Хясааны арилжааны дүрэм нь ихээхэн анхаарал татсан арилжааны стратеги бөгөөд хөрөнгө оруулагчид үүнийг "арилжааны ариун грааль" гэж үздэг. Үүний гол санаа нь арилжаачин зах зээлийн чиг хандлага болон дохионд үндэслэн хэрхэн шийдвэр гаргах, хөдөлгөөнт дундажийн стратегиар дэмжигдэх бөгөөд энэ нь хөрөнгө оруулагчдад зах зээлийн динамикийг илүү сайн ойлгож, ухаалаг хөрөнгө оруулалтын шийдвэр гаргахад тусална.
"Хясааны систем" бол бүрэн арилжааны систем бөгөөд энэ нь арилжааны бүх талыг хамардаг ба арилжаачны субъектив шийдвэрийг бараг агуулдаггүй.
Амжилттай ихэнх арилжаачид механик дүрэм бүхий арилжааны системийг ашигладаг. Энэ нь санамсаргүй тохиол биш.
Сайн механик арилжааны систем нь арилжааны бүх үйл явцыг автоматжуулна. Энэ систем нь арилжааны шийдвэр бүрт хариулт өгдөг. Энэ нь юу хийх ёстойг нарийн тодорхойлсон тодорхой дүрэмтэй тул бидний арилжааг илүү хялбар болгодог. Илүү чухал нь, энэ системийн механизм нь арилжаачны сэтгэл хөдлөлийн шийдвэрийг арилгаж чаддаг — энэ бол гол түлхүүр юм.
Хэрэв та систем чинь урт хугацаанд ашиг олох болно гэдгийг тодорхой мэдэж байвал, алдагдлын үе шатанд ч гэсэн системийн заасан ёсоор арилжаа хийх болно. Харин эсрэгээр, хэрэв таны арилжаа субъектив дүгнэлтээс хамаардаг бол айх үедээ зоригтой байх ёстой, шуналтай үедээ болгоомжтой байх хэрэгтэй. Энэ бол механик дүрэмгүй эсвэл сэтгэл хөдлөлийн механизмаас хамааралтай системээр арилжаа хийх үед тулгардаг сэтгэл зүйн тэмцэл юм.
Хэрэв та үр дүнтэй ажилладаг механик арилжааны системтэй бөгөөд түүнийгээ үргэлж чанд мөрддөг бол, тасралтгүй алдагдал эсвэл тасралтгүй ашгийн үе шатанд байгаа эсэхээс үл хамааран таны арилжаа тогтвортой байх болно. Бүрэн туршигдсан системээс олж авсан итгэл, тогтвортой байдал, сахилга бат нь олон амжилттай арилжаачдыг амжилтад хүргэх гол түлхүүр юм.
Хясааны арилжааны систем бол бүрэн арилжааны систем юм. Түүний дүрмүүд нь арилжааны тал бүрийг хамардаг бөгөөд арилжаачны субъектив шийдвэрт орон зай үлдээдэггүй.
Бүрэн системийн бүрэлдэхүүн хэсгүүд
Бүрэн арилжааны систем нь амжилттай арилжаанд шаардлагатай бүх шийдвэрийг агуулна:
■ Зах зээл — юу авах эсвэл юу зарах
■ Байр суурийн хэмжээ — хэр их авах эсвэл хэр их зарах
■ Оролт — хэзээ авах эсвэл зарах
■ Stop loss стратеги — алдагдалтай арилжаанаас хэзээ гарах
■ Take profit стратеги — ашгийг хэзээ түгжих
■ Гүйцэтгэлийн стратеги — хэрхэн авах эсвэл зарах
Зах зээлийн хүчин зүйл — юу авах эсвэл юу зарах
Эхний шийдвэр бол юу авах, юу зарах вэ гэдэг. Хэрэв та хэт цөөн зах зээл дээр арилжаа хийвэл, оролцоогүй зах зээлийн өсөлт эсвэл уналтын чиг хандлагаас ашиг олох боломжоо ихээхэн бууруулна. Мөн хэт бага хэмжээтэй эсвэл чиг хандлага тодорхойгүй (консолидаци, эмх замбараагүй хэлбэлзэл) зах зээл дээр арилжаа хийх ёсгүй.
Тоо хэмжээний хүчин зүйл — хэр их авах эсвэл хэр их зарах
Хэр их авах эсвэл хэр их зарах вэ гэдэг нь маш үндсэн асуудал боловч бараг бүх арилжаачид үүнийг байнга үл тоомсорлодог эсвэл энэ хүчин зүйлийг буруу удирддаг. Шалтгаан нь арилжаачид үүний талаар хангалттай мэдлэггүй байж болно.
