Dagangan yang menguntungkan dan konsisten stabil, kuncinya terletak pada mengimbangi kadar kemenangan dengan nisbah ganjaran/risiko. Berikut adalah cara untuk mencapai matlamat ini.
Saya sendiri menggunakan pelbagai strategi dagangan: ada yang mempunyai kadar kemenangan tinggi, ada yang rendah; ada yang mempunyai nisbah ganjaran/risiko tinggi, ada yang rendah.
Kadar kemenangan merujuk kepada bilangan dagangan yang anda menang, sebagai peratusan daripada jumlah dagangan. Contohnya 50%, bermakna daripada setiap 10 dagangan, 5 menang, atau daripada setiap 100 dagangan, 50 menang. Iaitu, 50% dagangan adalah menguntungkan.
Ramai pedagang memberi tumpuan kepada meningkatkan kadar kemenangan, mereka ingin sentiasa betul. Tetapi nisbah ganjaran/risiko (R:R) juga sama penting. R:R mengukur berapa banyak yang anda peroleh dalam dagangan yang menguntungkan, berbanding berapa banyak yang anda rugi dalam dagangan yang merugikan.
Contohnya jika risiko maksimum setiap kerugian anda ialah $100 (RM470), tetapi apabila untung anda boleh dapat $500 (RM2,350), walaupun kadar kemenangan anda tidak tinggi, anda masih boleh untung, kerana jumlah yang diperoleh setiap kali menang jauh lebih besar daripada setiap kali rugi.
Sebaliknya, jika anda rugi $1000 (RM4,700) setiap kali, tetapi hanya boleh untung $150 (RM705) apabila menang, maka akaun untuk berkembang dalam jangka panjang hampir mustahil, kerana anda perlu menang 9 daripada setiap 10 dagangan, baru boleh untung tipis.
Saya menggunakan ungkapan ganjaran:risiko ini, bukan "risiko/ganjaran" yang lebih biasa, kerana cara ini lebih intuitif untuk menggunakan nilai sebenar. Contohnya: 2:1, 1.5:1, 3:1, juga boleh terus mengatakan ganjaran adalah 3 kali risiko. Jika menggunakan ungkapan "risiko/ganjaran", hasilnya menjadi pecahan: jika ganjaran adalah 3 kali risiko, maka risiko/ganjaran ialah 1/3 atau 0.3333. Saya lebih cenderung menggunakan ungkapan "ganjaran:risiko" ini.
Memahami nisbah ganjaran/risiko dalam dagangan
Nisbah ganjaran berbanding risiko adalah asas dagangan yang cemerlang. Nisbah ganjaran/risiko menunjukkan nisbah keuntungan berbanding risiko dalam dagangan, boleh jadi satu dagangan tunggal, atau prestasi keseluruhan beberapa dagangan. Contohnya: 3:1 bermakna keuntungan adalah 3 kali risiko; 2:1 bermakna keuntungan adalah 2 kali risiko.
Nisbah ganjaran/risiko dicapai melalui kawalan risiko dan penetapan sasaran keuntungan. Apabila nisbah ganjaran/risiko anda tinggi, walaupun kadar kemenangan rendah anda masih boleh untung; apabila nisbah ganjaran/risiko rendah, anda perlu mempunyai kadar kemenangan yang lebih tinggi untuk untung.
Contohnya:
2:1 → Kadar kemenangan mencapai 40%+ sudah boleh untung
3:1 → Kadar kemenangan mencapai 30%+ sudah boleh untung
5:1 → Kadar kemenangan mencapai 20%+ sudah boleh untung
10:1 → Kadar kemenangan hanya perlu 10%+ sudah boleh untung
Jangan hanya berdasarkan subjektif menetapkan nisbah ganjaran/risiko yang kita mahu untuk berdagang! Ciri turun naik harga atau strategi dagangan (berdasarkan ujian dagangan yang banyak) adalah kunci untuk menentukan sama ada dagangan tersebut boleh mencapai nisbah ganjaran/risiko tertentu.
