu? Cara trading kami adalah, begitu pasar tidak langsung bergerak ke arah yang menguntungkan, kami langsung keluar. Trade selesai."
Mereka tidak akan duduk seperti kamu, menahan posisi rugi berhari-hari, berjam-jam, terus berharap, berharap, dan berdoa pasar akhirnya berbalik.
Mereka tidak melakukan itu.
Ini membutuhkan kesabaran.
Aturan trading bukanlah kuncinya
Saya bisa saja datang ke sini dan menjelaskan aturan trading satu per satu selama dua jam ke depan.
Tapi saya rasa pendekatan yang saya ambil sekarang adalah yang benar. Untuk itu, saya ingin mengutip salah satu trader terbaik sepanjang sejarah, Richard Dennis.
Richard Dennis adalah trader komoditas terkenal, dan pendiri tim "Turtle Traders". Dia pernah berkata: "Bahkan jika kami menerbitkan aturan trading di halaman depan Wall Street Journal, orang tetap tidak akan bisa menghasilkan uang darinya."
Jadi, dalam dua jam ke depan, atau lebih mungkin satu setengah jam, hal paling berharga yang bisa saya lakukan adalah mengangkat cermin di depan kalian.
Jika kamu ingin tidur, tidurlah, tidak masalah sama sekali, saya bisa menerimanya. Sebelumnya juga ada yang tertidur saat presentasi saya. Kalimat ini bukan ditujukan pada siapa pun secara khusus.
Hadirin sekalian, saya ingin mengangkat cermin, agar kalian bisa melihat diri kalian yang sebenarnya.
Ini bukan serangan pribadi, tapi berdasarkan pengalaman pribadi saya di masa lalu.
Selama sepuluh tahun, saya bekerja setiap hari dari pukul 7 pagi hingga 9 malam, karena saat itu memang tidak ada hal lain yang bisa dilakukan. Saya menghabiskan 12 hingga 14 jam setiap hari mengamati kalian trading.
Mungkin yang saya amati bukan kamu secara pribadi, tapi kalian sebagai kelompok trader. Setiap hari trading selama sepuluh tahun, saya mengamati kesalahan-kesalahan yang kalian lakukan.
Saya melihat kalian duduk di sana, berharap dan berdoa posisi bisa berbalik; melihat kalian menggeser stop loss semakin jauh, hanya untuk menghindari terkena stop loss; melihat kalian menutup posisi profit terlalu cepat, dan berkata pada diri sendiri: "Bagaimana mungkin orang yang ambil profit bisa bangkrut?"
Kamu akan bangkrut.
Kamu akan mengalami margin call berulang kali, karena kamu selalu terburu-buru mengambil sedikit profit yang ada di depan mata. Kamu tidak memahami rasa takut, dan tidak mengerti apa yang sedang terjadi di otakmu.
Saya tidak sedang merendahkan kalian, juga tidak menghakimi dari atas. Saya benar-benar ingin membantu kalian memahami trading dari sudut pandang yang sama sekali berbeda, yang mungkin belum pernah kalian gunakan sebelumnya.
Perubahan sejati dimulai dari kesadaran
Semuanya dimulai dari kesadaran.
Setiap pagi, saya berdiri di atas timbangan, dan menemukan sebuah tren: berat badan saya semakin bertambah.
Saya yakin kalian yang sempurna tidak akan mengalami masalah ini, tapi kami orang Denmark suka bacon dan makanan lezat lainnya.
Saya menunduk melihat timbangan, dan mendapati berat saya sedikit lebih berat dari bulan lalu, dan juga lebih berat dari bulan sebelumnya.
Jadi, saya mengambil pendekatan yang biasanya orang lakukan.
Saya mencoba diet Atkins, mencoba "Fibonacci", mencoba diet keto, mencoba "Stochastic", mencoba diet paleo, mencoba "Bollinger Bands", mencoba menghitung kalori, dan juga mencoba mengikuti kursus akhir pekan.
Kalian mengerti maksud saya?
Saya tidak ingin membuat kalian tertidur, jadi saya berharap presentasi ini seseru mungkin. Tapi saya memang punya pesan yang sangat penting untuk disampaikan: trading yang benar-benar profit dimulai dari kesadaran di mana kita terus-menerus mengulangi kesalahan yang sama.
Jadi, saya mendaftar sebuah APP. Harganya tidak mahal, hanya £10 (sekitar Rp200.000) untuk empat bulan. Saya mencatat semua yang saya makan di dalamnya, dan ini cukup menyenangkan.
Minggu lalu, seseorang menyiapkan steak untuk saya.
Saya tidak sering makan daging. Setelah usia 50, kamu akan berusaha mengurangi daging dalam diet harianmu, karena kamu ingin hidup panjang, sehat, dan berkecukupan.
Tapi steak sudah tersaji di depan, dan itu disiapkan khusus oleh orang lain, sulit untuk menolak.
Steak berkualitas tentu harus disertai kentang goreng, dan kentang goreng harus disertai apa?
Tentu saja mayones.
Orang Inggris makan fish and chips suka menambahkan cuka, sampai bibirnya membiru; tapi kami orang Denmark suka mayones.
Jadi, saya memeras mayones banyak sekali di atas kentang goreng.
Ketika tiba waktunya mencatat makanan, yang disebut "hari penghakiman", saya mencatat 350 kalori untuk kentang goreng. Kemudian, sedikit mayones yang tampak tidak berbahaya dan menutupi kentang goreng dengan indah, menambah sekitar 300 kalori lagi.
Saya melihat angka-angka ini, dan akhirnya menyadari bahwa kesalahan kecil ini membuat saya mengonsumsi sekitar 750 kalori ekstra hari itu.
Padahal target saya adalah menjaga asupan harian sekitar 2100 kalori.
Jadi saya mulai berpikir: apakah ini benar-benar layak? Untuk beberapa potong kentang goreng dan sedikit mayones, menghabiskan sekitar sepertiga dari kuota kalori harian, apakah benar-benar layak?
Jawabannya tidak layak.
Tapi perubahan dimulai dari kesadaran.
Jadi lain kali makan kentang goreng, saya akan berkata: "Tidak usah pakai mayones, terima kasih. Saya lebih suka menyimpan kalori ini untuk sesuatu yang lebih baik dari mayones."
Trading juga sama.