私は2005年にデイトレードを始めました。以下の経験と教訓が、最終的に私を利益へと導き、それ以来トレードで生計を立てています。その中には、プロップデイトレード会社で6年間働く中で学んだものもあれば、試行錯誤と自己探求を通じて得たものもあります。
これらのデイトレードの経験が、あなたを利益への道へと導くことを願っています……あるいは、すでに成功を収めているなら、その安定した利益を維持し続ける助けとなることを。
デイトレード成功の鍵
以下は、デイトレードの成功率を高めるのに役立つ12の経験です。
1. 1日の損失をコントロールする
どんなに優れた戦略であっても、「衝動的な日」や、その日の市場の動きが自分の戦略に全く合わない日に遭遇することはあります。
私個人のルールは、1日の損失が口座の3%に達したら、すぐにトレードを停止するというものです。これは、1%のリスクで3連敗するのに相当します。1日で3%以上の損失を絶対に出さないでください。
また、固定金額で1日の最大損失限度を設定することもできます。一般的には口座の3%以下が推奨されます。一つの参考基準として、あなたの最大日次損失は、おおよそあなたの平均日次利益と等しくあるべきです。そうすれば、1日の平均利益が1日の損失を相殺できます。もし現在、利益が出る日がほとんどないなら……1日の損失上限は非常に低く設定しなければなりません。
時間が経ち、あなたのパフォーマンスが良くなれば、1日のリスク許容度もそれに応じて上げることができます。例えば、先月の平均利益日が500ドル（約7万5000円）で、今月600ドル（約9万円）に増えたなら、1日の最大損失限度も500ドルから600ドルに引き上げることができます。
私はこれを「1日の最大損失額」と呼んでいます。初心者は1取引ごとに1%のリスクを取るべきではありません。まずは1取引あたり0.1%から始め、1日の最大損失を0.3%に設定してください。なぜなら、始めたばかりの段階では損失が頻繁に発生しやすく、元本が急速に減らないように保護する必要があるからです。継続的に利益を出せるようになったら、徐々にポジションサイズを増やし、同時に1日の損失限度も引き上げてください。
以上が、私がプロップ会社でトレードしていた時に採用していたリスクモデルであり、この方法がとても気に入っています。もちろん、ご自身の快適な範囲に合わせて比率を調整できます。理想的には、あなたのシステムはこの枠組みの中で機能するはずです。
例えば、あなたのテストで、1回の利益が出るまでに5連敗する可能性があることが示されているなら、それを考慮する必要があります。1取引あたりのリスクを0.5%に設定すれば、長めの連敗に遭遇しても1日のストップロスに引っかかることはありません。高勝率の戦略を採用している場合、例えば1日に1回だけ高確率のトレードを行うなら、その日の全リスク限度をその1取引に充てることができます。
1日のリスク管理を設定せず、システムを自由に動かすことを選ぶ人もいます。これは、あなたが自分のシステムを本当に理解し、厳格に実行している場合に限り、ある状況下では許容されます。しかし、衝動的なトレードをしやすいなら、必ず1日のストップロス限度を設定してください。
2. 市場状況とその日の自分に応じてトレードする
エントリーを準備するとき、私は市場状況だけでなく、自分の心理状態も評価します。
普段よりも不安だったり、攻撃的だったり、せっかちだったりする日があります。私はそうした心理状態に調整を加える必要があります。そのため、目標値を変更したり、トレーリングストップを採用したり、調子が悪いときには、調子が良ければトレードするようなやや難しい相場を避けることがあります。なぜなら、調子が良いときには依然として取引可能な機会があるからです。
毎日、私たちの「臨界点」（つまり最もミスをしやすい瞬間）は少しずつ異なります。感情が自分に与える影響に十分に自覚的であれば、タイムリーに介入し、ミスの引き金を引くのを避けることができます。
この理念には2つの中核概念が含まれます。一つは自己認識はトレードのスーパーパワーであるということです。私たちは市場と同期するだけでなく、自分自身とも同期しなければなりません。そうでなければ、抑圧し無視しようとしている内なる感情が、これまでと同じようにあなたのトレードを破壊し続けるでしょう。
次の概念は、トレードには適応性が不可欠であると認識することです。市場は変わり、私たちの心理状態も変わります。したがって、異なる条件に対して異なるルールを設定すべきです。そうすれば、市場が激しいレンジ相場から緩やかな上昇トレンドに転じたとき、あるいは不安や過信を感じたときに、どう対応すべきかが明確になります。
