Lý thuyết sóng Elliott (Elliott Wave) là một lý thuyết phân tích kỹ thuật dùng để dự đoán xu hướng giá trong tương lai. Nó không phải là một phép tính chính xác, bởi vì thời gian xuất hiện và biên độ của mỗi con sóng đều sẽ hơi khác nhau. Đây là một khái niệm và phương pháp mô tả mang tính khung và cấu trúc tương đối.
"Lý thuyết sóng" được sáng lập bởi nhà triết học kinh tế người Mỹ Ralph Elliott, năm 1938 khi ông nghiên cứu sự thay đổi của giá cổ phiếu trong lịch sử, ông phát hiện những xu hướng này sẽ lặp đi lặp lại về mặt hình thái, những xu hướng lên xuống lên xuống rất giống "sóng biển", sẽ liên tục lặp lại và xuất hiện theo nhịp điệu, vì vậy ông đặt tên là "sóng".
Những "con sóng" này có quy luật cấu trúc nhất định, sóng nhỏ sẽ liên kết thành sóng lớn có quy mô lớn hơn với hình thái tương tự, không ngừng lặp lại và tiếp tục phát triển, lý thuyết dùng để tổng kết và quy nạp những hiện tượng sóng này được gọi là "lý thuyết sóng". Do đó đã hình thành nên lý thuyết mang tên ông, và trong nhiều năm sau đó không ngừng hoàn thiện hệ thống lý thuyết kỹ thuật này.
Elliott cho rằng, thị trường chính là tổng hòa hành vi của con người. Lý thuyết sóng Elliott được ứng dụng đến ngày nay, vẫn là một trong những lý thuyết giao dịch tốt nhất để dự đoán hành vi của thị trường tài chính.
Giao dịch cần hơn là quản lý rủi ro, chứ không phải so sánh quyết định giao dịch đúng hay sai. Lý thuyết sóng Elliott có thể mang lại tỷ lệ rủi ro/lợi nhuận tốt, do đó có lợi cho quản lý rủi ro. Bài viết này mong muốn giới thiệu đến mọi người lý thuyết sóng Elliott, cũng như cách sử dụng nó để giao dịch.
Hình thái cơ bản của sóng Elliott là "5 sóng đẩy, 3 sóng điều chỉnh"
Hình thái cơ bản của sóng Elliott là "5 sóng đẩy, 3 sóng điều chỉnh", từ đó hình thành nên một "chu kỳ 8 sóng" hoàn chỉnh, trong đó mục đích của sóng đẩy là thúc đẩy xu hướng chính của thị trường, còn sóng điều chỉnh là sự hồi lại hoặc sửa đổi đối với xu hướng.
Tuy nhiên, sóng có thể sẽ phức tạp hơn mô hình lý tưởng này, điều này đã đưa vào khái niệm "sóng mở rộng".
Trong lý thuyết sóng Elliott, "sóng mở rộng" chỉ trong một chu kỳ 8 sóng, sóng đẩy (thường là sóng thứ 1, 3 hoặc 5) trở nên đặc biệt dài, vượt quá độ dài của các sóng khác, trong trường hợp này, con sóng đặc biệt dài này sẽ được phân tách thành nhiều sóng nhỏ, chứ không phải là một con sóng đơn lẻ.
Ví dụ, nếu sóng thứ ba trở thành một sóng mở rộng, thì chúng ta sẽ thấy một cấu trúc dao động chi tiết hơn xuất hiện trong sóng thứ ba, hình thành nên một mô hình có những đợt rung lắc nhỏ, hồi lại nhỏ liên tục xuất hiện, chứ không phải là những dao động lớn thông thường, cấu trúc chi tiết này có thể giúp chúng ta dự đoán chính xác hơn xu hướng giá của thị trường.
Tóm lại, "sóng mở rộng" là một khái niệm quan trọng trong lý thuyết sóng Elliott, nó phản ánh tính phức tạp và tính phi tuyến của sự biến động giá trên thị trường, và có thể giúp nhà đầu tư dự đoán và hiểu thị trường chính xác hơn.
3 nguyên tắc của sóng Elliott
Sóng Elliott có 3 nguyên tắc sau đây.
◐ Nguyên tắc ①: Thời gian kéo dài của sóng thứ 3 trong sóng đẩy không được là ngắn nhất trong sóng 1, sóng 3, sóng 5
◐ Nguyên tắc ②: Sóng thứ 2 trong sóng đẩy khi điều chỉnh không được vượt quá điểm khởi đầu của sóng 1
◐ Nguyên tắc ③: Đáy của sóng thứ 4 trong sóng đẩy không được thấp hơn đỉnh của sóng thứ 1
※Ở đây cái gọi là "sóng đẩy" chính là sóng xung kích.