Contohnya:
Seorang pedagang menetapkan stop loss pada 10% di bawah harga entry, berharap menetapkan nisbah ganjaran/risiko 3:1, jadi merancang untuk take profit apabila harga naik 30%. Cara ini mungkin berkesan, tetapi ia tidak berdasarkan turun naik sebenar aset tersebut. Nisbah R:R ini hanya ditetapkan secara rawak.
Sebaliknya, anda harus mengkaji ciri turun naik tipikal aset, memahami berapa jauh ia biasanya bergerak sebelum pullback. Pertimbangkan berapa lama anda ingin memegang dagangan ini, kemudian berdasarkan maklumat ini tentukan sasaran keuntungan yang munasabah.
Contohnya: sesuatu saham selepas naik purata 15%, selalunya akan memasuki konsolidasi yang panjang atau pullback. Maka nisbah ganjaran/risiko yang boleh dilaksanakan untuk dagangan ini mungkin 15%/10% = 1.5. Jika anda menetapkan sasaran 30%, melainkan anda memegang posisi untuk masa yang sangat lama, sasaran ini kemungkinan besar tidak akan tercapai.
Inilah cara membezakan dagangan yang cemerlang daripada dagangan yang biasa atau buruk.
Untuk diri saya sendiri dalam strategi dagangan harian forex 1 minit, nisbah ganjaran/risiko 2.5:1 berkesan dengan baik. Tetapi nisbah ini mungkin tidak sesuai untuk jangkamasa lain atau strategi lain.
Apabila saya melakukan dagangan swing saham, saya hanya melakukan dagangan yang dalam keadaan munasabah dijangka mencapai sekurang-kurangnya 3 kali ganjaran risiko
Kadar kemenangan dagangan dan nisbah ganjaran/risiko purata
Dalam setiap dagangan, saya akan menjelaskan titik entry saya, kedudukan stop loss dan sasaran keuntungan, seterusnya memperoleh anggaran nisbah ganjaran/risiko (R:R) dagangan tersebut.
Selepas banyak dagangan, saya akan memperoleh nisbah ganjaran/risiko purata dan kadar kemenangan purata. Yang benar-benar penting ialah prestasi purata jangka panjang ini—berdasarkan dagangan yang telah anda tutup.
Jika anda mengejar nisbah ganjaran/risiko super tinggi 20:1 setiap kali dagangan, tetapi harga tidak pernah menyentuh sasaran anda, maka akhirnya anda hanya akan mengumpul kerugian, hampir tiada keuntungan sebenar.
Anda mesti benar-benar mencapai sasaran keuntungan tersebut, barulah keuntungan ini bermakna.
Setiap dagangan penting—kita perlu berusaha melaksanakannya—tetapi juga perlu berfikir: bagaimana prestasi keseluruhan strategi ini selepas banyak dagangan?
Anda boleh kadar kemenangan tinggi + ganjaran/risiko rendah, atau kadar kemenangan rendah + ganjaran/risiko tinggi
Kebanyakan orang menyangka hanya dengan meramal arah pasaran dengan tepat, baru boleh untung. Sebenarnya tidak begitu.
Lihat dagangan sebagai permainan matematik. Melalui gabungan kadar kemenangan dan nisbah ganjaran/risiko, anda boleh mengira: dalam strategi anda, keseimbangan seperti apa yang perlu dicapai untuk merealisasikan keuntungan.
Walaupun dengan banyak kerugian, asalkan dagangan untung anda cukup besar, anda tetap boleh untung. Sudah tentu, kerugian memberi kesan psikologi, terutamanya jika anda ingin "sentiasa betul". Tetapi jika matlamat sebenar anda adalah untuk untung, maka anda perlu belajar menerima: kerugian adalah sebahagian daripada dagangan.
Saya melihat masalah ini seperti ini:
Anda boleh sepenuhnya dengan akaun $20,000 (RM94,000), melalui kadar kemenangan 33% dan nisbah ganjaran/risiko 5:1, memperoleh $6000 (RM28,200) sebulan. Anda hanya perlu membuat 30 dagangan sebulan dalam akaun ini. Berdasarkan statistik, anda akan rugi $200 (RM940) dalam 20 dagangan, iaitu risiko 1% dana akaun setiap dagangan. Dalam 10 dagangan lagi, purata memperoleh $1000 (RM4,700) setiap satu (nisbah ganjaran/risiko 5:1). Untung rugi ini diedarkan secara rawak dalam sebulan. Lebih hebat lagi, dagangan tidak mengambil banyak masa, "pekerjaan" ini hanya perlu beberapa jam seminggu.
