Trong thị trường chứng khoán, chúng ta có thể mở tài khoản tại công ty chứng khoán, nạp tiền vào tài khoản rồi dùng số vốn đó để mua các loại chứng khoán có giá. Còn giao dịch ngoại hối thì thông qua broker hoặc nhà giao dịch, thực hiện giao dịch trên nền tảng giao dịch dưới dạng các cặp tiền tệ — tức là mua một loại tiền tệ đồng thời bán một loại tiền tệ khác.
Nói một cách dễ hiểu, giá mua bán trong giao dịch ngoại hối là mức báo giá của loại tiền này so với loại tiền khác. Ví dụ như EUR/USD hoặc GBP/JPY.
Trên thị trường ngoại hối, bạn mua bán (giao dịch) dưới dạng các cặp tiền tệ.
Hãy tưởng tượng, hai loại tiền trong mỗi cặp tiền giống như đang trong một "cuộc kéo co", và mỗi loại tiền đều có mức báo giá riêng. Biến động tỷ giá phụ thuộc vào mức độ mạnh yếu của cặp tiền tại một thời điểm nhất định.
Tỷ giá là giá tương đối giữa hai loại tiền tệ của hai quốc gia khác nhau, và tỷ giá cũng biến động dưới tác động của nhiều yếu tố khác nhau.
Chúng ta chia các cặp tiền tệ thành ba loại chính:
1. Cặp tiền chính
2. Cặp tiền chéo
3. Cặp tiền kỳ lạ
Các cặp tiền chính luôn chứa đồng USD, những cặp tiền như vậy còn được gọi là "cặp tiền trực tiếp".
Các cặp tiền chéo không chứa đồng USD, chúng ta có thể gọi là "cặp tiền chéo". Các cặp tiền chéo trong tám loại tiền chính đều được gọi là "cặp tiền phụ" (minor).
Cặp tiền kỳ lạ chủ yếu là cặp tiền được tạo thành từ một loại tiền chính và một loại tiền từ thị trường mới nổi (EM).
Cặp tiền chính
Trên thị trường ngoại hối, thanh khoản là yếu tố then chốt thúc đẩy giá tăng giảm. Thanh khoản càng cao, cặp tiền càng giao dịch sôi động, cơ hội giao dịch càng nhiều, càng thu hút nhiều trader, và spread của cặp tiền cũng trở nên nhỏ hơn.
Ví dụ, so với NZD/USD, EUR/USD có thanh khoản cao hơn, nghĩa là có nhiều người giao dịch EUR/USD hơn và khối lượng giao dịch cũng cao hơn.
Đặc điểm của bảy cặp tiền chính
Giao dịch ngoại hối giống như một môn học thời đi học. Nếu bạn muốn đạt được thành tựu trong lĩnh vực này và hướng đến dài hạn, thì phải xây dựng nền tảng vững chắc.
Bạn nên biết rằng bảy cặp tiền chính trên chiếm hơn 70% khối lượng giao dịch của thị trường ngoại hối toàn cầu (6,6 nghìn tỷ USD). Do đó, chúng thường có spread thấp, thanh khoản cao và cơ hội giao dịch 24/24.
Ngoài ra, một số yếu tố phổ biến như tăng trưởng kinh tế, chênh lệch lãi suất và hiệu suất thị trường chứng khoán đều ảnh hưởng đến từng cặp tiền. Nhưng hãy nhớ rằng, USD với vai trò là đồng tiền dự trữ thế giới sẽ ảnh hưởng đến tất cả các loại tiền theo một cách nào đó.
Tuy nhiên, từng cặp tiền riêng lẻ lại thể hiện những đặc điểm riêng. Hãy cùng tìm hiểu nhé!
1. EUR/USD
Là cặp tiền phổ biến nhất, có thanh khoản cao nhất và được giao dịch nhiều nhất trong tất cả các thị trường ngoại hối OTC. Về khối lượng giao dịch, nó chiếm khoảng 30% tổng khối lượng giao dịch ngoại hối toàn cầu.
