Hệ thống giao dịch Triple Screen (Triple Screen Trading System) được thiết kế bởi Tiến sĩ Alexander Elder – nhà đầu tư chuyên nghiệp, nhà phân tích kỹ thuật nổi tiếng và bác sĩ tâm thần có giấy phép hành nghề – và đã được áp dụng trong giao dịch thực tế từ năm 1985. Vào tháng 4 năm 1986, Tiến sĩ Elder lần đầu tiên giới thiệu hệ thống này trên tạp chí Futures Magazine. Lý thuyết đằng sau hệ thống cho rằng một chỉ báo đơn lẻ không thể dự đoán và phân tích chính xác tình trạng thị trường, do đó cần kết hợp nhiều chỉ báo để phân tích tổng hợp. Ngày nay, hệ thống Triple Screen đã trở thành một trong những chiến lược giao dịch đáng tin cậy, giúp trader giảm thiểu rủi ro trong giao dịch một cách hiệu quả.
“Thị trường thường mang tính đánh lừa, nhiều cơ hội giao dịch trông có vẻ tốt sẽ bị loại bỏ sau khi qua 'một lớp lọc'. Còn những cơ hội giao dịch vượt qua được 'ba lớp lọc' thì xác suất thành công thường tăng lên đáng kể.”
“Triple Screen” kết hợp nhiều kỹ thuật thuận xu hướng và nghịch xu hướng, phân tích các cơ hội giao dịch tiềm năng thông qua các khung thời gian khác nhau. Việc kiểm tra dựa trên sự kết hợp giữa chỉ báo theo xu hướng và chỉ báo dao động, vừa bù đắp những thiếu sót của từng chỉ báo riêng lẻ, vừa có thể hé lộ sự phức tạp nội tại của thị trường. Thực tế, “Triple Screen” không chỉ là một hệ thống giao dịch mà còn là một phương pháp và phong cách giao dịch độc đáo.
Trong bài viết này, chúng ta sẽ tìm hiểu cách sử dụng chiến lược giao dịch “Triple Screen”. Đây là một trong những chiến lược nổi tiếng nhất, áp dụng được cho mọi thị trường tài chính.
Hệ thống giao dịch “Triple Screen” hoạt động như thế nào?
Hệ thống “Triple Screen” của Elder tìm kiếm và lựa chọn cơ hội giao dịch thông qua ba tiêu chuẩn – ba lớp lọc của chiến lược này. Mỗi lớp lọc là biểu đồ giá của cùng một công cụ giao dịch trong một khung thời gian cụ thể, kèm theo các tín hiệu chỉ báo bổ sung. Các lớp lọc này được phân tích theo thứ tự từ chu kỳ dài đến chu kỳ ngắn.
Mỗi lớp lọc tương ứng với một độ dài xu hướng khác nhau:
◎ Xu hướng dài hạn (thủy triều): tương ứng với lớp lọc thứ nhất, chúng ta sẽ tìm điểm vào lệnh theo hướng của nó. Khung thời gian có thể là một tháng hoặc ngắn hơn, tùy thuộc vào sở thích giao dịch của bạn.
◎ Xu hướng trung hạn (sóng): tương ứng với lớp lọc thứ hai, khung thời gian ngắn hơn một bậc so với dài hạn. Đây là khung thời gian làm việc chính để chúng ta tìm tín hiệu vào lệnh.
◎ Xu hướng ngắn hạn (gợn sóng): tương ứng với lớp lọc thứ ba, khung thời gian ngắn hơn một bậc so với trung hạn. Nó giúp tìm thời điểm vào lệnh phù hợp.
Như bạn thấy, bạn cần chọn một khung thời gian phù hợp với mình – đó sẽ là xu hướng trung hạn (lớp lọc thứ hai). Xu hướng dài hạn sẽ dài hơn trung hạn một bậc, còn xu hướng ngắn hạn sẽ ngắn hơn trung hạn một bậc.