Pengiraan adalah seperti berikut:
◔ 20 kali rugi X -$200 = -$4000
◔ 10 kali untung X $1000 = +$10,000
◔ Jumlah keuntungan = +$6000
Jika anda ingin memperoleh pendapatan yang lebih tinggi, selepas anda membuktikan keupayaan keuntungan yang stabil, anda boleh berdagang dengan lebih banyak modal.
Apabila melihat dagangan dengan cara ini, semuanya kelihatan sangat mudah. Hanya perlu mempercayai statistik anda, data ini berdasarkan prestasi beberapa ratus dagangan lepas sesuatu strategi.
Tetapi apabila kita benar-benar mula berdagang, kita mungkin mempunyai pemikiran seperti ini:
"Jika saya boleh kurangkan beberapa kerugian, bukankah saya akan untung lebih?"
"Saya tidak mahu rugi, dagangan yang saya rasa tidak baik ini saya tidak akan buat."
"Saya baru sahaja rugi 4 dagangan berturut-turut, saya tidak tahan rugi lagi, dagangan seterusnya saya tidak akan buat."
Semua pemikiran ini mengabaikan satu fakta: kita perlu menerima dagangan yang rugi tersebut, baru boleh merealisasikan keuntungan bulanan. Oleh itu, kita menyimpang daripada fokus. Kita memerlukan 20 kerugian tersebut, baru boleh menemui 10 dagangan untung yang membawa keuntungan besar. Kedua-duanya tidak boleh dipisahkan.
Contoh ini menunjukkan: walaupun kadar kemenangan sangat rendah, masih boleh memperoleh pulangan yang sangat besar. Pedagang ini hanya menang 33% dagangan setiap bulan, tetapi mempunyai pulangan bulanan yang sangat baik.
Pedagang lain juga boleh dengan akaun $20,000 (RM94,000), memperoleh $6000 (RM28,200) sebulan, tetapi dengan cara yang sama sekali berbeza:
Dia mempunyai kadar kemenangan 60%, menggunakan nisbah ganjaran/risiko 2.5:1, juga berdagang 30 kali sebulan.
◔ 12 kali rugi X -$200 = -$2400
◔ 18 kali untung X $500 = +$9000
◔ Jumlah keuntungan = +$6600
Statistik boleh dilaraskan melalui pelbagai cara, untuk membentangkan senario dagangan yang berbeza. Tiada cara yang benar-benar lebih baik daripada yang lain, tetapi jika kadar kemenangan anda rendah, anda memerlukan nisbah untung-rugi yang lebih tinggi; jika kadar kemenangan anda tinggi, nisbah untung-rugi boleh相对较低.
Strategi kadar kemenangan tinggi dengan nisbah untung-rugi rendah selalunya lebih digemari orang ramai, kerana walaupun keuntungan setiap dagangan kecil, keuntungan yang kerap membuat orang lebih lega secara psikologi, turun naik emosi juga lebih kecil.
Tetapi jangan salah faham, ini tidak bermakna dagangan akan lebih mudah. Untuk menang 60% dagangan secara stabil dengan syarat ganjaran/risiko ≥ 1:1, sebenarnya sangat sukar. Malah, kebanyakan pedagang yang berjaya mempunyai kadar kemenangan di bawah 50%.
Mereka yang mendakwa kadar kemenangan mereka setinggi 90%, selalunya akhirnya akan blow up akaun, kerana mereka sering hanya untung sedikit, tetapi hanya perlu satu atau dua kerugian besar untuk menghapuskan akaun.
