ニール・フラーは高く評価されている金融市場トレーダー、コラムニスト、そしてトレードトレーニングの指導者であり、16年以上の金融市場取引経験を持っています。現在、彼のプライスアクショントレードは多くのトレーダーから「権威」と見なされています。2016年、ニールは「ミリオンダラートレーダーコンテスト」で優勝し、3ヶ月間で驚異的な369%の取引リターンを獲得しました。これにより、業界メディアから「ミリオンダラートレーダー」と呼ばれることが多くなりました。
過去20年以上にわたり、Nailはプライスアクショントレードの核心的な芸術を研究し習得することに専念しており、外国為替、先物、株式、CFDなど、金融市場の多くの分野で豊富な知識を持っています。
しばらく取引をしていると、「ドローダウン」という言葉を頻繁に耳にするようになります。なぜドローダウンがそれほど重要なのでしょうか、そしてどうすればドローダウンをよりうまく活用できるのでしょうか？おそらく多くの人はまだよく理解していないかもしれません。
市場における「ドローダウン」は非常に定義しやすく理解しやすい概念です。簡単に言えば、ドローダウンとは市場のある期間において、価格が以前の状態に戻ることであり、上昇することも下落することもあります。私たちが歩くときに前進もできれば元の方向に戻ることもできるのと同じです。ドローダウンもまた価格の反転現象です。
なぜドローダウンが重要なのでしょうか？理由は多くあります。例えば、ドローダウンはより良い価格で再エントリーする機会を提供し、ストップロスをより適切に設定でき、リスクリワード比率を向上させることができます。ドローダウンエントリーはより安全なエントリータイプとも見なされています。トレーダーの目標は常により有利なエントリー価格を獲得し、リスクを可能な限り管理し、同時に利益を増やすことですが、ドローダウンエントリーの方法をうまく使えば、これら3つの目標を同時に達成できます。
ドローダウントレードの優位性
ドローダウントレードについて話す前に、まずその優位性を明確にする必要があります：
より高い利益可能性のあるエントリー。ドローダウンの本質は、ドローダウンが終了した後も価格が以前の変動方向に戻り続けることです。したがって、ドローダウンは良いエントリー機会を提供し、ドローダウン後に価格行動シグナルが現れれば、それは高い利益可能性のあるエントリーを意味します。
早期に淘汰されにくいストップロス設定。ドローダウンはストップロス設定をより柔軟にし、トリガーされる可能性のある領域からより遠くにストップロスを設定できます。例えば、重要な価格や移動平均線などからストップロスを遠ざけることができます。
より良いリスクリワード比率。理論的には、ドローダウンエントリーはよりタイトなストップロスを設定できます。なぜなら、エントリーが重要な価格により近いからです。よりタイトなストップロスはより良いリスクリワード比率を意味します。もちろん、よりタイトなストップロスを設定するかどうかはあなた次第です。
たとえこの時点でよりタイトなストップロスを選択せず、通常のストップロス範囲を選択しても、取引のリスクリワードは依然として良くなります。元々100ピップのストップロス、200ピップの利益目標が、今では100ピップのストップロス、250ピップの利益目標になります。なぜなら、ドローダウンエントリー時には、すでにドローダウンしたスペースが利益の一部になるからです。
ドローダウントレードの欠点
優位性があれば当然欠点もあります。以下の点に注意する必要があります：
より多くの取引機会を逃す。例えば、ドローダウンを待つ間に、いくつかの取引機会が逃げてしまい、最終的にドローダウンが発生しないかもしれません。しかし、私は取引を逃す方がオーバートレードより良いと考えています。
全体的に取引が少なくなる。多くの場合、市場のドローダウンの力が不十分で、あなたのドローダウンエントリー設定をトリガーできません。多くのドローダウンは小幅なものです。
上記の2点を総合すると、ドローダウントレードはトレーダーを困惑させる可能性があり、トレーダーは大きな原則性を持つ必要があります。しかし、私はこの原則性が確立されれば、ドローダウントレードは必ずあなたの取引事業を大多数の人よりも良くすると考えています。
ドローダウンはストップロス設定をより柔軟にする
上記で述べたように、ドローダウントレードの優位性の一つはより強力なストップロス設定です。不合理なストップロスは早期に強制退出させられやすいですが、ドローダウンの出現により、ストップロスをより安全な位置に設定できます。
市場がドローダウンするとき、特にトレンド相場では、このドローダウンによりどの領域がストップロスを設定するのにより安全な領域かをよりよく理解できます。ほとんどのドローダウンはサポートやレジスタンスの近くで発生するため、これら2つの重要な価格から離れた場所にストップロスを設定できます。
異なるドローダウンエントリータイプ
1. 価格行動シグナルがない場合のドローダウンエントリー
2. 価格が重要な価格までドローダウンし、融合点が現れる
これはおそらく私の最も好きなドローダウントレード戦略です：日足チャートで価格が重要な価格までドローダウンするのを待ち、そこで明確な価格行動シグナルが形成されるのを待ちます。これは利益可能性が最も高い方法だと考えています。
3. 移動平均線（価格平均）へのドローダウン
市場は平均回帰する傾向があり、この平均は移動平均線で見ることができます。
4. 50%領域へのドローダウン
価格は主要な変動のほぼ50%の場所でドローダウンする傾向があります。どのチャートを注意深く見ても、この現象が頻繁に発生することがわかります。したがって、これらの50%領域付近のドローダウンに注目でき、ドローダウンが終了した後、価格は再び以前の変動を続けます。この現象が毎回現れるわけではありませんが、発生頻度が非常に高いため、ドローダウントレードの重要なツールとして完全に使用できます。
5. シグナルとしてのローソク足またはシグナル領域へのドローダウンエントリー
ドローダウンを有効に活用する別の方法は上記とは異なります。私はこれを50%ピンバーリトレースメントと呼びます。つまり、長いヒゲのピンバーが現れたとき、価格がこのピンバーの中央までドローダウンする可能性があり、その時が良いエントリー機会です。
6. 価格がイベント領域までドローダウンしたときのエントリー
価格が私がイベント領域と呼ぶ場所までドローダウンするとき、これは非常に高い利益可能性のある機会です。
結びに
これで価格行動のドローダウンについてより明確な認識を持ち、なぜ多くのトレーダーがドローダウントレードを重視するのかを理解していただけたことを願っています。もちろん、ドローダウントレードにはまだ多くの内容がありますが、この共有は主に基礎知識を提供し、すぐにドローダウントレードの実践を開始できるようにすることを目的としています。