3. 私はすべてのトレードでストップロスを使う
注文を出す前に、私は必ず先にストップロスを設定し、ストップ注文をエントリー注文と同時に出します。
ストップロスが発動したら、次のトレード機会を探します。
このトレードは成功しなかった——それだけのこと、話は終わりです。
ストップロスを設定しなかったために、損失が予想を超えることを決して許してはいけません。大きな損失は口座を破壊するだけでなく、あなたの自信とメンタルも破壊します。
もしあなたのプラットフォームがエントリー時に同時にストップロスを設定できないなら、ブローカーを変えてください。
「市場操作が心配だから」という理由でストップロスを使ってリスクを管理したくないなら、あなたはすでに「操作」されています——自分の恐怖に操作され、手中の最も有効なリスク管理手段を放棄しているのです。
4. リスクリワード比率（R:R）が1.5:1以上の場合のみトレードする
私のほぼすべてのデイトレードは、1.5:1から3:1のリスクリワード比率の間に収まります。通常の価格変動に基づいてこの比率に達することができないなら（後述します）、私はトレードしません。現在、特定の条件下でより高いR:Rのトレードを加えることも研究しています。
トレード前に損益比を計画していますが、市場は私の計画など気にしません。このトレードは合理的に1.5R稼げると思うかもしれませんが、価格は途中で停滞し、私のイグジットルールに基づいて早期離脱のシグナルを発するかもしれません。
結果として、当初予想した1.5Rや-1Rではなく、実際には0.5Rしか稼げなかったり、-0.75Rの損失になったりするかもしれません。
私のシステムは早期イグジットを許可しているため（「ストップロスかテイクプロフィットに触れるまで離脱できない」という固定的な方法ではなく、複数のイグジットルールを設けています）、これは多くのトレードを経た後、一部の損失は予想より小さく、一部の利益も小さくなる可能性があることを意味します（もちろん、より大きな目標やトレーリングストップを使えば、より大きくなることもあります）。
本当に重要なのは、多くの実践的なトレードの全体的な結果において、リスクリワード比率が1.5以上に保たれることです。トレード開始時のR:Rはあくまで計画であり、実際の状況は市場条件によって変化します。
あなたは自分のスタイルを選べます。ルールがシンプルでイグジットポイントが少ないスタイルでも、柔軟に対応し複数のイグジット理由を持つスタイルでも構いません。どちらの方法でも、平均して利益額が損失額を上回ることを望みます（計画的であれ実際であれ）。もし常に利益のポジションを早く閉じてしまうなら、損失も早く切るべきです。そうでなければ、実際のR:Rは計画よりもはるかに低くなります。
上記の経験に従えば、ストップロスの位置はすでにわかっています。次は目標価格を設定するだけです。
補足：これはあなたの戦略のタイプにも依存します。高勝率戦略（勝率70%以上）なら、1:1に近いR:Rは許容されます。ただし、その高勝率が真に検証可能であることが前提です。同様に、高いR:Rを追求するなら、長期的な実践トレードで実際にその高いリターンを得ていることを確認してください。「理論的には取りたいが、実際にはいつも早く逃げてしまう」ということのないように。
5. 目標価格は「通常の変動範囲内」でなければならない
価格の変動幅には限りがあります。私の目標価格はこの通常の変動範囲内に収まらなければなりません。
もし価格が大きな押し戻しの前に通常0.5ドルしか一方向に動かないなら、私の目標価格はその範囲内、例えば0.25から0.40ドルの間でなければなりません……私がその押し戻しに耐えてポジションを保持する覚悟がない限り。
目標価格がそもそも到達不可能なら、どんなに美しいR:Rも無意味です。例えば、ストップロス（エントリー価格とストップロス価格の差）が0.20ドルなら、2:1のR:Rを実現するには、価格が利益方向に0.40ドル動く必要があります。
最近の価格変動を観察してください：あなたのエントリーポイントに基づいて、価格は本当にその目標まで容易に到達できるでしょうか？
また、歴史的に価格がそこまで動くのにどれくらい時間がかかるか見てください。目標に向かう過程で、動きは荒いのか、速いのか、滑らかなのか、それとももたつくのか？あなたはそれだけの時間ポジションを保持し、同様の変動を経験することを厭わないでしょうか？
6. 私は「大きなストップロス」よりも「小さなストップロス」を好む