Cubaan untuk untung kerap melalui kadar kemenangan tinggi, kesukarannya setanding dengan menahan lebih banyak kerugian untuk menukar dengan beberapa dagangan nisbah untung-rugi tinggi (akhirnya merealisasikan keuntungan keseluruhan). Kuncinya ialah, gabungan strategi yang paling sesuai untuk anda adalah penyelesaian terbaik. Anda perlu mencari cara yang membuat anda berasa paling selesa—berdasarkan perasaan dalam dagangan sebenar (kurang tekanan, lebih keyakinan, dll), bukan hanya berdasarkan keutamaan subjektif.
Masalah terbesar yang dihadapi orang dalam nisbah ganjaran/risiko dan kadar kemenangan
Salah satu masalah terbesar yang dihadapi sesetengah pedagang ialah—tidak kira berapa sasaran harga, mereka tidak dapat menahan posisi sehingga sasaran tercapai.
Masalah ini biasanya lebih serius apabila nisbah ganjaran/risiko lebih besar. Untuk berpegang pada satu dagangan sehingga sasaran 10:1, bagi sesetengah orang adalah perkara yang sangat sukar (walaupun bagi yang lain mungkin satu keseronokan).
Salah satu masalah terbesar yang dihadapi sesetengah pedagang ialah kesukaran untuk memegang satu dagangan sehingga sasaran yang ditetapkan—tidak kira apa sasaran itu. Masalah ini lebih ketara apabila nisbah ganjaran risiko lebih besar. Untuk memegang satu dagangan sehingga sasaran 10:1, bagi sesetengah orang mungkin sangat sukar (tetapi bagi yang lain ia adalah pengalaman yang mengujakan).
Mereka yang sukar berpegang pada dagangan yang menguntungkan, selalunya "terjun kapal" sebelum mencapai sasaran. Sebaik sahaja dagangan mula untung, mereka takut kehilangan keuntungan kecil ini, lalu tutup awal, seterusnya terlepas potensi keuntungan yang lebih besar. Tetapi jika anda membiarkan dagangan rugi terus dipegang, tetapi sentiasa take profit terlalu awal, maka keuntungan anda akan perlahan-lahan mengewap. Jika anda boleh take profit dan stop loss dengan pantas serentak, mungkin masih boleh bertahan, tetapi syaratnya keuntungan purata anda mesti lebih besar daripada kerugian purata. Tetapi jika begitu, mengapa tidak dari awal lagi tetapkan stop loss dan sasaran yang lebih kecil?
Fikirkan anda jenis pedagang yang mana. Adakah anda lebih cenderung mempunyai dagangan untung besar yang boleh anda duduk tunggu tuai, atau lebih suka memperoleh keuntungan kecil yang kerap? Kedua-duanya tidak ada yang lebih baik atau lebih buruk, tetapi berdagang menentang sifat semula jadi anda adalah salah, ini hanya akan membawa kekecewaan, malah menyebabkan kegagalan. Kenali diri sendiri, kemudian bina strategi berdasarkan ciri diri sendiri, itulah kuncinya.
Satu lagi perkara yang perlu diberi perhatian: anda mesti menerima dagangan yang rugi, baru boleh menangkap peluang yang benar-benar menguntungkan. Keuntungan dagangan yang menguntungkan biasanya lebih besar daripada satu kerugian (dengan andaian nisbah ganjaran risiko anda lebih besar daripada 1:1), jadi jika anda cuba "melangkau" dagangan yang rugi, tetapi secara tidak sengaja terlepas satu dagangan untung besar, itu akan menjadi perkara yang sangat menyakitkan. Anda mungkin untuk mengelak kerugian $400 (RM1,880), terlepas keuntungan $2000 (RM9,400) (nisbah ganjaran 5:1), atau melepaskan keuntungan $800 (RM3,760) (nisbah ganjaran 2:1)—ini tidak berbaloi!
Cubaan untuk mengelak kerugian, mungkin masalah terbesar yang dihadapi ramai pedagang. Kerugian bukan sahaja menjejaskan emosi kita, tetapi juga menghakis dana kita, jadi kita mempunyai motivasi yang kuat untuk mengelaknya. Tetapi biar saya tukar sudut pandangan, gunakan satu metafora untuk membantu anda memahami semula masalah ini:
Katakan saya mengupah anda untuk melaksanakan strategi dagangan saya. Saya akan memberitahu anda semua peraturan dagangan, apa yang anda perlu lakukan hanyalah mengikut peraturan ini untuk beroperasi. Anda bukan melakukan dagangan autonomi, hanya melaksanakan operasi mengikut arahan dan strategi saya, ini seperti memasang perabot IKEA. Asalkan anda melaksanakan mengikut peraturan, saya akan membayar anda gaji $10,000 (RM47,000) sebulan.
