Sterling Suhr là một nhà giao dịch có uy tín được công nhận trong ngành, người đã theo dõi "dòng tiền thông minh" (Smart Money) để xây dựng chiến lược giao dịch trong ngày. Qua nhiều năm tích lũy kinh nghiệm giao dịch, ông đã "khám phá" ra mối quan hệ giữa giá ngoại hối và các ngân hàng lớn, và cho rằng mức giá cao thấp của tỷ giá hối đoái là do những người tham gia "đầu não" của thị trường quyết định. Điều này bao gồm các ngân hàng lớn nhất, các công ty tư nhân, các tập đoàn đa quốc gia lớn, các công ty bảo hiểm, các quỹ phòng ngừa rủi ro, và các loại nhà giao dịch đầu cơ từ khắp nơi trên thế giới. Điều quan trọng cần hiểu là, mặc dù các ngân hàng có thể kiểm soát phần lớn khối lượng giao dịch hàng ngày, nhưng phần lớn khối lượng đó đến từ các ngân hàng tạo lập thị trường cho các nhà giao dịch tổ chức nói trên.
Tôi dùng thuật ngữ "chuyên gia đầu tư" để mô tả những người chơi lớn nhất trên thị trường, những người có khối lượng giao dịch lớn đến mức không thể hoàn thành vị thế bằng một lệnh duy nhất, và chắc chắn sẽ tác động đến thị trường. Những chuyên gia đầu tư được đề cập trong bài viết này bao gồm các ngân hàng đầu tư lớn, các tập đoàn đa quốc gia, quỹ phòng ngừa rủi ro, các tổ chức giao dịch tự doanh, công ty bảo hiểm, các loại nhà giao dịch đầu cơ, v.v.
Khối lượng giao dịch khổng lồ của họ phần lớn đến từ hoạt động tạo lập thị trường, chứ không phải hoạt động đầu cơ.
Thông tin này rất quan trọng. Nếu các ngân hàng và tổ chức này chủ yếu là nhà tạo lập thị trường, thì họ sẽ thúc đẩy sự thay đổi của thị trường, và nếu chúng ta theo dõi thông tin về vùng cung cầu của họ, chúng ta có thể nhận được một số hỗ trợ trong giao dịch.
Chiến lược giao dịch của ngân hàng ngoại hối là gì?
Mục đích của chiến lược giao dịch ngân hàng ngoại hối là xác định nơi những người chơi lớn nhất trên thị trường có thể vào lệnh và thoát lệnh dựa trên thông tin về vùng cung cầu. Tôi gọi những mức giá này là "điểm thao túng/điểm vận hành giá".
Ngoài ra, với tư cách là một thành viên trong thị trường giao dịch ngoại hối, bạn phải hiểu rõ đây là thị trường của ngân hàng, không phải thị trường bán lẻ. Điều này rất quan trọng! Trong toàn bộ thị trường ngoại hối toàn cầu, với tư cách là nhà giao dịch bán lẻ, bạn chỉ là "con ruồi trên tường", hoàn toàn không có ảnh hưởng gì.
Ba bước theo dõi những "người chơi lớn" này
Trong bất kỳ thị trường nào, mỗi giao dịch đều cần một đối tác. Nếu bạn muốn mua, thì cần có người vừa muốn bán; và ngược lại.
Ví dụ, ngân hàng X muốn mua EURUSD với khối lượng lớn, theo nguyên tắc trên, ngân hàng này phải tìm một đối tác có vị thế bán với khối lượng tương đương. Nhưng do quy mô vị thế quá lớn, việc thao túng thị trường không dễ dàng như vậy. Vì vậy, họ cần mua từng phần theo từng lệnh để tránh lộ "bài tẩy" giao dịch của mình và gây ra biến động lớn trên thị trường. Nhưng chúng ta có thể tìm thấy thông tin về việc vị thế đang dần tích lũy (tạo đà) từ những dấu vết này:
Bước #1 Tích lũy
Khác với những nhà giao dịch bán lẻ nhỏ như bạn và tôi, do khối lượng giao dịch mà các ngân hàng kiểm soát rất lớn, họ phải xây dựng vị thế theo từng giai đoạn, điều này thường thể hiện trên biểu đồ giá dưới dạng hành vi giá đi ngang hoặc tích lũy trong một vùng.
Tôi gọi đây là "tích lũy", cũng vì những vùng này thường là nơi các ngân hàng, quỹ phòng ngừa rủi ro và những "người chơi lớn" khác xây dựng vị thế hoặc tích lũy vị thế theo từng phần, thường cần nhiều giờ hoặc lâu hơn để dần dần chồng chất vị thế.
