'일본 주식의 신'이라 불리는 아이바 시로(相場師朗)는 현재 전문 주식 트레이더로, 20세부터 주식 거래를 시작해 40년의 매매 경력을 보유하고 있습니다. 주식을 본업으로 삼아 자신의 자금으로 다양한 투자 시장에 참여하며, 미국·유럽 주식시장, 금·원유, 외환 등 투자 영역을 아우릅니다. 알려진 바에 따르면 그는 주식시장에서만 100억 엔(약 7,784만 달러, 약 1,050억 원) 이상의 이익을 올렸습니다. 현재는 캔들 차트 흐름과 롱·숏 매매 연구에 전념하고 있으며, 저서로는 《일본 주식의 신이 연전연승하는 기술적 차트 투자법》, 《일본 주식의 신의 신호 판독 교실》 등이 있습니다.
먼저 캔들과 100일 이동평균선으로 추세를 판단하라
실전 사례로 기본 관념을 키워라
기법을 전수하기 전에, 먼저 실제 매매 과정을 되돌아봅시다. 그러면 제가 어떤 방법으로 수익을 내는지 이해하게 되고, 거래에 대한 기본 관념도 갖추게 될 것입니다.
완전히 기초가 없는 초보자는 자신이 이해하지 못할까 걱정할 수 있습니다. 안심하세요. 제 매매 기술을 배우지 않았더라도, 아래 세 가지 준칙을 먼저 익히고 제가 소개하는 사례를 보면 거래의 기초를 이해할 수 있습니다.
지금 당장 이해하지 못해도 괜찮습니다. 개요만 파악하면 충분합니다.
캔들과 100일 이동평균선을 읽는 '세 가지 준칙'
차트를 보자마자 캔들이 100일선 위에 있는지 아래에 있는지 확인하라
실제로 거래하기 전에, 롱을 할지 숏을 할지 기본 전략을 결정해야 합니다. 제가 쓰는 방법은 '이동평균선'과 '캔들'을 관찰하는 것입니다.
일반적으로 많이 쓰는 이동평균선은 5일선, 20일선, 60일선, 100일선(이하 5일선, 20일선, 60일선, 100일선)입니다. 뒤에서 예제를 볼 때 100일선에 주목하세요.
캔들이 100일선 위에 있으면 '롱'
캔들이 100일선 위에 있다는 것은 현재 가격이 지난 100일 평균가보다 높다는 뜻이며, 계속 상승할 가능성이 매우 높습니다.
상승장에서는 '롱'을 해야 합니다. 상승장에서 '숏'은 기본적으로 매우 위험하며, 설령 반전 조짐이 보이더라도 곧바로 다시 상승할 수 있습니다.
캔들이 100일선 위에 있을 때 주가가 하락하더라도 숏을 하지 말고, 주가가 계속 상승할 때 매수하는 것이 수익을 내기 쉽고 위험도 더 작습니다.
물론 숏을 전혀 할 수 없는 것은 아닙니다. 충분한 연습 경험을 쌓으면, 앞으로 상승장에서도 약간 숏을 해서 소소한 수익을 낼 수 있습니다.
그렇긴 해도, 고수가 된 후에도 저는 주가가 100일선 위에 있으면 '롱', 반대면 '숏'을 권합니다. 그게 훨씬 안전합니다.
먼저 PPP(Panpakapan)/반PPP 차트 패턴이 무엇인지 알아봅시다
PPP 차트 패턴은 강력한 상승 추세입니다.
캔들이 100일선 아래에 있으면 '숏'
캔들이 100일선 아래에 있다는 것은 현재 주가가 지난 100일 평균 주가보다 낮다는 뜻이며, 계속 하락할 가능성이 매우 높습니다.
하락장에서는 '숏'을 해야 합니다. 마찬가지로 하락장에서 '롱'도 매우 위험하며, 설령 반전 조짐이 보이더라도 곧바로 다시 하락할 수 있으므로 기본적으로 위험을 감수해서는 안 되고, '숏'을 해야 수익을 내기 쉽습니다. 물론 고수가 된 후에는 앞으로 하락장에서도 약간 '롱'을 해서 소소한 수익을 낼 수 있습니다.