EUR/USD được coi là cặp tiền chịu rủi ro, thông thường sẽ hoạt động tốt khi kinh tế toàn cầu tăng trưởng, thị trường chứng khoán phồn thịnh và nhu cầu đầu tư gia tăng.
Trong trung và dài hạn, xu hướng của nó thường có xu hướng giống với GBP, hoặc tỷ giá GBP/USD.
Biến động lớn nhất thường xuất hiện trong khoảng 03:00-05:30 và 08:30-11:00 theo giờ miền Đông nước Mỹ (câu hỏi nhỏ cho trader: bạn biết là mấy giờ theo giờ Bắc Kinh không?), tức là phiên giao dịch châu Âu và phiên New York.
Biên độ dao động thực trung bình hàng ngày (ATR) là 100-120 pip; spread thông thường từ 1~2 pip.
2. USD/JPY
Một cặp tiền khác được trader ưa chuộng, khối lượng giao dịch toàn cầu đứng thứ hai, chiếm khoảng 16-18% tổng khối lượng giao dịch ngoại hối.
USD/JPY thể hiện tâm lý của đồng USD, vì nó dự đoán chính xác xu hướng tăng hay giảm của USD.
Mối tương quan với USD/CHF rất đáng chú ý, vì cả hai loại tiền này đều được coi là nơi trú ẩn an toàn trong thời kỳ thị trường suy thoái (USD, CHF và JPY đều là tiền tệ trú ẩn), cả hai thường di chuyển cùng chiều.
Thời gian giao dịch sôi động nhất là từ 20:00~22:30 và 08:30~11:00 theo giờ miền Đông nước Mỹ.
Biên độ dao động thực trung bình hàng ngày (ATR) là 80-90 pip; spread thông thường từ 2-3 pip.
3. GBP/USD
Cặp tiền có khối lượng giao dịch lớn thứ ba trên thị trường ngoại hối, chiếm khoảng 10-12% tổng khối lượng giao dịch.
GBP/USD cũng là cặp tiền chịu rủi ro, thường hoạt động tốt trong môi trường kinh tế thuận lợi ở châu Âu.
Từ 03:00 - 05:30 và 08:30 – 11:00 theo giờ miền Đông nước Mỹ là khung thời gian giao dịch sôi động nhất của nó.
Có mối tương quan thuận với EUR/USD — thông thường, xu hướng di chuyển cùng chiều.
Biên độ dao động thực trung bình hàng ngày (ATR) là 120-140 pip; spread thông thường từ 1~2 pip.
4. USD/CAD
Liên quan đến hàng hóa, một trong những ngôi sao của nhóm hàng hóa, chiếm khoảng 5% tổng khối lượng giao dịch ngoại hối.
USD/CAD là cặp tiền định hướng xuất khẩu, do đó, thương mại giữa Mỹ và Canada có ảnh hưởng lớn đến xu hướng giá của nó. Tình hình kinh tế của Mỹ (đối tác thương mại lớn nhất của Canada) ảnh hưởng rất lớn đến cả hai quốc gia, vì hơn 60% sản phẩm xuất khẩu của Canada đều bán sang Mỹ.
Có mối tương quan nghịch đáng kể với giá dầu (mặt hàng xuất khẩu lớn nhất), xu hướng của cả hai thường ngược chiều nhau. Nói đơn giản, nếu giá dầu giảm, cặp tiền này sẽ tăng, và ngược lại.
Thời gian giao dịch sôi động nhất là từ 08:00~11:30 theo giờ miền Đông nước Mỹ.
Biên độ dao động thực trung bình hàng ngày (ATR) là 80-90 pip; spread thông thường từ 3-4 pip.
5. AUD/USD
Chiếm khoảng 6% tổng khối lượng giao dịch ngoại hối toàn cầu. Một nhân vật nặng ký khác trong bộ ba hàng hóa.
AUD/USD cũng là cặp tiền phụ thuộc nhiều vào xuất khẩu, đặc biệt là hàng hóa. Vì Trung Quốc là đối tác thương mại lớn nhất của Úc và là nước nhập khẩu hàng hóa (vàng, bạc, đồng, v.v.), tình hình kinh tế Trung Quốc có ảnh hưởng lớn đến xu hướng giá của nó.