多くのトレーダーは「相場に余地を与える」ことを好みます。これはしばしば誤りです。なぜなら、そうすることでリスクリワード比率が犠牲になるからです。
例を挙げましょう。もしある銘柄が1時間で通常0.5ドルしか動かないなら、ストップロスを大きく設定するほど、利益に残される余地は小さくなります。
もし私が0.05ドルのストップロスを使えば、同じ時間帯に何度も出入りし、毎回約0.10ドルの利益を捉えることができるかもしれません。1取引あたり口座の1%のリスクを取ると仮定すると、利益が出る取引ごとに口座は2%成長します。1時間に1〜4回これを操作できます。勝率が50%しかなくても、自分で計算してみてください。デイトレードの収益ポテンシャルはどれほど驚異的かを。
逆に、もし私が「余地を与え」、0.20ドルのストップロスを使うなら、価格は0.40ドル（ほぼ1時間の全変動幅）動かなければ、2:1のトレードを1回得ることができません。さらに悪いことに、多くのトレーダーのストップロスは大きすぎて、価格が何時間も目標価格に到達できないほどで、2:1や3:1のR:Rはおろかです。
補足：これはあくまで私の主なスタイルです。もちろん、これは個人の選択です。トレード回数を減らし、変動に耐えられるなら、より大きなストップロスとより大きな目標を使えます。頻繁に出入りし、素早く売買することを好むなら、より小さなストップロスを選んでください。
7. 願望的な思考は命取りになる
起きていることだけをトレードし、起きてほしいことをトレードしない。
価格がトレンドにあるなら、確固たる兆候がない限り、すぐに反転すると仮定しないでください。価格がレンジ相場なら、実際にブレイクアウトするまで、すぐにブレイクアウトすると仮定しないでください。
これは上で話したR:R（リターンとリスク）に関係します。あなたの目標価格は、市場の現在の実際の構造に適合していなければなりません。
あなたは「森」と「木」の両方を見なければなりません。例えば、ある銘柄が大きく上昇した後に小さなレンジで保ち合い整理に入ることがあります。私たちはもちろんその小さなレンジをトレードしようとすることができますが、より大きな構造が、価格が再びブレイクアウトするときにより大きな変動機会があることを示唆しているのを忘れてはいけません。
私は両方のシナリオを考慮に入れます。保ち合いがどれくらい続くかはわかりませんが、それが通常その後トレンドを爆発させるなら、それを評価に含めなければなりません。私はレンジ内でトレードし、ブレイクアウトしなければ素早く離脱するかもしれません。しかしブレイクアウトすれば、ポジションを保持し、トレンドに乗ります。あるいは、ブレイクアウトが確認されるまで待ち、押し戻しがレンジ外を維持するかを観察してから、相場の一部に介入するかもしれません。
ここでは、大局を無視してもいけませんし、細部を無視してもいけません。両方が重要です。
別の言い方をすれば：私の心の中には常に「理想的な相場の青写真」があります。市場の実際の動きが私の予想に合致すれば、ポジションを保持し続けます。市場が私の計画から逸脱し、私の限界を突破すれば、すぐに撤退します。
計画と境界線を持ち、トレードが正常に進んでいるかを判断することは「幻想」ではありません。本当の幻想とは——価格がすでにあなたの計画とリスク境界を明らかに違反しているのに、あなたがまだ負けを認めず、最後まで持ちこたえようとすることです。
8. 「ストップロス狩り」について
もし私がストップロスで退場させられたら、私は負けたのです。次に、私は次の機会を探します。
私たちの損益比が有利であれば、トレードの半分以上を失っても、最終的には依然として利益が出ます。戦略にはそもそも損失が想定されているべきであり、これはトレードの一部であり、問題ではなく、一種の運営コストです。
もしあなたがいつも損をしているなら、それは「ストップロスハンター」のせいにはできません。問題はあなた自身とあなたの戦略にあります。
もしあなたのストップロスが発動した後、価格が元の方向に進んだなら、それはあなたがエントリーが早すぎたことを意味します。市場の「ストップロス掃討動作」が完了するのを待ってから介入してください。
もちろん、それでもあなたは時々損失を出すでしょう。
9. トレード中は「実況」する
人間は非常に気が散りやすいです。集中を保つために、あなたは自分が待っているトレードパターンと、その機会が形成されるために価格がどのような条件を満たす必要があるかを絶えず繰り返し言う必要があります。もし価格が望むパターンを形成しなければ、自分に「今はエントリーシグナルがない」と言い、待つように自分に促してください。