이 세 가지만 먼저 기억하세요. 이 세 가지는 '기초 중의 기초'입니다.
숏 스퀴즈와 롱 킬의 중요한 신호
이동평균선이 순서대로 위를 향하면, 일시적 하락 후에도 다시 오른다
위에서 PPP에 대해 대략 설명했습니다. 이는 이동평균선이 상승·하락 추세를 배열하는 방식입니다. 그렇다면 바퀴벌레처럼 죽지 않는다는 것은 무슨 뜻일까요?
아무리 때려도 다시 살아난다는 뜻입니다. 더 이해가 안 되시죠?
주식 예시인 '세키스이하우스' 일봉 차트로 설명하겠습니다. 차트의 이동평균선은 PPP로, 상승 국면에 속합니다.
이 차트의 상승세를 보면, 어떤 사람들은 이렇게 생각할 수 있습니다. '이렇게 많이 올랐으니 음봉이 나오면 떨어지겠지?' 그래서 숏을 시도하지만, 얼마 안 가 다시 올라옵니다. 이때도 그들은 포기하지 않고, 다음 하락세가 나타나기를 기다렸다가 다시 용기를 내어 숏을 치며 이번엔 확실하다고 믿습니다. 결과적으로 상승 기세가 다시 살아나 하늘 높이 치솟습니다.
제 매매법을 사용하면, 추세를 잘못 보고 숏을 쳤더라도 하단 부분이 나타나면 손절하면 되므로 이론상 큰 손실은 없습니다.
그런데 어떤 사람들은 거래를 도박처럼 해서, 한 번에 원금과 이자를 모두 되찾으려 합니다. 많은 분이 비슷한 경험이 있을 것입니다.
PPP 패턴에서 각 이동평균선 사이에 큰 간격이 있거나 이동평균선이 급한 각도를 보이면, 이는 상승세 또는 하락세가 강력하다는 신호입니다.
세키스이하우스의 차트는 상승 기세가 강력한 흐름입니다. 따라서 일시적으로 하락해도 다시 오릅니다.
이동평균선 간격이 크고 각도가 급하면 추세가 강력하다는 뜻
아래 '니혼스이산' 일봉 차트를 보세요. 이는 하락 추세의 반PPP를 나타냅니다. 이 차트도 마찬가지로 이동평균선 사이 간격이 크고 급한 각도로 떨어집니다.
캔들도 100일선에서 상당히 떨어져 있는데, 이는 최근 주가가 지난 100일 평균 주가보다 훨씬 낮다는 뜻이며, 하락세가 강력하다는 것을 의미합니다.
따라서 반PPP 국면은 방금 본 세키스이하우스와 완전히 반대입니다. 바닥까지 떨어져 반등한다고 생각해 매수하면 곧바로 하락합니다. 하락 후 다시 오르면 또 매수했다가 다시 하락합니다. 손실은 점점 커집니다…… 이런 상황은 실제로 흔합니다.
단기 변동은 'PPP'와 '반PPP' 추세에 영향을 주지 않는다
PPP가 드디어 하락한다고 생각하면 다시 오릅니다. 반대로 반PPP가 하락을 멈추고 반등한다고 생각하면 다시 하락합니다. 이 두 가지 흐름은 모두 매우 강력하며, 단기 변동은 큰 추세에 영향을 주지 않습니다.
이 현상은 죽지 않는 바퀴벌레와 같습니다. 그래서 제가 PPP를 죽지 않는 '바퀴벌레'라고 부르는 것입니다.
이는 제가 여러 해 실제로 매매하며 느낀 소감이며, 제 아래 거래 경험이 풍부한 학생들도 모두 같은 소감을 가지고 있습니다. 결코 제가 지어낸 말이 아닙니다.
떨어져야 할 때 떨어지지 않으면 숏 스퀴즈, 올라야 할 때 오르지 않으면 롱 킬. 주식 시장에 발을 들이면 이런 상황을 쉽게 마주칩니다.
따라서 PPP든 반PPP든, 죽지 않는 '바퀴벌레'로 여겨야 합니다.