Có mối tương quan thuận với người hàng xóm NZD/USD, cũng là một cặp tiền liên quan đến hàng hóa.
Thời gian giao dịch sôi động nhất của cặp tiền này là từ 20:00~23:30 và 08:30~11:00 ET theo giờ miền Đông nước Mỹ.
Biên độ dao động thực trung bình hàng ngày (ATR) là 60-70 pip; spread thông thường từ 3-4 pip.
6. USD/CHF
Đây là cặp tiền trú ẩn thứ hai, chiếm khoảng 4% tổng khối lượng giao dịch ngoại hối toàn cầu.
USD/CHF thường hoạt động tốt trong tâm lý tích cực, và giảm khi thị trường suy thoái. Ngân hàng Trung ương Thụy Sĩ (SNB) cũng nổi tiếng với việc can thiệp vào thị trường ngoại hối và thao túng tỷ giá khác với các ngân hàng trung ương khác.
Nó thường di chuyển cùng chiều với các loại tiền trú ẩn an toàn khác, như USD/JPY, với mối tương quan thuận rất mạnh.
Thời gian giao dịch sôi động nhất là từ 03:00~05:00 và 08:30~11:00 theo giờ miền Đông nước Mỹ.
Biên độ dao động thực trung bình hàng ngày (ATR) là 60-70 pip; spread thông thường từ 4-5 pip.
7. NZD/USD
Cặp tiền liên quan đến hàng hóa cuối cùng, chiếm khoảng 2% tổng khối lượng giao dịch ngoại hối.
Khi giá hàng hóa tăng, NZD/USD cũng có xu hướng hoạt động tốt. Nhu cầu hàng hóa toàn cầu là dấu hiệu tốt cho nó, và ngược lại. Vì nền kinh tế New Zealand có quy mô nhỏ, điều này có nghĩa là khi nhu cầu toàn cầu thay đổi, tỷ giá sẽ biến động mạnh hơn.
Có tương quan thuận với AUD/USD.
Thời gian giao dịch sôi động nhất của cặp tiền này là từ 20:00~23:30 và 08:30~11:00 theo giờ miền Đông nước Mỹ.
Biên độ dao động thực trung bình hàng ngày (ATR) là 50-60 pip; spread thông thường từ 4-5 pip.
Nội dung trên chỉ là một số thông tin cơ bản mang tính lý thuyết. Mối tương quan giữa các loại tiền tệ theo thời gian, cũng như tương quan với thị trường chứng khoán và hàng hóa, đều liên tục thay đổi một cách tinh tế.
Đơn giản là vì nền kinh tế các quốc gia ở các giai đoạn phát triển khác nhau sẽ thể hiện những đặc điểm hoàn toàn khác biệt, và ngày nay, vị thế kinh tế của Mỹ cũng không còn vững chắc như trước. Do đó, thị trường ngoại hối đòi hỏi phải không ngừng học hỏi và hiểu biết sâu hơn.
Cặp tiền chéo
Như chúng ta đã đề cập ở trên, các cặp tiền không chứa USD được gọi là "cặp tiền chéo" hay gọi tắt là "chéo".
So với các cặp tiền chính, các cặp chéo của tiền chính còn được gọi là "cặp tiền phụ" (minor).
Mặc dù không được giao dịch thường xuyên trên thị trường, nhưng các cặp tiền chéo vẫn có thanh khoản tốt, biến động cũng lớn hơn, mang lại nhiều cơ hội giao dịch cho trader.
Các cặp tiền chéo được giao dịch sôi động nhất chủ yếu gồm ba loại tiền không phải USD, đó là EUR, JPY và GBP.
Cặp chéo EUR
Cặp chéo JPY
Cặp chéo GBP
GBP là loại tiền hoạt động tích cực thứ tư, cũng là loại tiền được nhiều trader yêu thích. Các cặp tiền chéo của GBP, như GBP/JPY, GBP/AUD, CAD/GBP, v.v. thu hút nhiều trader nhờ biến động lớn, đặc biệt là trong thời điểm có tin tức quan trọng, biến động còn gia tăng. Nếu bạn giao dịch những cặp tiền này, hãy nhớ giảm quy mô vị thế và luôn chú ý đến rủi ro.