Nếu giao dịch của bạn thường kéo dài vài ngày hoặc vài tuần, biểu đồ ngày sẽ phù hợp làm lớp lọc thứ hai. Sau đó, bạn có thể chọn biểu đồ tuần làm lớp lọc thứ nhất và biểu đồ giờ làm lớp lọc thứ ba. Trader trong ngày cũng có thể sử dụng cách tương tự với các khung thời gian nhỏ hơn. Ví dụ, nếu xu hướng trung hạn là biểu đồ 1 giờ hoặc 4 giờ, thì xu hướng dài hạn có thể là biểu đồ ngày, còn xu hướng ngắn hạn là biểu đồ 15 phút hoặc 5 phút.
Về bản chất, hệ thống Triple Screen là một bộ lọc sàng lọc giao dịch, dùng để giao dịch theo xu hướng chính sau khi điều chỉnh – đây là phương pháp kinh điển của phân tích kỹ thuật. Chúng ta tìm xu hướng dài hạn ở lớp lọc thứ nhất, sau đó tìm xu hướng trung hạn sau điều chỉnh, và cuối cùng tìm điểm vào lệnh trong khung thời gian ngắn nhất. Tiếp theo, chúng ta sẽ thảo luận chi tiết về phương pháp phân tích của từng lớp lọc.
Lớp lọc thứ nhất
Trong lớp lọc này, chúng ta chọn khung thời gian dài nhất và xác định xu hướng dài hạn, chúng ta giao dịch theo hướng của xu hướng đó. Đối với nhà đầu tư, biểu đồ tuần hoặc tháng sẽ là lựa chọn tốt nhất; đối với trader, các khung thời gian nhỏ hơn như tuần, ngày hoặc 4 giờ sẽ phù hợp hơn. Elder ví xu hướng dài hạn như dòng chảy chính, giao dịch nên thuận theo hướng dòng chảy đó.
Chúng ta xác định xu hướng thông qua các phương pháp phân tích kỹ thuật kinh điển và tín hiệu bổ sung từ chỉ báo xu hướng. Elder khuyến nghị sử dụng EMA (đường trung bình động hàm mũ) chu kỳ 13 và MACD tiêu chuẩn (12,26,9) để xác định hướng xu hướng. Sự di chuyển lên xuống của histogram MACD cho thấy hướng của xu hướng hiện tại.
Nếu histogram MACD đảo chiều từ vùng dưới 0 và di chuyển lên, thì chúng ta có thể coi xu hướng dài hạn là tăng. Nếu histogram MACD đảo chiều từ vùng trên 0 và di chuyển xuống, điều đó cho thấy xu hướng dài hạn giảm. Tương tự với EMA: nếu EMA(13) đang tăng, xu hướng là tăng; nếu EMA đang giảm, xu hướng là giảm.
Lớp lọc thứ hai
Sau khi xác định hướng xu hướng ở lớp lọc thứ nhất, chúng ta chuyển sang lớp lọc thứ hai. Trong lớp lọc này, chúng ta sẽ sử dụng biểu đồ khung thời gian nhỏ hơn, tìm xu hướng trung hạn ngược với xu hướng dài hạn và chờ nó đảo chiều. Elder ví xu hướng trung hạn như “con sóng” đi ngược dòng.
Để xác định điểm xu hướng trung hạn đảo chiều theo xu hướng dài hạn, Elder khuyến nghị sử dụng các chỉ báo dao động kinh điển: Stochastic, RSI và %R (Williams %R). Khi chỉ báo dao động đi vào vùng quá mua hoặc quá bán, tín hiệu vào lệnh thuận theo xu hướng dài hạn sẽ xuất hiện. Ngoài ra, cũng có thể sử dụng phân kỳ giữa chỉ báo dao động và biểu đồ giá.
Ví dụ, chúng ta có thể sử dụng chỉ báo Stochastic phổ biến (5, 3, 3). Nếu xu hướng trung hạn đang giảm, chúng ta có thể kỳ vọng Stochastic phát tín hiệu mua, lúc đó đường %K và %D sẽ cắt nhau trong vùng quá bán (0% đến 20%). Ngược lại, nếu xu hướng trung hạn đang tăng, chúng ta chờ Stochastic ở vùng quá mua (80% đến 100%) khi đường %K và %D cắt nhau, đưa ra tín hiệu bán.