$10,000 (RM47,000) adalah bayaran maksimum yang sanggup dibayar kepada anda, kerana ini adalah hasil yang boleh dijana oleh strategi ini setiap bulan di bawah saiz modal yang saya peruntukkan untuk anda.
Tetapi asalkan anda membuat satu kesilapan, saya akan potong $1000 (RM4,700) daripada gaji anda. Kesilapan ini termasuk: melaksanakan dagangan di luar strategi, tutup awal, entry terlalu awal, terlepas satu dagangan yang sah, saiz posisi tidak betul, tidak menetapkan stop loss, memegang posisi melebihi masa yang ditetapkan strategi, sama ada rugi atau untung, dll. Jika anda membuat 10 kesilapan seperti ini dalam sebulan—pendapatan anda akan menjadi sifar.
Adakah anda sanggup menerima pekerjaan ini? Hanya perlu melaksanakan 30 dagangan sebulan? Apa yang anda perlu lakukan, hanyalah melaksanakan 30 dagangan ini dengan betul, dan anda boleh memperoleh $10,000 (RM47,000)? Anda malah boleh melakukannya pada masa lapang! Adakah anda fikir ini lebih mudah daripada berdagang sendiri?
Inilah dagangan! Inilah pekerjaan anda sebagai pedagang! Tetapi bos anda bukan saya, tetapi diri anda sendiri dan strategi dagangan anda, dan yang benar-benar memotong wang daripada gaji anda adalah pasaran. Mengurangkan kesilapan (iaitu penyimpangan antara tingkah laku anda dan strategi) adalah cara paling langsung untuk mula memperoleh pendapatan yang besar. Tetapi realitinya, sangat sedikit orang yang merekodkan kesilapan mereka dan cuba membetulkannya. Sebaliknya, mereka hanya menukar strategi baru, kemudian terus membuat kesilapan yang sama.
Strategi dan modal anda, menentukan "gaji" anda—iaitu potensi keuntungan anda. **Jangan cuba memperoleh keuntungan melebihi "gaji" dengan menyimpang daripada strategi.** Jika anda ingin menaikkan gaji, kembangkan strategi yang lebih baik atau lebih banyak strategi; atau selepas anda membuktikan keupayaan keuntungan yang stabil, tambah modal dagangan.
Inilah kehidupan sebenar anda sebagai pedagang—semoga gambaran ini membuat anda berfikir tentang dagangan dari sudut pandangan baru, dan membantu anda lebih tegas mematuhi strategi.
Patuhi peraturan dagangan dan strategi anda, peroleh bahagian gaji anda, jangan bazirkannya pada kesilapan.
Strategi menentukan kadar kemenangan purata dan nisbah ganjaran risiko
Strategi anda menentukan kadar kemenangan dan nisbah ganjaran risiko (R:R) anda. Tetapi anda boleh membina strategi berdasarkan keutamaan dan matlamat anda.
Sebaik sahaja anda memahami konsep saiz posisi, anda boleh menggunakan turun naik harga yang相对较小 untuk mencipta nisbah ganjaran risiko yang besar.
Anda tidak perlu menggunakan nisbah ganjaran risiko yang sama dalam setiap dagangan. Anda boleh biarkan pasaran menentukan (saya akan jelaskan kemudian), tetapi syaratnya hanya berdagang apabila nisbah ganjaran risiko menguntungkan (lebih tinggi daripada 1:1). Secara kebetulan, ini juga sebab anda tidak sepatutnya berdagang opsyen binari. Menang 70% daripada jumlah pertaruhan dalam satu dagangan kedengaran menarik, tetapi orang sering lupa mereka mempertaruhkan 100% daripada jumlah pertaruhan. Anda menang kurang daripada yang anda kalah (0.7:1), ini bertentangan dengan apa yang anda mahu. Malah dalam blackjack, ganjaran menang satu tangan adalah 1:1!