Cặp tiền kỳ lạ
Tiền kỳ lạ còn gọi là tiền hiếm, đặc điểm chung của những loại tiền này là quốc gia phát hành phần lớn là các nước nhỏ (nền kinh tế phát triển nhỏ hơn), khối lượng phát hành không lớn. Chủ yếu gồm: Rand Nam Phi (ZAR), Dinar Bahrain (BHD), Forint Hungary (HUF), Krone Đan Mạch (DKK), Krone Na Uy (NOK), Krona Thụy Điển (SEK), Koruna Séc (CZK), v.v. Cặp tiền kỳ lạ là cặp tiền được tạo thành từ EUR hoặc USD với những loại tiền kỳ lạ này, như EUR/TRY (EUR兑 Lira Thổ Nhĩ Kỳ), USD/SEK (USD兑 Krona Thụy Điển), USD/ZAR (USD兑 Rand Nam Phi), v.v.
Vì các cặp tiền kỳ lạ không được giao dịch thường xuyên như các cặp tiền chính hay phụ, nên chi phí giao dịch của chúng thường cao hơn do thiếu thanh khoản thị trường. Quan điểm chính thống trên thị trường đều nghiêng về việc không nên giao dịch những cặp tiền kỳ lạ này, vì trong điều kiện thị trường thiếu thanh khoản, spread thả nổi của những cặp tiền này có thể tăng vọt đáng kinh ngạc trong chốc lát.
Sự tò mò của con người thấm vào mọi khía cạnh của cuộc sống, và với giao dịch ngoại hối cũng vậy.
Theo khảo sát, gần 40% trader nước ngoài đã từng giao dịch các cặp tiền kỳ lạ. Theo một cuộc khảo sát về giao dịch cặp tiền kỳ lạ do một tổ chức giao dịch nước ngoài thực hiện, kết quả cho thấy trong 300 trader, gần 120 người đã từng giao dịch cặp tiền kỳ lạ.
Tuy nhiên, hãy nhớ rằng, khối lượng giao dịch của các cặp tiền kỳ lạ kém xa so với "cặp tiền chính" hoặc "cặp tiền chéo", do đó khi giao dịch những cặp tiền này, bạn cần cân nhắc vấn đề chi phí giao dịch, vì spread của những cặp tiền này sẽ tương đối lớn hơn.
Những cặp tiền này có thể có những giai đoạn biến động giá cực đoan, do đó có tiềm năng lợi nhuận lớn. Ngoài yếu tố kinh tế cơ bản, rủi ro chính trị cũng ảnh hưởng đến những cặp tiền này, nên cần phải lưu ý.
Ví dụ, việc thấy spread của một số cặp tiền kỳ lạ lớn gấp hai lần hoặc thậm chí nhiều hơn so với EUR/USD hay USD/JPY là điều không có gì lạ.
Do thanh khoản tổng thể của các cặp tiền kỳ lạ khá khan hiếm, chúng thường nhạy cảm hơn với các sự kiện rủi ro thị trường hoặc dữ liệu kinh tế cũng như các sự kiện địa chính trị, biến động cực kỳ lớn.
Ví dụ, biến cố chính trị trong nước hoặc đảo chính quân sự sẽ khiến Lira Thổ Nhĩ Kỳ biến động dữ dội; bê bối chính trường Mexico sẽ khiến Peso biến động mạnh, v.v.
Do đó, nếu bạn muốn giao dịch các cặp tiền kỳ lạ, cần thực hiện các biện pháp quản lý rủi ro, hoặc phải hiểu khá rõ về chính trị, kinh tế của quốc gia có tiền kỳ lạ đó.
Ngoài ra, ngoài "cặp tiền chính", "cặp tiền chéo" và "cặp tiền kỳ lạ" ở trên, bạn cũng nên chú ý đến các "loại" tiền tệ khác trên thị trường ngoại hối.