Sau khi thỏa mãn các nguyên tắc trên thì lý thuyết sóng Elliott sẽ được thiết lập, có thể dễ dàng dự đoán sự điều chỉnh sau đó hơn. Tuy nhiên, cho dù thỏa mãn các nguyên tắc trên, xu hướng cũng không nhất định sẽ dao động theo quy luật sóng Elliott, cần phải chú ý nhiều hơn.
Quy tắc của lý thuyết sóng Elliott
Như đã nói ở trên, lý thuyết sóng cơ bản nhất được cấu thành từ 8 sóng, lần lượt là 5 sóng đẩy (Impulse Waves), 3 sóng điều chỉnh (Corrective Waves).
Nói một cách đơn giản, trader có thể coi lý thuyết sóng là sự thay đổi của ba khối:
1. Hình thái: Sự chuyển đổi giữa sóng tăng và sóng điều chỉnh
2. Tỷ lệ: Sự thay đổi tỷ lệ giữa sóng tăng và sóng điều chỉnh
3. Thời gian: Phân tích thời gian kéo dài giữa hai sóng, sự thay đổi cân bằng
Quy tắc sóng trong thị trường long short
Nói chung, lý thuyết sóng Elliott vẫn có những quy tắc cơ bản của nó tồn tại, nhưng thị trường là biến đổi trong chớp mắt, dưới đây xin chia sẻ với trader ba quy tắc sắt của long short, khi nhận thấy xu hướng giá đi ngược lại với quy tắc sắt, nhất định phải nâng cao cảnh giác chú ý đến tính ứng dụng của lý thuyết sóng.
Ba quy tắc sắt của thị trường tăng:
◑ Đáy của sóng 2 không được hồi lại hoàn toàn phá vỡ đáy của sóng 1 (phá vỡ giả)
◑ Sóng 3 thường là sóng tương đối dài trong sóng dẫn động
◑ Đáy của sóng 4 không được trùng lặp với đỉnh của sóng 1 (không phá vỡ đường cổ)
Ba quy tắc sắt của thị trường giảm:
◑ Sự hồi phục của sóng b nhất định sẽ nhỏ hơn đỉnh của sóng a (phá vỡ giả)
◑ Sóng c thường có biên độ lớn và thời gian rất dài, khối lượng giao dịch tổng thể cũng lớn
◑ Khi sóng c hồi phục, điểm cao nhất không được trùng lặp với điểm thấp nhất của sóng a
Nói một cách đơn giản, giá vốn dĩ sẽ tăng và giảm theo xu hướng thị trường, đây là quá trình xen kẽ lẫn nhau, lý thuyết sóng chính là không ngừng tuần hoàn giữa sóng đẩy và sóng điều chỉnh, và khi 8 con sóng đều xuất hiện, thì đại diện cho một chu kỳ lớn đã hoàn thành, xu hướng sẽ bước vào 8 sóng tiếp theo.
※Lưu ý: Lý thuyết sóng là một xu hướng tuần hoàn long short, điều này không có nghĩa là sau khi giá giảm nhất định sẽ kết thúc xu hướng tăng dài hạn hoặc xu hướng giảm, rất có thể trong con sóng mới, giá sẽ tạo đỉnh mới hoặc phá đáy mới.
Ba phương pháp giao dịch sóng Elliott
◓ Giao dịch sóng thứ ba
Một nguyên tắc quan trọng khi giao dịch lý thuyết sóng Elliott, đó là trong các sóng cơ bản, ít nhất có một con sóng là sóng mở rộng, phải lớn hơn 161.8% kích thước của các sóng không mở rộng khác.
Nói một cách đơn giản, sóng mở rộng cũng là một con sóng dài nhất. Trong phần lớn trường hợp, sóng thứ ba sẽ trở thành con sóng mở rộng, và sóng thứ hai trước đó có thể hồi lại khoảng 50%-61.8% của sóng thứ nhất.
Gặp trường hợp như vậy, rõ ràng là cơ hội phù hợp để giao dịch. Trong sóng cơ bản tăng, chỉ cần đặt một lệnh giới hạn mua trong khoảng 50%-61.8% của sóng thứ nhất, chốt lời đặt ở khoảng 161.8% kích thước của sóng thứ hai, cắt lỗ thì phải đặt ở nơi xu hướng cơ bản bắt đầu.
◓ Giao dịch sóng phẳng
Trong sóng điều chỉnh, sóng phẳng sẽ thường xuyên hình thành. Elliott đã nhận diện không ít hơn 10 loại hình thái như vậy. Mặc dù số lượng nhiều, nhưng chúng đều có một điểm chung: sóng b phải hồi lại đến ít nhất 61.8% của sóng a trước đó.