PPP가 떨어질 것 같다고 해서 섣불리 숏을 치지 말고, 반PPP가 오를 것 같다고 해서 섣불리 롱을 치지 마세요. 이 점을 반드시 명심하세요.
만약 상승세나 하락세가 정말로 끝나고 추세가 순조롭게 반전되더라도, 매매 기회를 잃었을 뿐 금전적 손실은 없습니다.
저점 매수를 하지 않아야 위험을 피하고 자금을 안정적으로 쌓을 수 있다
예를 들어, 지금 깊은 하락 후 반등하는 국면이 나타났다고 합시다.
캔들이 100일선 아래에 있고 이동평균선도 반PPP를 보이며, 이후 계속 하락할 것으로 예측해 롱을 하지 않았습니다. 그런데 흐름이 이미 바닥까지 떨어져 이후 주가가 계속 상승한다면…… 이때 사지 않은 것을 후회하는 것은 인지상정입니다.
어떤 사람들은 자신이 최저점에 사서 최고점에 팔았다고 자랑합니다. 문제는, 매번 최저점에 살 수 있을까요? 그들도 분명 바닥을 잘못 판단한 적이 있을 것입니다.
일부러 저점 매수를 하지 않으면, 비록 최대 상승 파동을 다 얻지는 못하더라도 적어도 잘못 판단해 크게 손실 볼 위험은 없습니다. 장기적 관점에서 자산을 안정적으로 늘릴 수 있고, 원금을 잠식하지 않습니다.
그래서 PPP 국면을 보면 항상 자신에게 상기시켜야 합니다. 그것은 바퀴벌레 같은 흐름이라 아무리 때려도 죽지 않으니, 절대 역추세 매매를 하지 말라고요.
제가 왜 이 점을 거듭 강조할까요? 이치는 모두 알지만, 실제 거래할 때 인간의 본성은 유혹을 극복하지 못하기 때문입니다.
항상 자신에게 상기시키지 않으면, 하락 추세에서 롱을 하거나 상승 추세에서 숏을 참지 못하게 됩니다. 이는 자신의 돈으로 위험을 감수하는 것입니다.
이치를 아는 것과 실전에서 지키는 것은 별개이며, 특히 똑똑한 사람일수록 이 문제를 더 잘 범합니다. 너무 똑똑하기 때문에 자신이 실전에서 늘 이길 것이라 착각하는 것입니다. 저는 여러 해 동안 많은 학생을 보며 깊이 느꼈습니다.
다시 한 번 말씀드립니다. PPP의 흐름은 죽지 않는 '바퀴벌레'입니다.
제가 잔소리한다고 싫어할 분이 분명 있을 것입니다. 하지만 너무 어려워서 계속 귀에 못이 박히도록 가르쳐 여러분의 머릿속에 새겨야 하는 것입니다.
'PPP의 흐름은 죽지 않는 바퀴벌레'라는 말을 집 화장실, 천장, 자동차 엔진 커버에 붙여두는 것이 가장 좋습니다. 이웃집 창문에 붙여도 저는 반대하지 않겠습니다.
어쨌든 명심하고, 이 관념을 안전한 거래 기술로 여겨 잘 익히세요.
투자는 연습할 수 있는 기술
아이바 시로는 주식 투자의 본질이 연습을 통해 검증할 수 있는 기술이며, 도박이나 수수께끼 맞히기와는 다르다고 늘 믿어왔습니다. 이는 아이바 시로의 투자 철학이기도 합니다.
아래에서는 아이바 시로의 3대 매매 기법을 소개하겠습니다:
파동형 롱·숏 양방향 매매
이 방식은 장기 차트의 파동 흐름에서 매매하는 것으로, 큰 수익을 겨냥하는 투자 기법입니다.
단기 매매
횡보 후 큰 폭의 상승·하락 사이에서 매매하는 것으로, 알려진 바에 따르면 이 매매操作에 쓰이는 시간은 파동형 롱·숏 양방향 투자법보다 더 짧습니다.
산탄총 투자법
이 투자법은 단기 투자 방식으로, 단기 상승·하락 흐름 중 매매하기 쉬운 시점을 포착해 수익을 내는 방법입니다.