Tiền tệ G10
Trước tiên hãy cùng tìm hiểu G10 là gì. G10 (Group of Ten) còn gọi là G-10 hay Nhóm 10 quốc gia, là một nhóm gồm các quốc gia cùng tham gia Hiệp định Vay chung (GAB), bao gồm Mỹ, Anh, Pháp, Đức, Ý, Nhật Bản, Hà Lan, Canada, Bỉ, Thụy Điển, Thụy Sĩ, v.v.
Tiền tệ G10 thường chỉ mười loại tiền tệ có khối lượng giao dịch lớn nhất thế giới, ngoài ba loại tiền chính là USD, EUR và JPY, còn có CHF, CAD, NZD, AUD và các loại tiền Scandinavia như Krona Thụy Điển, Krone Na Uy, Krone Đan Mạch, nhưng không bao gồm Nhân dân tệ.
Tiền tệ G10 cũng là mười loại tiền tệ có thanh khoản cao nhất thế giới.
Tiền tệ Scandinavia
Bán đảo Scandinavia là bán đảo lớn nhất châu Âu, các quốc gia chính gồm Na Uy và Thụy Điển, nhưng do phía bắc Phần Lan giáp ranh, nên về mặt chính trị thường bao gồm cả ba quốc gia này.
Trên thực tế, lịch sử, văn hóa và ngôn ngữ của ba quốc gia này có mối liên hệ chặt chẽ. Tiền tệ của chúng cũng được gọi chung là "tiền tệ Scandinavia". Trong những năm đầu, Đan Mạch và Thụy Điển đã thành lập "Liên minh Tiền tệ Scandinavia".
Điều này có nghĩa là các quốc gia trong Liên minh Tiền tệ Scandinavia sở hữu một loại tiền tệ có cùng giá trị, điểm khác biệt là mỗi quốc gia đúc tiền xu riêng của mình.
Tuy nhiên, sau Thế chiến thứ nhất, khi chế độ bản vị vàng bị từ bỏ, Liên minh Tiền tệ Scandinavia cũng tan rã theo, nhưng tiền tệ của các quốc gia này vẫn giữ tên gọi "Krone".
Tiền tệ CEE
"CEE" ở đây chỉ Trung và Đông Âu. Các quốc gia ở đây bao gồm Albania, Bulgaria, Croatia, Cộng hòa Séc, Hungary, Ba Lan, Romania, Slovakia, Slovenia và ba quốc gia Baltic: Estonia, Latvia và Lithuania.
Tiền tệ các nước BRICS
"Các nước BRICS" ban đầu chỉ bốn nước BRIC, nay chỉ năm nước BRICS, là năm quốc gia thị trường mới nổi chính, gồm Brazil, Nga, Ấn Độ, Trung Quốc, Nam Phi. "Năm nước BRICS" có diện tích lãnh thổ chiếm 26% tổng diện tích lãnh thổ thế giới, dân số chiếm 42% tổng dân số thế giới. Với sự tăng trưởng kinh tế nhanh chóng của năm quốc gia, ảnh hưởng quốc tế của họ ngày càng tăng. Sau đó khi Indonesia gia nhập, BRICS cũng trở thành BRIICS.
Năm 2001, nhà kinh tế trưởng của Goldman Sachs, Jim O'Neill, lần đầu tiên đưa ra khái niệm "bốn nước BRIC", từ BRIC được tạo thành từ chữ cái đầu tên quốc gia bằng tiếng Anh của bốn quốc gia này, chỉ Brazil, Nga, Ấn Độ và Trung Quốc, phát âm giống từ "viên gạch" (brick) trong tiếng Anh.
Tổng kết
Việc tìm kiếm loại tiền tệ giao dịch tốt nhất cần bắt đầu từ phong cách giao dịch của bạn. Nếu bạn giỏi đầu tư dài hạn, thì tốt nhất nên nghiên cứu nhiều hơn về kinh tế cơ bản, chú ý đến các yếu tố ảnh hưởng đến giá trị tiền tệ.