Sebagai contoh, sebagai pedagang swing, anda mungkin melihat harga sedang menghampiri bahagian atas julat lanjutan pada carta harian. Jadi anda bertukar ke carta jam, kemudian carta 15 minit, memerhati sama ada harga mula menunjukkan tanda pembalikan ke bawah.
Anda masuk short, dan menetapkan stop loss pada 50 pip/sen di atas titik entry, sedikit di atas paras tinggi turun naik terkini. Pada masa yang sama menetapkan sasaran pada 375 pip/$3.75 di bawah, berhampiran bahagian bawah julat lanjutan.
Ini adalah dagangan yang hampir mencapai nisbah ganjaran risiko 8:1, ringkasnya 8R. Sasaran ini tidak melampau, tetapi berdasarkan pergerakan sebenar aset tersebut.
Soalan biasa ialah: "Tetapi bagaimana saya tahu harga akan bergerak ke sasaran 10:1, 2:1, 5:1 yang saya tetapkan?"
Anda tidak tahu! Dan anda tidak akan pernah tahu. Inilah sebabnya anda perlu menetapkan sasaran keuntungan berdasarkan paras harga yang munasabah, dan paras ini berdasarkan strategi yang telah diuji dan disahkan. Dengan cara ini, walaupun sesetengah (atau banyak) dagangan tidak mencapai sasaran, anda masih boleh yakin dengan dagangan yang anda buat. Kadang-kadang harga boleh mencapai sasaran, kadang-kadang tidak. Ingat: apabila anda menggunakan nisbah ganjaran/risiko tinggi, hanya perlu beberapa dagangan berjaya untuk menampung banyak kerugian. Apabila anda menggunakan nisbah ganjaran/risiko yang lebih kecil, biasanya lebih mudah memperoleh kadar kemenangan yang tinggi.
Jika anda menghadapi kesukaran mencari titik sasaran yang "munasabah", lihat tingkah laku harga terkini. Ujian strategi dan latihan anda sepatutnya memberitahu anda kadar kemenangan dan tahap ganjaran/risiko yang boleh dijangkakan. Jika anda tidak suka hasilnya, tukar strategi. Jika strategi anda dibina dengan betul dan disahkan berkesan, biarkan ia berfungsi. Terima "gaji" yang sepatutnya, jangan dipotong gaji kerana kesilapan!
Trailing stop
Tidak semestinya perlu menggunakan sasaran keuntungan tetap, boleh juga menggunakan trailing stop. Ujian strategi anda masih akan mendedahkan kadar kemenangan purata dan nisbah ganjaran/risiko purata anda dalam beberapa dagangan.
Pada masa tertentu, trailing stop akan sangat berkesan. Contohnya: carta Renko boleh digunakan sebagai alat trailing stop, terutamanya berkesan semasa tempoh trend kuat. Tetapi dalam pasaran turun naik harian, sasaran keuntungan tetap selalunya lebih baik, kerana trailing stop mungkin tutup posisi pada masa yang tidak sesuai.
Penyelesaian masalah keuntungan
Jika anda menjejak kadar kemenangan dan nisbah ganjaran/risiko anda, biasanya anda boleh menemui masalahnya. Semak semula dagangan anda, lihat sama ada masih boleh memperoleh lebih banyak keuntungan daripadanya. Mungkin anda take profit terlalu awal; mungkin juga sasaran take profit anda secara purata sedikit terlalu jauh, menyebabkan harga tidak dapat mencapainya sebelum pembalikan. Kurangkan sedikit nisbah ganjaran/risiko, atau lebih baik lagi, lihat sama ada boleh mengurangkan risiko anda. Dengan cara ini anda boleh mengekalkan nisbah ganjaran/risiko yang sama, sambil membuat sasaran lebih dekat dengan titik entry.