Авах эсвэл зарах тоо хэмжээ нь багцын төрөлжүүлэлт болон хөрөнгийн менежментэд нөлөөлдөг. Багцын төрөлжүүлэлт гэдэг нь эрсдэлийг олон төрлийн санхүүгийн бүтээгдэхүүн (хувьцаа, бонд, валют, түүхий эд гэх мэт) дээр хуваарилах арга бөгөөд өндөр амжилтын магадлалтай арилжааг барих боломжийг нэмэгдүүлснээр ашиг олох боломжийг дээшлүүлдэг. Хөрөнгийн менежментийн мөн чанар бол эрсдэлийн хяналт — таны шинжилгээтэй нийцэх чиглэлд зах зээл явахаас өмнө хэт их алдагдлаас болж данс шатаахаас зайлсхийх явдал юм.
Хэр их авах эсвэл хэр их зарах вэ гэдэг нь арилжааны хамгийн чухал талуудын нэг юм. Ихэнх шинэ арилжаачид арилжаа бүрт хэт их эрсдэл хүлээдэг бөгөөд энэ нь тэдэнд "сайн" арилжааны систем байсан ч данс шатаах магадлалыг ихээхэн нэмэгдүүлдэг.
Оролт — авах эсвэл зарах цаг
Хэзээ авах эсвэл зарах вэ гэдгийг шийдэхийг ихэвчлэн оролтын шийдвэр гэж нэрлэдэг. Арилжааны систем ихэвчлэн оролтын дохио өгдөг: зах зээлд нэвтрэх (авах эсвэл зарах) үнийн түвшин болон зах зээлийн нөхцөлийг нарийн тодорхойлдог. Ихэвчлэн арилжаачид энэ хүчин зүйлд хамгийн их анхаарал хандуулдаг. Систем суралцахдаа зөвхөн хэзээ орох талаар л санаа тавьдаг, бага зэрэг дээрдүүлбэл хэзээ гарах талаар санаа тавьж болно.
Үнэндээ оролтын хүчин зүйл чухал боловч энэ нь хамгийн чухал биш юм. Хэрэв та бусад хүчин зүйлсийг (доор дурдах) анхаарахгүй бол таны систем хэзээ ч оновчлогдохгүй. Энэ бол бид системээ байнга сольж байсан ч алдагдал хүлээсээр байгаа шалтгаан юм.
Stop loss стратеги — алдагдалтай арилжаанаас гарах цаг
Stop lossгүй арилжаачин урт хугацаанд хэзээ ч амжилтад хүрэхгүй. Та нэг арилжаанд ашиг олж магадгүй, гэхдээ байнга ялж чадахгүй, алдагдал хүлээх үе заавал ирнэ. Хэрэв энэ алдагдалтай арилжаа цаг тухайд нь stop loss хийгдээгүй бол юу болох вэ? Stop loss-ийн хамгийн чухал зүйл нь: оролтын цэгийг тодорхойлохоос өмнө хаана гарахаа урьдчилан тодорхойлох явдал юм.
Take profit стратеги — ашгийг түгжих цаг
Олон "арилжааны систем" гэж нэрлэгддэг зүйлс бүрэн арилжааны системийн нэрээр зарагддаг боловч ашигтай арилжааг гарах хамгийн сайн шийдлийг тодорхой заагаагүй байдаг. Гэсэн хэдий ч "ашигтай үед хэзээ гарах вэ" гэдэг асуулт системийн ашигт чадварт шийдвэрлэхүйц чухал юм. Гарах стратегийг хамардаггүй арилжааны систем бол бүрэн арилжааны систем биш юм.
Гүйцэтгэлийн стратеги — авах эсвэл зарах үйлдлийг хэрхэн оновчлох
Дохио гарч эхлэх үед оролтын механизмтай холбоотой тактикийн бодол чухал болдог. Энэ нь ялангуяа жижиг дансны хувьд илүү чухал, учир нь илүү сайн оролтын цэг нь илүү их давуу тал авчирдаг (stop loss богино, take profit урт, улмаар ашиг алдагдлаас их байх).
Дүгнэлт
Ихэнх арилжаачдын хувьд механик систем нь субъектив дүгнэлтээс хамааралтай системээс үргэлж илүү байдаг. Механик систем нь арилжаачны бүх субъектив шийдвэрийг арилгадаг.
Бүрэн арилжааны системд: зах зээлийн хүчин зүйл, тоо хэмжээний хүчин зүйл, оролт, stop loss стратеги, take profit стратеги, гүйцэтгэлийн стратеги багтана.
Арилжаачид ихэвчлэн зөвхөн оролтод анхаарал хандуулж, бусад хүчин зүйлсийг үл тоомсорлодог эсвэл буруу удирддаг нь урт хугацааны алдагдалд хүргэдэг.