これは少し馬鹿げているように聞こえるかもしれません。「独り言」のように。しかし、あなたが積極的に注目すべきことに焦点を当てなければ、あなたの脳は他のことを考えます。その時、衝動が優位に立ち、良いトレードを逃したり、衝動的に注文したり、無作為に手を出したりします。
「実況トレード」は、私が見つけた最も効果的な方法の一つであり、衝動的なトレード、無作為なトレード、そして気が散って逃した良い機会を排除するのに役立ちます。
10. 「最高のトレードだけをする」は「トレードしたい」というマインドセットに遥かに勝る
敗者はトレードソフトを開くと、最初に「トレードしたい」と考えます。彼らは操作を切望しますが、市場こそが機会の提供者であることを忘れています。彼らはトレードしたいので、相場やパターンが理想的でなくても、無理に手を出します。
私はトレードに座る前に毎回、自分にこう言い聞かせます：「素晴らしい機会を見るまで、私は手を出さない。」
一度質を犠牲にすると、市場には無限の低品質なトレードがあなたを待っており、そのほとんどが損失になります。毎日1回の高品質なトレードは、5回の低品質なトレードよりも優れています。
良好な損益比（前述のように）があり、勝率がたとえ40%でも、1、2回の高品質なトレードで1ヶ月の安定した利益を得るのに十分です。1:1に近い損益比でも、勝率が高ければ利益が出せます。
逆に、大量の低品質なトレードはあなたの口座を破壊します。劣勢な環境で絶えず手を出すと、勝率は悲惨なほど低くなります。
これはあなたが「活発」であってはいけないという意味ではありません。時間足を短くし、より多くの銘柄をトレードすることで機会を増やせます。これらの方法はどちらもより多くのシグナルをもたらす可能性があります。自分自身の「行動のスイートスポット」を見つけてください。
理解すべきこと：活発さは平均的な状態です。高品質な機会がほとんどない日もあれば、機会が多すぎて処理しきれない日もあります。
11. 振り返りと心理的準備
毎週、自分のトレードを振り返り、よくあるミスを記録してください。最もコストのかかるミスのタイプを見つけ、どう改善するかを考えてください。最速の進歩の方法は、ミスを減らすことです。本来稼げたはずのお金は、しばしばあなた自身によって「捨てられている」のです。
毎週これをしてください。永遠に。これはトレードの一部であり、永遠に終わりはありません。
私はまた、毎週自分の心理面を磨く時間を取ります。来週覚えておくべき事項を書き出し、どの要素が自分を助け、どれが足を引っ張っているかを考え、これらの発見に対処する戦略を立てます。
トレードの前、そしてトレード中に、自分を最高のメンタル状態に導くプロセスを持つべきです。もし気が散ったら、このプロセスを使って自分を引き戻してください。
12. この旅を楽しむ
私はトレーダーとしての生活を愛しています。それは私に自由な時間と十分なお金を与え、他のことを楽しむことを可能にします。
私はトレード自体も愛しています。トレードが勝ちでも負けでも、毎回フィードバックがあり、私の向上を助けてくれます。
私はトレードを心を鍛える方法と考えています。お金を稼ぐことは副産物に過ぎません。私は自己探求、自己成長のプロセスが好きです。このマインドセットはトレードにとって非常に健全だと思います。
もしトレードを自己発見の旅と捉えれば、小さな波乱のたびに自己懷疑や自己破壊に陥ることはありません。トレード人生は浮き沈みに満ちています。もしこれらの浮き沈みを予期していれば、より落ち着いて対処できます。
私はすべての人に、利益でも損失でも、トレードする機会があることに感謝するよう勧めます。家に座って、少しのお金でより多くのお金を稼ぐ——考えただけでも素晴らしいことです。
トレードに座るたびに、自分にこう言い聞かせてください：「参加できること自体が、すでに感謝に値する。」感謝に満ちた心は、疑い、恐れ、不安、貪欲で埋め尽くされた心よりも、市場ではるかに強いのです。
まとめ
これらの経験があなたの役に立つことを願っています。
その中の多くは実は非常にシンプルで、すぐに実践できます。他のものはあなたのシステムに統合するのに時間がかかります。
もしこれらの理念を適用し始めれば、あなたのトレードパフォーマンスはおそらく向上するでしょう。まだあまり理解できない内容については、深く掘り下げてください。それらはすべて重要であり、時間を投資する価値があります。
免責事項：本文の内容は教育参考のみを目的としており、いかなる投資助言も構成しません。トレードにはリスクが伴い、重大な損失を引き起こす可能性があります。レバレッジを使用する場合、損失は元本を超えることさえあります。