Mungkin titik entry anda sendiri memang teruk (jadi pelajari cara memperbaiki entry). Jadi selepas entry harga membalik, menyebabkan anda tidak dapat memperoleh keuntungan yang sepatutnya. Analisis hubungan kedudukan antara potensi keuntungan dan titik entry: adakah ia muncul sebelum? Atau selepas? Berdasarkan penemuan, optimumkan titik entry anda.
Apabila anda menjejak dan menganalisis data ini, ia akan memberitahu anda cara memperbaiki.
Nasihat akhir tentang kadar kemenangan dan nisbah ganjaran/risiko
Saya suka sesekali menangkap dagangan R tinggi (ganjaran tinggi), pada masa yang sama juga gembira memperoleh dagangan stabil 2:1 ke atas. Jika anda boleh sesekali menangkap dagangan 10R atau 20R, itu boleh menampung banyak kerugian. Anda tidak semestinya perlu mengejar dagangan jenis ini... berdagang berdasarkan peluang yang diberikan pasaran. Kadang-kadang 5:1, kadang-kadang 3:1, 8:1 malah 30:1.
Bayangkan, anda boleh menangkap satu atau dua dagangan 20R atau 30R setiap tahun. Jika anda hanya mempertaruhkan 1% risiko setiap dagangan, maka satu dagangan boleh membuat akaun anda berkembang 20% atau 30%. Ini adalah sumbangan yang besar kepada pertumbuhan akaun! Tetapi peluang seperti ini tidak kerap berlaku. Anda juga perlu mempunyai mentaliti yang baik untuk memegang dagangan untung ini, mungkin perlu menahan beberapa turun naik, sehingga harga akhirnya mencapai sasaran. Oleh itu, pelbagai faktor mesti dipenuhi serentak, baru anda mungkin benar-benar menangkap peluang ini.
Pilihan lain ialah memperoleh keuntungan kecil yang pantas secara berkala, mengejar kadar kemenangan yang lebih tinggi, tetapi biasanya nisbah ganjaran/risiko akan lebih rendah. Saya melakukan ini sebahagian besar masa—melakukan dagangan 2:1 atau 3:1—tetapi saya juga memerhati keadaan pasaran tertentu, yang mungkin membawa keuntungan yang lebih besar. Dalam keadaan ini, saya akan meluaskan sasaran keuntungan saya, atau menggunakan trailing stop untuk cuba menangkap trend yang benar-benar besar. Dalam pelan dagangan anda, nyatakan dengan jelas dalam keadaan apa anda akan memilih nisbah ganjaran/risiko yang lebih kecil atau lebih besar.
Zon keuntungan anda wujud pada titik keseimbangan antara kadar kemenangan dan nisbah ganjaran/risiko. Jika anda berasa dagangan tersekat, mungkin tidak perlu mengubah strategi sepenuhnya. Hanya beberapa pelarasan kecil mungkin boleh mengubah kerugian menjadi keuntungan, atau meningkatkan keuntungan purata setiap dagangan.
Soalan lazim
1. Apakah kadar kemenangan tipikal pedagang yang berjaya?
Kebanyakan pedagang profesional mempunyai kadar kemenangan menghampiri atau di bawah 60%. Mereka untung kerana mereka memperoleh lebih banyak dalam dagangan yang menguntungkan berbanding yang mereka rugi dalam dagangan yang merugikan.
2. Apakah risiko/ganjaran dalam dagangan?
Risiko/ganjaran (Risk/reward) ialah nisbah jumlah dagangan yang menguntungkan berbanding jumlah dagangan yang merugikan. Contohnya: jika satu dagangan yang rugi rugi $100 (RM470), dan satu dagangan yang untung memperoleh $200 (RM940), maka nisbah risiko/ganjaran anda ialah 100/200 = 0.5. Boleh juga difahami dari arah bertentangan sebagai ganjaran/risiko = 200/100 = 2. Ini bermakna keuntungan anda adalah dua kali kerugian. Mengira purata beberapa dagangan, akan memperoleh nisbah risiko/ganjaran purata. Kebanyakan pedagang profesional memperoleh lebih banyak apabila untung berbanding yang mereka rugi apabila rugi, dengan cara ini walaupun mereka hanya mempunyai kadar kemenangan 50% atau lebih rendah, mereka masih boleh merealisasikan keuntungan.