Lớp lọc thứ ba
Lớp lọc thứ ba là bộ lọc hỗ trợ, giúp chọn thời điểm mở vị thế. Elder ví nó như việc thuận theo con sóng của dòng chảy chính. Theo Elder, lớp lọc thứ ba không cần phân tích biểu đồ riêng hay tín hiệu chỉ báo riêng. Đây là chiến lược vào lệnh bằng lệnh trailing stop.
Nếu lớp lọc thứ nhất cho thấy xu hướng tăng, và lớp lọc thứ hai cho thấy xu hướng giảm, thì trailing stop sẽ bắt tín hiệu mua khi giá đảo chiều lên. Lệnh mua stop được đặt cao hơn đỉnh của chu kỳ trước một điểm, trong chu kỳ mà chúng ta nhận được tín hiệu mua từ chỉ báo dao động. Nếu giá tiếp tục giảm, lệnh cũng sẽ di chuyển theo giá, đặt cao hơn đỉnh chu kỳ trước một điểm, cho đến khi tín hiệu mua được kích hoạt hoặc xu hướng chính đảo chiều, sau đó giao dịch bị hủy. Nếu lệnh được kích hoạt, lệnh cắt lỗ được đặt dưới đáy hai ngày.
Ngược lại, nếu xu hướng dài hạn giảm, xu hướng trung hạn tăng, lệnh trailing stop sẽ bắt cơ hội bán khi giá đi xuống. Lệnh bán stop được đặt thấp hơn đáy của chu kỳ trước một điểm, tại chu kỳ nhận được tín hiệu bán từ chỉ báo dao động. Nếu giá tiếp tục tăng, lệnh cũng sẽ di chuyển theo giá, đặt thấp hơn đáy chu kỳ trước, cho đến khi tín hiệu bán được kích hoạt hoặc xu hướng dài hạn đảo chiều, hủy tín hiệu. Nếu giao dịch được kích hoạt, lệnh cắt lỗ được đặt trên đỉnh hai ngày.
Chúng tôi cho rằng, để tăng khả năng thành công, chúng ta nên tìm thêm các yếu tố vào lệnh bổ sung ở lớp lọc thứ ba để xác nhận tín hiệu của chỉ báo dao động. Những yếu tố này có thể bao gồm: bật lên từ vùng hỗ trợ mạnh, breakout giả tại vùng đi ngang, các mô hình phân tích kỹ thuật, và các mô hình nến hoặc price action.
Các bước chính của chiến lược giao dịch “Triple Screen”
Như chúng ta đã nói ở trên, hệ thống này bao gồm ba giai đoạn sàng lọc tài sản giao dịch, nghĩa là phân tích tài sản trong các khung thời gian khác nhau và sử dụng các chỉ báo hoặc công cụ phân tích khác nhau trong mỗi khung thời gian.
Trong mỗi bước, nếu phát hiện cổ phiếu hoặc tài sản khác không đáp ứng điều kiện của giai đoạn đó, thì việc chuyển sang bước tiếp theo là vô nghĩa. Nói cách khác, chúng ta phải có đánh giá tích cực ở cả ba bước mới giao dịch tài sản đó. Trong quá trình lựa chọn, chúng ta không thỏa hiệp.
Trước khi sử dụng phương pháp Triple Screen để phân tích bất kỳ thị trường nào, bạn phải quyết định khung thời gian mà bạn muốn giao dịch. Điều này sẽ quyết định hai khung thời gian còn lại cần xem xét: một là khung thời gian cao hơn, cung cấp bức tranh thị trường toàn diện hơn; hai là khung thời gian thấp hơn, cung cấp cái nhìn chi tiết về tình hình hiện tại, cho bạn cơ hội chọn điểm vào lệnh chính xác.
Ví dụ, nếu bạn muốn giao dịch trong khung thời gian 4 giờ, bạn có thể sử dụng khung thời gian ngày để hiểu rõ hơn về thị trường, và khung thời gian 1 giờ để chọn điểm vào lệnh chính xác.