Do đó, chìa khóa để giao dịch sóng phẳng là phải phân tích sóng a. Nó là sóng cơ bản hay sóng điều chỉnh? Sóng phẳng cũng có cấu trúc a-b-c, và sóng a và sóng b thể hiện hoạt động điều chỉnh, sóng c mới có thể hình thành cấu trúc 5 sóng hoàn chỉnh.
Nếu sóng a trông không giống sóng cơ bản, thì nó nhất định là sóng điều chỉnh. Sau đó tiếp theo là tìm xem điều kiện hồi lại 61.8% có được thỏa mãn hay không.
◓ Giao dịch sóng thứ năm
Giao dịch lý thuyết sóng Elliott còn có một quy tắc rất mạnh, đó là sóng 1 không nên bằng sóng 5. Do đó, trader sóng Elliott sẽ đơn giản so sánh độ dài của sóng thứ nhất và sóng thứ năm.
Nếu sóng thứ năm chỉ bằng 61.8% của sóng thứ nhất, thì trong cấu trúc 5 sóng tăng phù hợp để short. Cắt lỗ đặt ở nơi sóng mở rộng kết thúc.
Tuy nhiên, giao dịch sóng thứ năm có rủi ro lớn hơn, bởi vì thị trường ở đây sẽ xuất hiện nhiều khả năng.
Chiến lược giao dịch kết hợp sóng Elliott với đường Fibonacci hồi lại
Sóng Elliott trong xu hướng tăng, được cấu thành từ 5 sóng tăng và 3 sóng giảm, trong quá trình tăng sẽ có hồi lại, nhưng, tăng đến mức giá nào mới xuất hiện hồi lại? Sau khi hồi lại thì dừng ở mức giá nào? Về những điều này mặc dù sóng Elliott không có một quy luật nghiêm ngặt, nhưng cũng sẽ có một số tiêu chuẩn đại khái.
Lúc này, chúng ta cần sử dụng đường Fibonacci hồi lại (đường tỷ lệ vàng). Sử dụng đường Fibonacci hồi lại có thể nắm được sau khi dùng đường nối điểm cao nhất và điểm thấp nhất, hỗ trợ sau khi hồi lại hoặc kháng cự sau khi hồi phục sẽ ở mức bao nhiêu phần trăm. Nói chung, phần lớn trader sẽ chú ý đến 23.6%, 38.2% và 61.8%.
Vì vậy, nếu sử dụng đường Fibonacci hồi lại thì có thể phân tích được hỗ trợ sau khi hồi lại hoặc kháng cự sau khi hồi phục của sóng Elliott. Nhưng, cũng không có nghĩa là nhất định sẽ hồi lại hoặc hồi phục đến gần 38.2% hoặc 50.0% hoặc 61.8%. Chỉ là một phương pháp phân tích thị trường, mong mọi người có thể ghi nhớ.
Kết luận
Thay vì nói lý thuyết sóng là được tạo ra, không bằng nói nó là một sự "phát hiện". Lý thuyết sóng giống như việc quan sát những hiện tượng mà thị trường tiết lộ, thông qua kiểm chứng để tìm kiếm, định nghĩa quy luật thị trường, không phải nói là tạo ra, phát minh ra một phương pháp giải thích nhịp đập thị trường, mà là phát hiện ra quy luật thị trường có thể được giải thích như vậy, hơi giống như Newton phát hiện ra trọng lực, chứ không phải phát minh ra trọng lực.
Cũng giống như Tô Thức từng làm một bài thơ: "Hoành khán thành lĩnh trắc thành phong, viễn cận cao đê các bất đồng, bất thức Lư Sơn chân diện mục, chỉ duyên thân tại thử sơn trung" (Ngang nhìn thành dãy núi, nghiêng nhìn thành đỉnh núi, xa gần cao thấp đều khác nhau, không biết được diện mạo thật của núi Lư, chỉ vì thân đang ở trong núi này). Trong thị trường, biết mình đang làm gì, hiểu được vị trí của mình là một khâu rất quan trọng, đi kèm với sự thay đổi tâm lý của trader, sự đối kháng, lý thuyết sóng nói trắng ra chính là cố gắng phát hiện ra sự dao động này, khi bạn rõ ràng mình đang ở giai đoạn nào, nhịp điệu giao dịch sẽ không bị rối loạn, nắm vững lý thuyết sóng giống như nắm vững phương pháp hô hấp, giúp trader dễ dàng ứng phó với tình hình thị trường.