Vì các ngân hàng lớn này thường là nhà tạo lập thị trường, họ tích lũy vị thế để sau này bán với giá cao hơn, hoặc tích lũy vị thế bán để sau này đóng vị thế với giá thấp hơn hoặc mua vào khi giá giảm để kiếm lợi nhuận.
Bước #2 Thao túng
Thường có những nhà giao dịch phàn nàn rằng dường như họ luôn vào lệnh sai thời điểm. Có vẻ như thị trường luôn chờ họ "mắc bẫy", và ngay khi họ vào lệnh mua/bán, hướng đi lập tức thay đổi. Đây không phải là ảo giác, nếu bạn hiểu chiến lược của những người chơi lớn ngân hàng thì sẽ biết chuyện gì đang xảy ra.
Tôi gọi đây là "thao túng", tất nhiên cũng có nhiều cách khác để mô tả hiện tượng này, như bắt biến động, săn cắt lỗ, tìm thanh khoản, v.v.
Dù mô tả thế nào, bản chất không thay đổi. Điều này cho thấy thị trường vừa đến giai đoạn cuối của pha "tích lũy". Đây cũng là manh mối quan trọng để theo dõi hoạt động của "dòng tiền thông minh".
Giảm giá: Việc chạy cắt lỗ hoặc đẩy giá giả tạo vượt qua đỉnh của giai đoạn tích lũy có thể có nghĩa là dòng tiền thông minh đã bán khống trên thị trường, và xu hướng ngắn hạn có thể bắt đầu đi theo hướng đó.
Tăng giá: Việc chạy cắt lỗ hoặc đẩy giá giả tạo vượt qua đáy của giai đoạn tích lũy có thể có nghĩa là dòng tiền thông minh đã mua vào trên thị trường, và xu hướng ngắn hạn có thể bắt đầu đi theo hướng đó.
Bước #3 Xu hướng thị trường
Bước thứ ba mới là lúc có lợi nhuận, lúc này thị trường bắt đầu bước vào xu hướng. Điều chúng ta cần làm là tránh rơi vào bẫy của hai bước trước, và bắt kịp chuyến xe thuận của bước thứ ba để kiếm lợi nhuận.
Bạn có thể làm điều này bằng cách giao dịch khi hành động thao túng hoặc đẩy giá giả tạo hiện rõ, và thực hiện điều đó thông qua cắt lỗ hiệu quả và xác nhận.
Bằng cách xác định đúng hướng thao túng thị trường của những người chơi lớn, chúng ta có thể hiểu được hướng mà họ đang cố gắng đẩy giá, từ đó mang lại cho chúng ta lợi thế to lớn trong giao dịch.
Không nghi ngờ gì, đây là vùng dễ kiếm lợi nhuận nhất đối với chúng ta, nhưng với điều kiện chúng ta phải xác định đúng hai bước đầu tiên trong quá trình này.
Nhận thức đúng về thị trường ngoại hối
Không nghi ngờ gì, chiến lược giao dịch này rất khác so với bất kỳ phương pháp nào bạn đã sử dụng trước đây. Nhận thức được sự tồn tại của thao túng giá ngắn hạn trên thị trường ngoại hối và học cách đọc ý đồ đằng sau các hành động cần thực hành. Bất kỳ điều gì mới mẻ trong cuộc sống đều cần thời gian để học, và điều này cũng không ngoại lệ. Giao dịch không có đường tắt.
Làm thế nào để bạn tăng tốc quá trình này? Đầu tiên, hãy phân tích chiến lược mà bạn đang giao dịch. Hãy tự hỏi, nếu nó không tính đến các tổ chức thực sự thúc đẩy thị trường này, thì làm sao nó có thể tạo ra kết quả ổn định?
Trên thực tế, 99% chiến lược giao dịch của nhà giao dịch bán lẻ là chậm trễ. Nói cách khác, khi thị trường tăng, chiến lược của bạn sẽ bắt đầu tạo tín hiệu mua, khi thị trường bắt đầu giảm, nó sẽ tạo tín hiệu bán.
Tuy nhiên, điều này khiến bạn dễ bị tấn công bởi "dòng tiền thông minh" của các tổ chức lớn, vì họ làm ngược lại, họ mua khi thị trường giảm và bán khi thị trường tăng.
Đây chính là sự xảo quyệt của "dòng tiền thông minh".
Tổng kết
Nếu chúng ta biết được những thủ đoạn mà những "người chơi lớn" này sử dụng, chúng ta có thể tránh trở thành quân cờ bị các ngân hàng và tổ chức thao túng, và theo chân họ để kiếm lợi nhuận!