Chiến lược giao dịch “Triple Screen” (backtest và ví dụ)
Có trader nước ngoài đã backtest phiên bản chiến lược giao dịch Triple Screen, kiểm tra các quy tắc và thiết lập giao dịch của nó. Tuy nhiên, họ không hoàn toàn làm theo hướng dẫn ở trên.
Tóm tắt đơn giản chiến lược như sau:
1. Giá đóng cửa phải cao hơn giá đóng cửa của 250 ngày trước (lớp lọc xu hướng dài hạn).
2. Giá đóng cửa phải cao hơn giá đóng cửa của 22 ngày trước (lớp lọc xu hướng trung hạn).
3. Giá đóng cửa hôm nay nhất định phải là mức thấp nhất trong ba ngày.
4. Nếu 1-3 đúng, thì mua vào (long) khi đóng cửa.
5. Khi giá đóng cửa cao hơn giá đóng cửa hôm qua, chúng ta bán ra.
Tổng kết
Hệ thống giao dịch Triple Screen của Elder được ưa chuộng nhờ tính ứng dụng phổ quát, phù hợp với nhiều thị trường tài chính khác nhau. Phương pháp này cung cấp góc nhìn tổng thể về công cụ giao dịch, cho phép trader đánh giá hiệu suất của công cụ trên các khung thời gian khác nhau và tìm điểm vào lệnh theo xu hướng chính.
Đồng thời, có nhiều cách để giao dịch chiến lược Triple Screen. Backtest mà chúng tôi trình bày trong bài viết này chỉ là một ví dụ về cách bạn có thể thực hiện. Sử dụng chiến lược dựa trên dữ liệu, bạn có thể điều chỉnh quy tắc giao dịch theo sở thích của mình. Miễn là bạn có thể sinh lợi nhuận, bất cứ điều gì cũng được.
Tuy nhiên, chúng tôi muốn lưu ý rằng chỉ dựa vào tín hiệu chỉ báo dao động có vẻ chưa hoàn hảo, tốt nhất nên thêm các tín hiệu phân tích kỹ thuật như mức hỗ trợ và kháng cự, mô hình giá và price action. Trong các tác phẩm của mình, Elder dành nhiều sự quan tâm cho tâm lý giao dịch và quản lý vốn. Muốn nghiên cứu sâu hơn về phương pháp giao dịch của ông, bạn có thể đọc cuốn sách “Trading for a Living” (Giao dịch để kiếm sống).
Câu hỏi thường gặp:
Chiến lược Triple Screen hoạt động như thế nào?
Chiến lược này bao gồm ba lớp lọc. Lớp lọc thứ nhất sử dụng chỉ báo theo xu hướng trong khung thời gian cao hơn để xác định xu hướng chính. Lớp lọc thứ hai sử dụng chỉ báo dao động để tìm sóng điều chỉnh nhằm xác định điểm vào lệnh. Lớp lọc thứ ba sử dụng mức hỗ trợ/kháng cự hoặc đỉnh/đáy trước đó trong khung thời gian thấp hơn để xác định điểm vào lệnh chính xác.
Trong hệ thống Triple Screen, khung thời gian được chọn như thế nào?
Hệ thống khuyến nghị xem xét ba độ dài xu hướng: xu hướng dài hạn (thủy triều), xu hướng trung hạn (sóng) và xu hướng ngắn hạn (gợn sóng). Khung thời gian giao dịch được chọn dựa trên xu hướng trung hạn, nhờ đó có thể thấy bức tranh lớn hơn trong khung thời gian cao hơn và tìm điểm vào lệnh chính xác trong khung thời gian thấp hơn.
Làm thế nào để triển khai chiến lược giao dịch Triple Screen?
Việc triển khai bao gồm ba giai đoạn: sử dụng chỉ báo xu hướng và dao động để sàng lọc tài sản trong các khung thời gian khác nhau, xác định xu hướng chính, tìm sóng điều chỉnh và xác định điểm vào lệnh. Chiến lược yêu cầu đánh giá tích cực ở cả ba lớp lọc mới tiến hành giao dịch.